bitcoins - o futuro da moeda no brasil

UNIVERSIDADE MUNICIPAL DE SO CAETANO DO SUL - USCS

Curso de Ps-graduao lato sensu

MBA em Banking

THIAGO GIL

Bitcoins:

Possvel aceitao do bitcoin no mercado brasileiro

So Caetano do Sul, SP

2014

UNIVERSIDADE MUNICIPAL DE SO CAETANO DO SUL - USCS

Curso de Ps-graduao lato sensu

MBA em Banking

THIAGO GIL

Bitcoins:


Trabalho apresentado como requisito parcial para a obteno do grau de especialista no Curso de Ps-graduao lato sensu em MBA em Banking, da Universidade Municipal de So Caetano do Sul - USCS, sob a orientao do(a) Prof.() Murilo Furtado de Mendona Junior

So Caetano do Sul, SP

2014

Folha de Aprovao

Thiago Gil

Bitcoins:


Trabalho de Concluso

apresentado ao curso MBA em Banking,

oferecido pela Universidade Municipal de

So Caetano do Sul USCS, como

requisito parcial para obteno do grau de

especialista, sob a orientao do Prof.

Murilo Furtado de Mendona Junior

So Caetano do Sul, de de 201_. (local e data da apresentao banca)

Banca examinadora:

_________________________________________ Professor (a) orientador (a) _________________________________________ Professor (a) convidado (a) _________________________________________ Professor (a) convidado (a)

Bitcoins: Possvel aceitao do bitcoin no mercado brasileiro

Thiago Gil1

Aluno do Curso de Ps-graduao lato sensu MBA em Banking da Universidade Municipal

de So Caetano do Sul - USCS

Resumo

No resumo devem constar os objetivos do trabalho e o problema a ser discutido. A

metodologia utilizada e os principais resultados. Este texto no deve conter mais de

250 palavras e, no mnimo, 100 palavras.

Palavras-chave: Bitcoins. Moeda. Tecnologia. Dinheiro.

Abstract

(Apresentao do resumo em lngua inglesa, seguido das palavras representativas

do contedo do trabalho)

Keywords: Bitcoins. Currency, Technology, Money

1 Thiago Gil

Rua Domingos Ricci, 21 apto. 51 So Caetano do Sul CEP 09550-080 So Paulo SP

E-mail: [email protected]

5

1 Introduo

Em recente pesquisa (ver anexo 1) realizada pela empresa Accenture (2014)

nos Estados Unidos e no Canad as 8% das pessoas utilizam moedas digitais pelo

menos uma vez pela semana e se espera que em 2020 seja responsvel por 18%

enquanto cartes de crdito, dbito e dinheiro cair 21%. Este uso se d

principalmente pela anonimidade, os baixos custos das operaes, a ausncia da

interveno governamental, a instantaneidade das operaes e pelas transaes

serem irreversveis (Accenture, 2014).

O Objetivo deste artigo investigar a possvel aceitao das moedas virtuais

no mercado brasileiro atualmente. Este artigo prope responder se o mercado

brasileiro tem espao para a utilizao destas moedas, se o bitcoin conhecido pelo

mercado e quantas pessoas esto atualmente utilizando como uma alternativa a

moeda real, entender se as pessoas esto confortveis com as taxas de banco para

estas operaes. A hiptese inicial que essa moeda ainda muito pouco utilizada

no mercado nacional e que poucas pessoas esto motivadas para utilizar como um

meio de pagamento alternativo.

2 Referencial Terico

Wand e Lo (2014) afirma que no ultimo ano o bitcoin cresceu de valor

substancialmente e atraiu a ateno de muitas pessoas, principalmente quando nos

referimos a eliminao de terceiros para efetuar transferncia de valores. Uma das

principais motivaes alegadas pelo criador da moeda, de acordo com Wang e Lo

(2014, p. traduo nossa) evitar a tirania percebida pelos intermedirios

financeiros no sistema financeiro atual.

Numa entrevista para a National Geographic, Bel Milne, fundador de uma

companhia de processamento de pagamentos em tempo real, afirmou que o dinheiro

atual j pode ser considerado digital, pois consumidores compram com cartes de

crdito suas mercadorias e as transferncia de valores entre os bancos dos clientes

e os bancos das empresas so virtuais, sem a necessidade de trocar dinheiro fsico.

(Carmody, 2013)

6

2.1 Definio de bitcoin

De acordo com Ulrich (2014) e o European Banking Authority (2014) o Bitcoin

deve ser encarado como uma forma de dinheiro como qualquer outra j conhecida,

como o Dlar ou Euro. Mas com a grande diferena que puramente digital (que

no existe uma representao fsica do valor) e no existe uma emisso

governamental.

O Bitcoin considerado uma criptomoeda2 peer-to-peer3 que utiliza um

algoritmo de criptografia para controlar a criao e a transferncia de dinheiro (Litke

& Stewart, 2014). Sendo formada por uma rede peer-to-peer significa que no existe

uma centralizao como o Banco Central (Ulrich, 2014) que possa criar e verificar

unidades monetrias.

O valor do Bitcoin determinado pelo mercado atravs da oferta e demanda,

atravs desta moeda voc pode transferir fundos para qualquer pessoa sem

necessitar de um terceiro, como um banco (Ulrich, 2014).

Como no existe uma entidade centralizadora ou um rgo responsvel por

esta moeda, desativar praticamente impossvel, pois alm do seu cdigo fonte ser

aberto, qualquer pessoa pode instalar programas que executem o cdigo e

processar a moeda, deste modo enquanto existir pessoas interessadas em trocar a

moeda, ela continua existindo (Forrester & Solomon, 2013).

Segundo Antonopoulos (2014) no possvel comprar bitcoins em bancos ou

casas de cambio comuns, mas existem empresas de cambio dedicadas e

especializadas em vender bitcoins, como a Bitstamp ou a Coinbase e igualmente ao

bancos necessrio dias ou semanas para iniciar sua compra, pois existem

regulamentaes locais, formulrios e documentos especiais para preencher e

entregar. Existem outras alternativas menos burocrticas como encontrar algum

que j possui bitcoins e comprar diretamente, vender produtos ou servios aceitando

2 De acordo com (Jain, 2014) Criptomoeda uma forma de moeda digital, que baseada em

criptografia. Estas criptomoedas utilizam criptografia para garantir a segurana para evitar falsificaes.

3 Kellerer (1998) apud Schollmeier (2002) define peer-to-peer como uma arquitetura de rede onde

cada participante compartilha seu hardware para prover servios (arquivos, processamento). So acessveis uns pelos outros diretamente sem um intermedirio (servidores).

7

bitcoins como pagamento ou at utilizando caixas eletrnicos especiais para bitcoins

que esto sendo implementados no mundo.

2.2 Funcionamento

Bitcoins so criados a partir de um processo chamado mineirao, que de

acordo com Antonopoulos (2014, pp. 1 - 2) (...) encontrar a soluo para um

problema difcil. (...) a cada aproximadamente 10 minutos, uma nova soluo

encontrada por algum que ento capaz de validar as transaes dos ltimos 10

minutos e recompensado por um recm criado bitcoin.

Os usurios conectados nesta rede peer-to-peer podem fornecer fora

computacional para realizar registros e reconciliar transaes, isto denominado

mineirao de Bitcoins, e eles so premiados com taxas e com a criao de novos

bitcoins, que realizada atravs da instalao de um software. Tindell (2013) apud

Ulrich (2014) ainda compara a mineirao com clculos matemticos de nmeros

primos:

A real minerao de bitcoins puramente um processo matemtico. Uma analogia til a procura de nmeros primos: costumava ser relativamente fcil achar os menores (Eraststenes, na Grcia Antiga, produziu o primeiro algoritmo para encontr-los). Mas medida que eles eram encontrados , ficava mais difcil encontrar os maiores. Hoje em dia, pesquisadores usam computadores avanados de alto desempenho para encontr-los, e suas faanhas so observadas pela comunidade da matemtica (por exemplo, a Universidade do Tennessee mantm uma lista dos 5.000 maiores).

No caso do Bitcoin, a busca no , na verdade, por nmeros primos, mas por encontrar a sequncia de dados (chamada de bloco) que produz certo padro quando o algoritmo hash do Bitcoin aplicado aos dados. Quando uma combinao ocorre, o minerador obtm um prmio de bitcoins (e tambm uma taxa de servio, em bitcoins, no caso de o mesmo bloco ter sido usado para verificar uma transao). O tamanho do prmio reduzido ao passo que bitcoins so minerados. A dificuldade da busca tambm aumenta , fazendo com que seja computacionalmente mais difcil encontrar uma combinao. Esses dois efeitos combinados acabam por reduzir ao longo do tempo a taxa com que bitcoins so produzidos, imitando a taxa de produo de uma commodity como o ouro. Em um momento futuro, novos bitcoins no sero produzidos, e o nico incentivo aos mineradores sero as taxas de servios pela verificao de transaes. (Ulrich, 2014)

8

A dificuldade do problema dinamicamente ajustado para que seja

encontrada uma resposta correta a cada 10 minutos indendente da quantidade de

mineiradores que estejam trabalhando. Esta plataforma est dimensionada para

atingir a marca mxima de 21 milhes de bitcoins no ano 2140 (Antonopoulos,

2014).

Todas as transaes realizadas na rede do bitcoin ficam agrupadas em um

bloco que por sua vez armazenados numa espcie de livro-razo pblico chamado

blockchain, armazenado em todo computador aonde executa o programa dos

mineiradores. (Ulrich, 2014). No existe uma representao do bitcoin, o que existe

seu registro no blockchain.

Bitcoins na verdade so gravados como uma transao como podemos ver

na figura 1, Bhme, et al. (2014) exemplifica que (...) um usurio Charlie participa de

uma pblica e verificvel transao mostrando que ele recebeu trs bitcoins de Bob.

Charlie pode verificar que Bob pde fazer o pagamento pois existia uma transao

anterior em que Bob recebeu trs bitcoins de Alice. Cada bitcoin pode ser facilmente

rastreado atravs de todas as operaes em que foi utilizado, e, portanto, para o seu

incio de circulao (Bhme, et al., 2014)(traduo nossa).

Figura 1 Cadeia de transaes, onde a sadade uma transao o input da

prxima transao

9

Fonte: (Antonopoulos, 2014, p. 20)

Devido ao fato que a verificao da transao pode ser efetuada por qualquer

mineirador, todos os registros podem ser lidos por todos e ficam gravados em uma

estrutura amplamente replicada, em cada mineirador. Estas operaes ficam

registradas de modo recursivo indicando a origem da valor, por exemplo, Bob paga

para Charlie 3 bitcoins usando 3 bitcoins que recebeu de Alice (Bhme, et al., 2014).

Para utilizar bitcoins necessrio criar um endereo, analogamente segundo

Clark (2013) como uma conta corrente do banco, que composto de duas chaves,

uma privada e uma pblica. De acordo com Kroll, et al. (2013) cada bitcoin deve

necessariamente ter um endereo, o dono deste bitcoin pode criar uma transao

afirmando que um montante de bitcoins ser transferido de um endereo para outro.

Uma transao pode vrios endereos de entrada e vrios de sada. Se o montante

de entrada for maior que o montante de sada, a diferena interpretada como uma

comisso para o computador pertencente ao mineirador que efetivou o registro da

transao.

Durante esta anlise pelos mineiradores, necessrio validar se o endereo

de origem tem fundos, atravs da consulta no blockchain e caso tudo estiver

validado o mineirador grava um registro e espalha para toda a rede para que seja

replicada a operao (Vico & Arag, 2014). Na figura 2 temos um fluxo de uma

transao na rede bitcoin.

Figura 2 Transao do bitcoin

10

Fonte: Thomson Reuters (2014)

Visto que somente necessria a chave privada para efetuar a transao,

de extrema importancia que este cdigo seja armazenado em um local seguro, pois

caso seja perdido ou roubado a chave, os bitcoins no podem ser recuperados. Para

armazenar estas chaves podemos utilizar um servio de carteira (Clark, 2013). Clark

(2013) ainda afirma que de extrema importncia que a carteira seja escolhida com

cautela, para no haver roubos ou perda das chaves.

Basicamente o processo de mineirao serve dois propsitos: Criar novos

bitcoins (analogamente um banco imprimir novas notas) e para garantir que cada

transao foi verificada suficientes vezes para tornar verdadeira. Visto que para

iniciar a resolver um problema necessria a resposta do anterior, cada vez que um

bloco novo gerado e gravado, podemos dizer que a transao que estava contida

dentro do bloco anterior foi confirmada 1 vez, e se adiciona confirmaes a cada

bloco gerado (Antonopoulos, 2014). Deste modo Antonopoulos (2014) afirma que

(...) A medida que cada bloco empilhado uns sobre os outros, torna-se

exponencialmente mais difcil de inverter a operao, tornando assim mais e mais

confivel para a rede. (2014, p. 28).

2.3 Origem

Esta moeda foi criada por um programador no identificado chamado Satoshi

Nakamoto, atravs de um artigo chamado Bitcoin: A Peer-to-Peer Electronic Cash

System, publicado em um frum de criptografia onde se discutia como resolver

alguns problemas de uma implementao de uma moeda virtual. A idia do

anonimato do criador importante, pois no existe quem se responsabilizar pela

moeda nem ser processado pela existncia, e visto que a moeda no tem nenhum

controlador fica difcil desligar o sistema, pois todo seu funcionamento est

espalhado pelos computadores dos mineiradores (Forrester & Solomon, 2013).

2.4 Segurana

Ao contrrio das moedas convencionais, o bitcoin extremamente

dependente das suas especificaes tcnicas, algoritmos e da implementao.

11

importante ressaltar que o Bitcoin nasceu a partir de fruns de criptografia (Forrester

& Solomon, 2013), deste modo a preocupao com segurana sempre foi a primeira

preocupao.

Antonopoulos (2014) afirma que (...) a plataforma , em teoria, vulnervel aos

ataques vindo dos mineiradores que tentam usar sua capacidade de processamento

computacional para ser desonestos ou com finalidades destrutivas. (...) se um

mineirador ou um grupo de mineiradores conseguir uma significante parcela de todo

o poder de mineirao, eles podem atacar o mecanismo de consenso de modo a

segurana e a disponibilidade da rede bitcoin. (traduo nossa).

Mesmo assim, esses ataques no podem roubar bitcoins, gastar bitcoins sem

a chave privada validada, gastar bitcoins de outros usurios, redirecionar bitcoins

nem tampouco mudar o passado do livro de registros, ou seja, esse ataque somente

afeta pagamentos que ainda no receberam vrias confirmaes de que aquela

transao est correta. Para se proteger deste tipo de ataque, vrios vendedores

aguardam seis ou mais confirmaes para entregar o produto/servio ao comprador

ou utilizam multi-assinatura com um servio de escrow4 (Antonopoulos, 2014).

2.5 Mercado

Conforme indica Ulrich (2014) esta moeda interessante para empresas que

trabalham com margens apertadas e desejam reduzir seus custos com operaes

financeiras, sem a necessidade de pagar taxas (adeso, mquina, extrato,

comisso) as empresas operadoras de cartes de crdito. Ainda no mesmo texto,

Ulrich (2014) afirma que em 2012 imigrantes de pases desenvolvidos enviaram

cerca de 401 bilhes de dlares para seus parentes nos seus pises de origem,

muitas destas transaes realizadas atravs de empresas como a Western Union ou

a MoneyGram que cobram taxas de 9% alm de demorar dias para transferir os

4 Multi-assinatura foi implementado numa atualizao recente da plataforma do bitcoin aonde

gerada duas ou mais chaves privadas para um mesmo endereo endereo, e a transao realizada quando a maioria utiliza sua chave para realizar a transao, podendo contratar uma terceira pessoa de confiana (escrow) de ambas as partes para intermediar a transao caso exista um desentendimento entre as partes (Buterin, 2014).

12

fundos, se as transaes fossem realizadas com bitcoins, estas taxas diminuiriam a

menos de 1%.

De acordo com (Kroll, et al., 2013) os bitcoins so considerados annimos

pois os endereos que os guardam no so vinculados a ningum na internet,

embora existam tcnicas que consigam rastrear o endereo de quem efetuou uma

transao, mas existem tcnicas avanadas que podem ser utilizadas para manter

esse anonimato. Embora as transaes dentro da rede mantm um determinado

nvel de anonimato, muitos sites de converso de moeda e criao de carteira

exigem que voc se identifique para poder utilizar seus servios.

O Bitcoin j sofreu algumas variaes de preo significantes, em que Ulrich

(2014) afirma se assemelhar ao de uma bolha especulativa tradicional, devido a

matrias na imprensa mais pessoas procuram a moeda fazendo que sua cotao

aumente e ao atingir um patamar o preo diminui consideravelmente, mas enquanto

analistas como Farrell apud Ulrich (2014) afirmam que pode ser um iminente fim da

rede, outros analistas como Gurri apud Ulrich (2014) defendem que no passa de

testes de estresse e que a tendncia diminuir esta volatilidade. Ulrich (2014)

destaca que se o objetivo da moeda for reservas de valor, esta volatilidade poderia

causar um trmino da rede bitcoin, mas se for utilizado como transferncias de

valores com o objetivo de diminuir despesas bancrias, a volatilidade no deve

acarretar riscos as operaes.

2.6 Governos

Algumas autoridades como polticos e rgo governamentais esto

preocupados com a utilizao do bitcoin para operaes ilcitas (Ulrich, 2014), como

o financiamento do terrorismo, lavagem de dinheiro, aquisio de drogas, mas Ulrich

(2014) afirma que o fato de se usar pseudnimo no Bitcoin permitia que

compradores adquirissem produtos ilegais online, da mesma forma que o dinheiro

tem sido tradicionalmente usado para facilitar compras ilcitas pessoalmente.

Alguns pases j demonstram necessidade de se pronunciar, de acordo com

os advogados (Steinwascher & Almeida, 2014) os Estados Unidos esto estudando

uma regularizao federal, o Japo classificou a moeda como mercadoria, deste

modo no podendo ser trocada em bancos nem casas de cmbio adicionalmente

13

rendimentos devem ser tributados, a Rssia declarou ilegais as transaes

envolvendo bitcoins no pas, a China proibiu seus bancos de comercializarem. O

Brasil, por sua vez, pouco se manisfestou sobre o tema e afirmando que no existe

nenhum mecanismo governamental que garanta o valor em moeda oficial, mas em

contrapartida a receita federal notificou que os possuidores com mais de mil reais

em bitcoins devem ser declarados como ativos financeiros, e necessrio o

pagamento de imposto de renda de 15% caso houver ganhos de capital superiores a

R$35 mil reais.

2.7 Confiana

De acordo com a consultoria PwC (2014) as moedas tradicionais se apoiam

em dois fatores de sucesso:

Funcionar como um meio de troca e

Manter seu valor por um perodo de tempo.

Para funcionar como meio de troca importante ser divisvel, deste modo o

bitcoin j atende este requisito, ele j est sendo popularmente aceito em muitos

estabelecimentos mas em contrapartida a estabilidade do valor do bitcoin tem

volatizado agressivamente desde sua criao, atingindo picos de quase R$3.200

reais (PwC, 2014). Na figura 3 podemos ilustrar esta volatilidade nos ltimos dois

anos em reais.

Figura 3 Valor de 1 bitcoin em dois anos

14

Fonte: bitcoincharts.com (2014)

Ressaltamos anteriormente que o bitcoin tem sido utilizado para atividades ilcitas,

como a aquisio de drogas, em 2013 o FBI conseguiu desativar o website Silk

Road5, que tinha sido o primeiro e maior utilizador do bitcoin, debilizando a imagem

desta plataforma, com este movimento o valor do bitcoin em comparao ao dlar

registrou uma queda considervel, mas rapidamente retornando ao patamar anterior,

como podemos conferir na figura 4, diminuindo o medo do bitcoin nas grandes

organizaes e instituies financeiras que no desejam ser associadas com este

tipo de atividade (Brown, 2013).

Figura 4 Valor do bitcoin em dlar no perodo de desativao do Silk Road

Fonte: bitcoincharts.com (2014)

2.8 Aceitao

Em novembro de 2013 a CheapAir foi a primeira empresa de venda de

passagens areas a aceitar bitcoins como forma de pagamento para voos, para

reserva de hoteis e viagens de trm, desde ento a empresa atingiu mais de 1,5

milhes de dlares em vendas com a moeda virtual, superando as expectativas

iniciais da empresa. (Morphy, 2014)

5 Silk Road um website que oferece uma estrutura para que vendedores ofeream seus produtos,

similiar ao eBay, mas focado em assegurar anonimidade das partes, facilitando o comrcio de produtos ilcitos como drogas (Christin, 2012).

15

De acordo com Morphy (2014) em matria publicada na Forbes, constata que

com esta potenciabilidade de mercado, empresas como a Dell, Overstock e Expedia

tambm iniciaram suas vendas em bitcoin e segundo Bensinger (2014) em matria

publicada no Wall Street Journal, o eBay, uma das maiores plataformas de venda de

produtos, j est preparando para iniciar a venda atravs desta moeda.

A Google j incluiu o bitcoin como moeda de converso no seu site (Google,

2014) e em novembro instalou um ATM6 na sua sede de Londres ao lado da

cafeteria para oferecer aos seus clientes a possibilidade de pagar com bitcoins

(Cuthbertson, 2014).

De acordo com a Coindesk (2014) no mercado americano existem empresas

como a Gyft que comeou a comercializar cartes de presente de grandes

varejistas, deste modo j possvel converter seus bitcoins em compras na Amazon,

BestBuy, iTunes Starbucks, Starbucks, Nike entre outros (Gyft, 2014).

No Brasil, a moeda ainda pouco utilizada conforme indica Cunha (2014),

jornalista da Folha de So Paulo, mas a construtora Tecnisa em parceria com a

Bitinvest, comeou a aceitar o pagamento com bitcoins na primeira parcela da

aquisio do imvel com 5% de desconto, inicialmente limitado a 100 mil reais. De

acordo com a estimativa dos analistas da construtora, existem 40 mil pessoas

utilizando a moeda no Brasil e 7 milhes no mundo (Grego, 2014).

Recentemente o Mercado Bitcoin, empresa brasileira para compra e venda de

bitcoins, instalou um caixa eletrnico no bairro do Itaim Bibi em So Paulo que

possibilita a compra de bitcoins com cdulas de Real. Desde a instalao da

mquina, um bar localizado no local comeou a aceitar a moeda como parte de

pagamento (Wiltgen, 2014).

3.0 Mtodo

6 Usualmente chamado de caixa eletrnico em portugus.

16

Este artigo prope entender uma possvel aceitao do mercado brasileiro

nas moedas virtuais, mais especificamente o bitcoin que j est sendo utilizado em

alguns pases, para isto este artigo foi dividido em duas partes.

Na primeira parte foi realizada uma reviso bibliogrfica com o objetivo de

entender os conceitos do bitcoin, sua plataforma de funcionamento, o mercado

nacional e internacional, segurana e a viso dos governos.

A segunda parte consiste em desenvolver uma pesquisa de finalidade pura,

tipo descritiva, natureza quantitativa, com uma estratgia de campo, numa

temporalidade transversal, com o delineamento de campo atravs de uma survey.

3.1 Sujeitos

Para esta pesquisa foram selecionados para participar indidivduos com um

mnimo de conhecimento de tecnologia, atravs de um questionrio hospedado em

um website, a amostra teve um total de 222 sujeitos selecionados de forma

probabilstica por aleatoriedade.

De todos os sujeitos pesquisados, foi recebido respostas sendo 71% do sexo

masculino e 29% do sexo feminino, entre 18 e 55 anos e uma mdia de 28 anos

(desvio padro de 10). Ressaltamos que aproximadamente 81% foi composto da

rea de exatas e humanas.

3.2 Instrumentos

Para o levantamento dos dados foi criado um questionrio com 8 perguntas

diretas de possveis respostas sim ou no, sendo que 1 pergunta s poderia ser

respondida caso a anterior fosse verdadeira (ver apndice 1).

3.3 Procedimentos

O questionrio ficou disponvel para respostas entre 24 de outubro e 18 de

novembro atravs de um link enviado por redes sociais e e-mail, para facilitar o

acesso o questionrio foi desenvolvido de forma a ser acessvel por computadores e

celulares. O tempo mdio de preenchimento foi de 3 minutos.

17

4 Apresentao dos resultados

Com base nos dados compilados das respostas do questionrio (ver apndice

2), podemos concluir alguns fatores em relao a aceitabilidade de moedas digitais

como o bitcoin.

De acordo com o que podemos verificar na figura 5, uma parte dos sujeitos

acreditam que importante algum nvel de anonimato para as transaes

monetrias nas suas operaes financeiras.

Figura 5 Anonimato das transaes

Fonte: elaborado por autor

Nossa segunda pergunta foi em relao a aceitao de transferir valores sem

utilizar um intermdio bancrio, e como podemos reparar na figura 6,

aproximadamente dois teros dos indivduos aceitariam transferir valores sem utilizar

um intermedirio bancrio.

Figura 6 Transferncia de valores sem banco


Embora tenhamos uma parcela de pessoas que no aceitariam transferir

valores sem utilizar o banco, conforme mostrado na figura 6, se avaliarmos a figura 7

uma grande parcela das pessoas se sentem desconfortveis com a cobrana das

taxas bancrias.

Figura 7 Sujeitos desconfortveis com na cobrana de taxas bancrias

18


O principal conceito do bitcoin ser uma moeda descentralizada,

principalmente sem influncia de um governo sobre sua emisso e utilizao

(Forrester & Solomon, 2013), na figura 8 podemos notar que menos da metade das

pessoas pesquisadas confiariam numa moeda que no fosse centralizada sem um

banco central.

Figura 8 Confiana numa moeda descentralizada (sem banco central)


Esta fraca confiana em uma moeda sem um banco central, pode ser

associada a falta de conhecimento de bitcoins, pois se compilarmos as respostas a

essa mesma pergunta para pessoas que j utilizaram bitcoins esse ndice de

confiana aumenta para 90%, conforme figura 9.

Figura 9 Confiana numa moeda descentralizada por pessoas que j utilizaram

bitcoin


19

Nossa prxima pergunta procura avaliar o incio da utilizao de bitcoin em

early-adopters7, e podemos constatar na figura 10 que 41% das pessoas que nunca

utilizaram bitcoins aceitariam utilizar um servio novo para transferncia monetrias,

como o caso do bitcoin no Brasil.

Figura 10 Abertura para utilizao de um novo servio


Nossos pesquisados tambm foram questionados quanto a utilizao de

algum servio de transferncia de valores para comprar produtos em lojas virtuais ou

fsicas, e conforme podemos verificar na figura 11, quase nove pessoas em cada

dez questionados utilizariam algum tipo de servio.

Figura 11 Utilizao de servio para adquirir produtos


Compilando as respostas dos pesquisados, se selecionarmos as pessoas que

nunca utilizaram bitcoins (191 pessoas), que esto dispostas a utilizar um servio

novo antes de estar popularmente conhecido, que aceitem utilizar este servio para

transferir valores afim de aquirir produtos ou servios e que confiem em uma moeda

que no fosse centralizada por um banco central, na figura 12 temos que 17% das

pessoas que seriam os possveis utilizadores dos bitcoins.

7 Entusiastas que aceitam utilizar servios antes de estar popularmente conhecido.

20

Figura 12 Possveis primeiros utilizadores de bitcoins


Para nossos pesquisados o bitcoin ainda no amplamente conhecido, pois

quase que um tero desconhece totalmente o assunto, mas embora quase dois

teros conheam, somente quatro pessoas deste grupo de dezoito j utilizaram,

conforme figura 13.

Figura 13 Popularidade do bitcoin


5 Consideraes finais

Devido ao grande descontentamento das pessoas nas taxas bancrias visto

na figura 9, os consumidores podem se sentir atrados a utilizar plataforma de

bitcoin, essa adoo pode ser um pouco mais lenta como podemos notar na figura

10, principalmente pelo motivo da moeda no ter um banco central controlando o

mercado (figura 8), porm esta insegurana deve-se ao desconhecimento da

plataforma (Accenture, 2014), pois como podemos constatar na figura 9, aps utilizar

a moeda essa insegurana cai consideravelmente. Um dado interessante obtido

que, das pessoas que nunca utilizaram bitcoin, 17% so grandes usurios em

potencial para iniciar a utilizao neste momento. Com a popularizao da

plataforma, o bitcoin deve ganhar um espao considervel no mercado brasileiro,

podendo se tornar uma alternativa ao pagamento e transaes monetrias. Ao

21

contrrio da hiptese levantada na introduo, atualmente j existem pessoas que

poderiam ser usurias atualmente dos bitcoins.

No levantamento da consultoria Accenture (2014), 77% dos motivos das

pessoas no ter interesse em utilizar a moeda o desconhecimento do

funcionamento, por no ver uma convenincia clara em relao aos outros meios,

por ainda acharem que a moeda ligada a fraudes e atividades criminais.

(Accenture, 2014) (Ver anexo 1).

Apndices

Apndice 1 Roteiro de entrevista.

1) Idade*

( ) Menor de 18

( ) 18-24

( ) 25-34

( ) 35-54

( ) 55+

2) Sexo*

( ) Masculino

( ) Feminino

3) rea*

( ) Biolgicas

( ) Exatas

( ) Humanas

( ) Outra

22

4) Voc acredita que o anonimato para transaes de valores importante?*

( ) Sim

( ) No

5) Voc aceitaria transferir valores entre pessoas sem utilizar o intermdio

bancrio?*

( ) Sim

( ) No

6) Voc se sente confortvel com as taxas que o seu banco cobra para

transferncia de valores?*

( ) Sim

( ) No

7) Voc confiaria em uma moeda descentralizada (sem um banco central)

onde no tivesse uma regularizao governamental?*

( ) Sim

( ) No

8) Voc utilizaria um servio novo no mercado antes de estar popularmente

conhecido para transaes monetrias? (sem cobrana de taxas)*

( ) Sim

( ) No

9) Voc utilizaria um servio de transferncia de valores para comprar seus

produtos em lojas fsicas ou virtuais?*

23

( ) Sim

( ) No

10) Voc j ouviu falar em bitcoins?*

( ) Sim

( ) No

11) Voc j utilizou bitcoins para operaes financeiras?* (Ativada somente se

responder Sim para a pergunta 10)

( ) Sim

( ) No

24

Apndice 2 Matriz de resultados em formato de tabela

Ind

icado

res

SimN

oSim

No

SimN

o

Vo

c acre

dita q

ue

o an

on

imato

para tran

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s de

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crio?

152 / 68%70 / 32%

28 / 90%3 / 10%

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25

Anexos

Anexo 1 Resultado da pesquisa da Accenture sobre o futuro dos

pagamentos.

bitcoins - o futuro da moeda no brasil

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