fundos de investimento | relatórios...pl e captação líquida (visão da indústria) fundos de...

Fundos de Investimento | Relatórios

Ano XI ‐ N° 125 ‐ Setembro/2016

Captação Líquida Acum. (R$ bi)

Aplicação (R$ bi)

Resgate (R$ bi)

Captação % do PL *

Ago/2016 Var % no mês Dez/2015 Var % no ano Ago/2015 Var % ‐ em 12 meses

Número de Fundos 14.588 0,26 14.470 0,82 14.333 1,78

FI 9.169 0,39 9.014 1,72 8.603 6,58

FIC 5.419 0,04 5.456 ‐0,68 5.730 ‐5,43

Saldo Líquido (iniciados ‐ encerrados) 43 57 ‐25

Número de Contas (Milhões) 11,7 ‐1,59 11,7 0,30 11,8 ‐0,25

FI (Milhões) 1,9 ‐15,42 2,1 ‐10,27 2,0 ‐6,77

FIC (Milhões) 7,3 ‐24,98 9,6 ‐24,23 9,7 ‐25,35

Nº Administradores 100 103 106

Nº Gestores 544 550 545

* A Captação líquida % do PL é calculada utilizando‐se o PL do último dia útil do período anterior. ** Informações da Categoria Off‐Shore são referentes ao mês de julho/2014

1

Off ‐ Shore **

0,66 2,44 1,65

382,8

360,0

71,8

2.830,2

2.756,9

4.350,0

4.300,7

Indústria de Fundos em Números ‐ Agosto/2016

Mercado Doméstico

Patrimonio Líquido (R$ bi) 3.273,1 1,67 2.949,8 10,96 2.870,8 14,01

Mês Ano 12 Meses

21,1 47,3

Total Geral

26,5 45,2 ‐41,47 51,8 ‐48,9

123 133 ‐7,52 136 ‐9,56

Patrimonio Líquido (R$ bi)

Número de Fundos

Número de Fundos

Patrimonio Líquido (R$ bi) 12,90

1,67

3.299,6 1,66 2.995,0 10,17 2.922,6

14.711 0,26 14.603 0,74 14.469

Destaque do MêsEm um mês no qual o Ibovespa apresentou valorização moderada em comparação aos meses anteriores, os fundos Long and Short Neutro, que realizam operações no mercado de renda variável, montando posições compradas e vendidas com o objetivo de manterem exposição financeira limitada a 5%, foram novamente destaque de rentabilidade. Com valorização acumulada de 15,04%, a maior da classe Multimercados no ano, esses fundos vem mostrando retornos consistentes ao longo do tempo, tanto em períodos de alta como de baixa no mercado acionário, quase sempre superando a variação do IHFA em diferentes janelas de tempo.

A indústria de fundos registrou captação líquida de R$ 21,1 bilhões em agosto, segundo maior volume mensal do ano, superado apenas pelo ingresso de R$ 25,7 bilhões em março.Ambos os resultados foram influenciados pelo ingresso líquido em um mesmo fundo de Renda Fixa pertencente ao segmento Corporate. Diferente de março, quando a classe Renda Fixa respondeu pela quase totalidade do ingresso de recursos, em agosto a classe Multimercados teve captação líquida de R$ 7,9 bilhões e, ao lado das classes Renda Fixa (R$ 8,9 bilhões) e Previdência (R$ 3,0 bilhões), respondeu por parte relevante do ingresso líquido no mês.

Com o resultado, a indústria acumula captação líquida de R$ 71,8 bilhões no ano, superando o acumulado no mesmo período em 2015 (R$ 28,8 bilhões) e 2014 (R$ 20,1 bilhões). Com ingresso líquido de R$ 36,7 bilhões, a classe Renda Fixa lidera a captação da indústria no ano, seguida pelas classes Previdência (R$ 26,2 bilhões) e Multimercados (R$ 9,8 bilhões). Vale notar que, além do aumento da captação líquida das

classes Renda Fixa e Previdência, a classe Multimercados mostra significativa recuperação em relação ao mesmo período de 2015, quando foi registrado resgate líquido de R$ 16,3 bilhões.

Diante da discreta valorização dos títulos de renda fixa de maior duração em agosto, os fundos de renda fixa de baixa e média duração, estimulados pelo nível elevado das taxas de curto prazo, apresentaram as maiores rentabilidade em sua classe. Já o tipo Ações Setoriais, com alta de 4,77% e PL concentrado em dois fundos do setor de energia, foi destaque em sua classe em um mês no qual o Ibovespa registrou variação de 1,03%, acumulando, assim, a maior valorização da indústria no ano (61,7%). Com alta de 1,85%, os fundos Long and Short Neutro foram novamente destaque de rentabilidade entre os Multimercados no mês e no acumulado no ano (15,04%).

Renda Fixa e Multimercados lideram captação líquida em agosto

PL e Captação Líquida (Visão da Indústria) Fundos de Investimento | Relatórios

2

Captação Líquida Acumulada no ano até Agosto ‐ R$ Bilhões

1.000

1.200

1.400

1.600

1.800

2.000

2.200

2.400

2.600

2.800

3.000

3.200

3.400

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

110

2012 2013 2014 2015 Até Ago/16

Patrim

ônio Líqu

ido (R$ bilhõe

s)

Captação

Líquida

(R$ bilhõe

s)

Indústria de Fundos ‐Mercado Doméstico

‐20

‐15

‐10

‐5

0

5

10

15

20

25

30

Captação

Líqu

ida (R$ bilhõe

s)

Indústria de Fundos ‐Mercado Doméstico

‐30

‐10

10

30

50

70

90

110

130

2012 2013 2014 2015 2016

PL e Captação Líquida por Classe ANBIMA Fundos de Investimento | Relatórios

Patrimônio Líquido

Aplicações ResgatesCaptação Líquida

Captação % do PL

Aplicações ResgatesCaptação Líquida

Captação % do PL

ReRenda Fixa 1.593,8 318,4 307,8 8,9 0,57 2.324,4 2.286,1 36,7 2,60

AçAções 161,0 2,6 2,6 0,0 0,01 19,4 25,1 ‐5,7 ‐4,07

M Multimercados 639,3 31,2 23,4 7,9 1,26 254,5 244,7 9,8 1,66

CaCambial 4,0 0,3 0,6 ‐0,2 ‐4,88 3,9 5,2 ‐1,4 ‐21,25

Pr Previdência 567,2 13,3 10,3 3,0 0,55 110,8 84,6 26,2 5,35

ETETF 3,9 0,3 0,2 0,1 4,01 1,9 1,9 0,1 1,98

Sub Total 2.969,3 366,2 344,9 19,7 0,67 2.714,8 2.647,6 65,8 2,45

FIDFIDC 77,6 15,2 14,7 0,4 0,54 106,6 107,0 ‐0,4 ‐0,58

FIPFIP 169,5 1,4 0,4 1,0 0,59 8,8 2,2 6,5 3,80

FIIFII 56,8 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

Sub Total 303,8 16,6 15,2 1,4 0,47 115,4 109,3 6,1 1,99

Total Doméstico 3.273,1 382,8 360,0 21,1 0,66 2.830,2 2.756,9 71,8 2,44

OFOff Shore 26,5 ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐ ‐

Total Geral 3.299,6 382,8 360,0 21,1 2.830,2 2.756,9 71,8

3

No ano até agostoCaptação Líquida ‐ R$ Bilhões

Classe ANBIMAAgosto

Captação Líquida por Classe ANBIMA em Agosto ‐ R$ Bilhões Captação Líquida por Classe ANBIMA no ano até Agosto ‐ R$ Bilhões

Obs: Informações sujeitas a atualização. Quadro com valores mensais e acumulados no ano revistos disponível em www.anbima.com.br.

* Para períodos anteriores a outubro/15, a Classe ANBIMA Renda Fixa considera as Categorias Referenciado DI e Curto Prazo e Renda Fixa.** FIDC e FIP.

46,3 45,4 46,4 47,1 48,3

8,9 8,4 6,6 4,7 4,9

21,0 20,6 19,8 19,8 19,4

12,9 13,4 14,9 16,4 17,2

7,9 9,6 10,0 10,2 9,2 2,8 2,4 2,1 1,5 0,8

1,01,21,41,61,82,02,22,42,62,83,03,23,4

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

Dez/12 Dez/13 Dez/14 Dez/15 Ago/16

Evolução

do PL ‐R$

Trilhõ

es

Distrib

uição % do PL

Distribuição do PL por Classe ANBIMA (%)

Renda Fixa * Ações Multimercados

Cambial Previdência ETF

Estruturados ** Off Shore Evolução do PL

‐2

0

2

4

6

8

10

ago/15 ago/16

Renda Fixa * Ações Multimercados Cambial Previdência ETF Estruturados **

‐25

‐15

‐5

5

15

25

35

45

2015 2016

Renda Fixa * Ações Multimercados Cambial Previdência ETF Estruturados **

* Para períodos anteriores a outubro/15, a Classe ANBIMA Renda Fixa considera as Categorias Referenciado DI e Curto Prazo e Renda Fixa.** FIDC, FIP e FII.

Segmento de Investidor por Classe ANBIMA Fundos de Investimento | Relatórios

Categoria Institucional (1) Corporate (2) Private Varejo (3) Poder Público (4) Estrangeiros Outros Total

Renda Fixa 399,3 303,7 125,8 458,4 264,3 3,5 13,0 1.568,1

Ações 89,1 1,1 42,6 15,5 3,5 0,7 6,1 158,5

Multimercados 190,5 78,2 255,3 35,6 12,2 24,6 28,8 625,2

Cambial 0,3 1,7 0,9 1,4 0,0 0,0 0,0 4,2

Previdência 556,8 0,0 0,0 0,6 0,0 0,0 0,3 557,7

ETF 1,1 0,0 0,0 0,2 0,0 0,0 2,3 3,7

Sub Total 1.237,1 384,6 424,5 511,8 280,0 28,8 50,5 2.917,3

FIDC 16,1 43,1 5,9 2,3 2,1 3,7 1,9 75,1

FIP 32,5 18,9 37,7 3,1 2,3 70,0 5,8 170,2

FII 3,6 9,4 10,1 8,4 0,5 1,6 23,8 57,5

Sub Total 52,2 71,3 53,7 13,8 5,0 75,3 31,5 302,8

Off Shore 0,0 0,0 0,1 0,0 0,0 24,2 1,6 25,9

Total Geral 1.289,3 455,9 478,3 525,6 285,0 128,3 83,6 3.246,0

Obs.: (1) EFPC Emp. Públicas, EFPC Emp. Privadas, Seguradoras, EAPC, Capitalização, Fundos de Investimento; (2) Corporate, Middle Market ;(3) Varejo, Varejo Alta Renda; (4) Poder Pubico, RPPS

* Os valores informados referem‐se ao estoque do último dia útil do período em referência.

4

Distribuição do PL (R$ Bilhões) ‐ Julho/2016 *

38,9 38,8 39,7

14,9 14,1 14,0

15,1 15,0 14,7

15,3 15,8 16,2

8,7 8,2 8,8

7,1 8,1 6,5

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

Dez/14 Dez/15 Jul/16

Institucional (1) Corporate (2) Private

Varejo (3) Poder Público (4) Estrangeiro / Outros

Distribuição do PL por Segmento de Investidor (%)

39,7%

14,0%14,7%

16,2%

8,8%

6,5%

Distribuição do PL por Segmento de Investidor %

Institucional (1)

Corporate (2)

Private

Varejo (3)

Poder Público (4)

Outros / Estrangeiro

16,4%

22,0%

5,5%

44,5%

1,1%

10,4%Distribuição % do PL ‐ Investidor Institucional

EFPCEmp.Públicas

EFPCEmp. Privadas

Seguradora

EAPC

Capitalização

Fundos de Investimento

Distribuição do PL por Ativos Fundos de Investimento | Relatórios

Ativos Jul/2016 Var % no mês Dez/2015 Var % ano ano Jul/2015Var % em 12 meses

Renda Fixa 2.795,5 1,62 2.547,7 9,72 2.446,9 14,25

Op. Compr. 739,1 4,34 696,9 6,06 718,2 2,90Tít. Púb. Fed. 1.403,9 0,94 1.164,8 20,53 1.075,5 30,53Tit. Privados 652,4 0,12 686,0 ‐4,89 653,1 ‐0,10CDB/RDB 73,7 3,79 74,8 ‐1,40 81,4 ‐9,46Letra Fin. 322,0 ‐1,33 323,1 ‐0,33 296,0 8,80DPGE 8,6 ‐2,08 11,0 ‐21,80 13,6 ‐37,00Debêntures 79,9 ‐1,90 91,1 ‐12,23 91,8 ‐12,95N. Promissória 0,3 5,14 0,8 ‐63,21 2,6 ‐88,63CCB/CCCB 1,7 0,12 1,8 ‐8,07 2,6 ‐36,25Dir. Creditórios 42,8 5,02 43,0 ‐0,46 38,8 10,26Tít. Imobiliários 59,0 0,32 61,3 ‐3,84 58,0 1,67Invest no Exterior 23,8 3,05 45,6 ‐47,94 44,9 ‐47,10Outros 40,6 ‐0,17 33,4 21,52 23,2 74,82

Renda Variável 273,0 7,45 255,3 6,95 304,0 ‐10,18

Ações 269,4 7,32 237,9 13,20 293,3 ‐8,16Opções ‐10,6 ‐12,10 21,4 ‐149,80 7,6 ‐240,64Outros RV 14,3 ‐5,96 ‐4,0 ‐456,82 3,1 359,83

Total 3.068,5 2,12 2.803,0 9,47 2.750,8 11,55 Fonte: ANBIMA ‐ Ranking Global

Fonte: ANBIMA ‐ Ranking Global

Valor Total em Mercado: R$ 2.837,9 bilhões *** Valor Total em Mercado: R$ 2.450,0 bilhões Valor Total em Mercado: R$ 2.404,4 bilhões

* Os valores informados referem‐se ao estoque do último dia útil do período em referência.

** Não considera o volume de Operações Compromissadas. O total de Títulos Públicos Federais, somado as Operações Compromissadas com lastro nesses títulos na carteira dos fundos equivale a 76% do estoque de Títulos Público Federais em mercado

*** As informações dos Títulos Públicos Federais são referentes a junho/16.

5

% Detido pela Indústria de Fundos em Jul/16

Distribuição do PL por Ativos (R$ Bilhões) ‐ Julho/2016 *

27%

73%

Em Títulos Privados

Fundos de Investimentos Outros Detentores

49%51%

Em Títulos Públicos Federais **


11%

89%

Em Ações


Fonte: ANBIMA e Tesouro Nacional. Fonte: ANBIMA e CETIP Fonte: ANBIMA e BM&FBovespa

21,1 24,2 27,7 24,9 24,1

40,4 36,8 35,2 41,6 45,8

24,3 25,0 25,2 24,5 21,3

14,3 14,0 11,9 9,1 8,9

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

100

Dez/12 Dez/13 Dez/14 Dez/15 Jul/16

Distribuição por Ativos (%)

Operações Compromissadas Títulos Públicos Federais Títulos Privados Renda Variável

Rentabilidades Fundos de Investimento | Relatórios

Agosto Ano

272 Renda Fixa Simples (1) 1,09 8,65

274 Renda Fixa Duração Baixa Soberano (1) 1,21 9,16

275 Renda Fixa Duração Baixa Grau de Investimento (1) 1,23 9,31

278 Renda Fixa Duração Média Grau de Investimento (1) 1,25 9,39

281 Renda Fixa Duração Alta Grau de Investimento (1) 1,01 12,37

283 Renda Fixa Duração Livre Soberano (1) 1,11 10,34

284 Renda Fixa Duração Livre Grau de Investimento (1) 1,17 9,87

285 Renda Fixa Duração Livre Crédito Livre (1) 1,16 9,40

289 Ações Índice Ativo (1) 1,10 27,99

288 Ações Valor / Crescimento (1) 0,67 27,25

235 Ações Small Caps ‐0,04 25,47

236 Ações Dividendos 0,58 22,90

175 Ações Livre 0,96 24,30

290 Ações Investimento no Exterior (1) 0,72 4,89

292 Multimercados Dinâmico (1) 1,18 9,58

240 Multimercados Long and Short Neutro 1,85 15,04

241 Multimercados Long and Short Direcional 1,62 12,40

242 Multimercados Macro 1,46 12,82

244 Multimercados Livre 1,02 9,19

246 Multimercados Juros e Moedas 1,20 10,18

293 Multimercados Investimento no Exterior (1) 0,58 ‐2,46

251 Cambial ‐0,18 ‐16,86

Agosto AnoIMA‐GERAL 1,03 15,92

IMA‐S 1,21 9,11

IRF‐M 0,98 17,01

IMA‐B 0,89 20,11

IHFA 1,50 9,87

CDI 1,21 9,21

CDI 30 X 30 1,21 9,21

IBrX 1,12 32,53

IBOVESPA 1,03 33,57

DÓLAR 0,04 ‐17,02

6

Rentabilidades%

Rentabilidade Acumulada (%)

(1) Para os tipos que iniciaram em 01/10/2015, as rentabilidades, 12 meses, 24 meses e 36 meses foram estimadas com base na amostra atual de fundos.

Indicadores %

Tipos ANBIMA

12,0 19,3 16,7 17,8 13,9 15,3

0,9

‐8,8

25,1 32,8 27,5

42,8 32,2 28,8 25,4

48,1 35,3

48,4 37,2

53,6 45,5 41,8

30,8 40,1

(20)

‐

20

40

60

Dinâmico Long and ShortNeutro

Long and ShortDirecional

Macro Livre Juros e Moedas Investimento noExterior

Cambial

Multimercados e Cambial

12 Meses 24 Meses 36 Meses

13,3 14,1 14,3 14,4 18,2 15,9 14,9 14,2

28,1 28,1 28,7 28,9 34,2 30,8 29,0 28,2 41,5 41,0 42,0 42,4

53,0 45,7 42,5 41,7

‐ 10 20 30 40 50 60

Simples Duração BaixaSoberano

Duração BaixaGrau de

Investimento

Duração MédiaGrau de

Investimento

Duração Alta Graude Investimento

Duração LivreSoberano

Duração Livre Graude Investimento

Duração LivreCrédito Livre

Renda Fixa


21,7 23,1 23,5 21,4

22,8

4,3

‐3,2

4,9

‐3,5

0,6

10,6

36,0

17,4 17,1

1,8

18,8 25,2

50,0

(10) ‐

10 20 30 40 50 60

Índice Ativo Valor / Crescimento Small Caps Dividendos Livre Investimento no Exterior

Ações


19,814,0

18,725,5

15,2 23,1 24,2

‐11,1

27,8 28,2 27,2 29,034,3

‐4,3 ‐5,5

44,744,4 41,1 43,4 48,2 43,3

18,5 15,8

36,6

(20) (10)

‐ 10 20 30 40 50 60

IMA‐GERAL IMA‐S IRF‐M IMA‐B IHFA IBrX IBOVESPA DÓLAR

Indicadores


7

Fundos de Investimento | Relatórios

Relatório estatístico que traz o retrato do mercado no mês com base nos dados coletados pela ANBIMA.

Boletim de Fundos de Investimento

RIO DE JANEIRO: Avenida República do Chile, 230 • 13º andar • CEP 20031‐170+ 21 3814 3800

SÃO PAULO: Av. das Nações Unidas, 8501 21º andar • CEP 05425‐070+ 11 3471 4200

Textos • Antônio FilgueiraGerência de Base de Dados e Informações • Hudson BessaGerência de Estudos Econômicos • Enilce MeloSuperintendência de Representação Técnica • Valéria Arêas CoelhoSuperintendência Geral • José Carlos Doherty

Presidente • Robert van Dijk

Vice Presidentes • Carlos Ambrósio, Flavio Souza, José Olympio Pereira, Márcio Hamilton Ferreira, Pedro Lorenzini, Sérgio Cutolo, Valdecyr Gomes e Vinicius Albernaz.

Diretores • Alenir Romanello, Celso Scaramuzza, Felipe Campos, Fernando Rabello, José Eduardo Laloni, Luiz Chrysostomo, Luiz Fernando Figueiredo, Luiz Sorge, Renato Oliva, Richard Ziliotto, Saša Markus e Vital Menezes.

Comitê Executivo • José Carlos Doherty, Ana Claudia Leoni, Guilherme Benaderet, Patrícia Herculano, Valéria Arêas Coelho, Marcelo Billi, Soraya Alves e Eliana Marino.

Baixe agora!

Aplicativo ANBIMAFundos, índices e notícias. Fácil e rápido.

A decisão na sua mão.

Nova classificação de fundos de investimento

Nova classificação

de fundos imobiliários

Comparação entre dois tipos de fundos ou de

índices

Melhorias nos gráficos

fundos de investimento | relatórios...pl e captação líquida (visão da indústria) fundos de...

Documents