Apresentação de Resultados 2T13

09 de agosto de 2013

Um

a o

rgan

izaç

ão g

lob

alNova Visão Estratégica

Visão:Ser a melhor fornecedora de soluções

refratárias e minerais industriais, alavancando e desenvolvendo nossos recursos minerais

Expandir o nosso portfólio de recursos

minerais

Garantirliderança em nossos

mercados chaves

Manter uma base global de custos

competitivos

Cresceragressivamente,

mas seletivamente

Continuar a desenvolver matérias primas de

qualidade com baixo custo para sustentar nosso atual negócio, assim como novos

negócios onde possamos ter uma vantagem

competitiva sustentável

Empenhar-separa continuar

oferecendo produtos inovadores e de

qualidade, serviços incomparáveis e custo

benefício

Otimizar a produção globalmente para

aumentar a eficiência e sustentar o crescimento

Desenvolver uma gestão global da cadeia de

suprimentos

Buscar oportunidades de crescimento a longo

prazo em mercado selecionados onde

podemos agregar valor para nossos clientes e

acionistas

▪Meritocracia▪Ética

▪ Lucro▪Gestão e Método

▪Agilidade e Transparência▪Respeito por Segurança, Meio Ambiente e Comunidades

▪Clientes▪Gente

Nossos valores

2

América do Sul

3

Fonte: ¹WSA

+6,3%

-1,3%

2T13

11,7

1T13

11,0

2T12

11,9

+4,2%

-5,6%

2T13

235

1T13

226

2T12

249

Produção de aço¹ (mln ton) - Principais mercados

-4,8%

6M13

22,7

6M12

23,8

Estados Unidos

+3,6%

-3,0%

2T13

22,0

1T13

21,2

2T12

22,7

-5,8%

6M13

43,2

6M12

45,9

UE-27

+3,5%

-4,4%

2Q13

42,9

1Q13

41,4

2T12

44,9

-5,3%

6M13

84,4

6M12

88,9

-4,6%

6M13

461

6M12

484

489

+8,1%

+2,3%

2T131T13

452

2T12

478

6M13

927

6M12

+1,4%

940

Vendas de Soluções Refratárias - Siderurgia

Vendas Magnesita para siderurgia

Em R$ milhõesEm mil ton.

4

2T12

42

2T13

+6,8%

34 37

1T13

-13,7%

6M13

79

6M12

75

+5,4%

2T13

+1,1%

9089

2T12

-16,9%

109

1T13

190

6M12

+4,7%

6M13

199

Vendas Magnesita para Industrial

Vendas de Soluções Refratárias - Industrial

Em R$ milhõesEm mil ton.

90,7%

+1,3%

-4,1%

2T13

272

1T13

268

2T12

283

34,0%34,3%32,4%

2T13

197

1T13

192

2T12

184

5

558 540

6M12 6M13

-3,3%

2T13

+3,3%

+2,1%

579

1T13

560

2T12

567

1.139

6M13

+2,0%

1.117

6M12

353

31,6%

6M136M12

34,2%

389

Vendas de Soluções Refratárias - Consolidado

Volume (mil ton)

Lucro e Margem Bruta (R$ milhões;%)

Receita (R$ milhões)

6

34

+17,9%

+0,1%

2T13

34

1T13

29

2T12

+4,8%

-18,6%

2T13

30

1T13

29

2T12

37

41,6%39,0%43,7%

2T13

14

1T13

11

2T12

15

18,0%

12,4%

8,6%

2T13

5

1T12

4

2T12

3

Services

59

6M13

63

6M12

+6,3%

2525

40,4%

6M12 6M13

42,7%

6M12

6859

6M13

-14,0%

7,2%

6M12

15,3%

9

5

6M13

Vendas de Minerais e Serviços

Minerais

Serviços

Receita (R$ milhões) Lucro e Margem Bruta (R$ milhões;%)

Receita (R$ milhões) Lucro e Margem Bruta (R$ milhões;%)

Vendas Consolidadas (R$ milhões)

Trimestres

Por Região

7

+4,0%

+0,8%

2T13

643

1T13

618

2T12

638

+1,3%

1.244

6M136M12

1.261

Brasil

Semestre

8%

13%19%

22%39%

9%

11%18%

22%41%

Outros

Brasil

América do Sul ex-Brasil

América do Norte

Europa

6M12 6M13

8

33,7%33,5%31,6%

202

2T12

207

2T13

217

1T13

19,2%18,8%16,5%

2T1332T12 1T13

105123116

3,7%4,3%5,8%

1T13

37

2T132T12

2426

424

33,6%

6M136M12

383

30,8%

6M13

19,0%

239

6M12

193

15,5%

50

4,0%

65

6M13

5,2%

6M12

15,7%18,8%

16,5%

2T12 2T131T13

105 101116

AJUSTADO

6M13

17,2%

217

6M12

193

15,5%

Lucro Bruto, EBITDA e Lucro Líquido

Lucro Bruto (R$ milhões)

Lucro Líquido (R$ milhões)

EBITDA e EBITDA AJUSTADO - excluindo venda de terreno - (R$ milhões)

AJUSTADO

9

79

17

99

3623

62

2T131T132T12

CAPEXFCO

97

173

60

118

6M136M12

Fluxo de caixa operacional (FCO), CAPEX e capital de giro

FCO e CAPEX

Capital de giro

36,3%35,5%33,2%34,3%

2T13

934

1T13

877

4T12

811

3T12

835

Capital de giro

% da receita

Endividamento e alavancagem

10

*EBITDA exclui itens não recorrentes *EBITDA exclui itens não recorrentes

Total

Cronograma de Amortização (R$ milhões) Dívida Líquida por moeda

Excluindo Bond Perpétuo

1.2051.0591.0581.0311.002

397401373358352

3,03x2,64x

2,84x2,88x2,85x

2T131T134T123T122T12

Net debt / Ebitda

Ebitda LTM

Net Debt

639545536520490

397401373358352

1,61x1,36x1,44x1,45x1,39x

2T131T134T123T122T12

Net debt / Ebitda

Ebitda LTM

Net Debt

633

77781123338

946

554

2018+

1.500

20172016201520142013Jun-13

Cash position

Amortization

Perpetual bond

Outros

EUR

-4%-3%

USD73%

19%13%

104%

BRL12%

-14% Jun-13

Dez-12

Octavio Pereira Lopes CEO

Eduardo Gotilla DRI

Daniel Domiciano SilvaRelações com Investidores

Fone: 55 11 3152-3202/3241ri@magnesita.com

www.magnesita.com

11

Contato Relações com Investidores