entendendo o novo padrão · •totvs | cloud computing soluções série 1 ... facilita o acesso...

Apresentação Institutional

Ago/Set - 2013

12,4%

13,9%

392

247

173

18,4%

490

21,9%

2004 2005 2006 2007 2008

760 20,6%

2009

12,4%

25,2% 1.080

2010

25,6% 1.233

IPO

24,1%

Liderança

Fundação

Fortalecimento

10,6%

1983 1986 1989 1992 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002

9,8%

10,0%

8,4% 6,5%

110 106 98

63

35 24 17

Plataforma Própria

Criação da Microsiga

Sistema de Franquias

126

2003

Consolidação do Mercado

Marca TOTVS

DNA

Sistemas Integrados para

SMEs

Ser o 1º IPO de TI

na América Latina

Faturar R$ 1 bi em 2010

2011

1.557

Re

ceit

a B

ruta

(R

$ M

ilhõ

es)

e M

arge

m E

BIT

DA

(%

) ¹

(1) Margem EBITDA não inclui despesas extraordinárias

Visão Geral da Companhia - Trajetória

2

História

1.343

26,7%

Sólido Histórico de Crescimento

2012

http://www.totvs.com.br/

C:/totvs.mp3

C:/Video Laercio/microsiga.mpg

Maior empresa de ERP do Hemisfério Sul

Visão Geral da Companhia – Quem Somos

Mais alto nível de Governança Corporativa (Novo Mercado)

68% de ações em circulação com 82% de investidores internacionais

CEO & Co-fundadores possuem ~18% das ações da Companhia

6ª maior provedora de ERP no mundo, Líder na América Latina e no Brasil

Líder absoluta no PME (Mercado de Pequenas e Médias Empresas)

Entre as 23 marcas brasileiras mais valiosas*

R$1,5 bi de receita líquida no LTM – 2T13 (CAGR 09 -13 de 11,8%)

R$389,7mi de EBITDA no LTM - 2T13 (CAGR 09 -13 de 11,6%)

R$125,3mi de geração de caixa em 2012 (+129,7% vs. 2011)

+26.000 clientes ou +80.000 empresas (contratos de clientes)

+57 canais exclusivos de distribuição no Brasil

+6.000 empregados diretos (+11.500 incluindo franquias)

Mercado e Marca

Estrutura de Capital

Clientes e Distribuição

Visão Financeira

3 * 22ª pela Brand Analytics e 23 pela Interbrand studies.


C:/Documents and Settings/mcosta/totvs.mp3

22ª no ranking das Marcas Mais Valiosas no Brasil

• Alto valor mesmo sendo uma marca nova • À frente de grandes marcas de consumo • Sinômino para Software de Gestão no Brasil

Fonte: Brand Analytics/Millard Brown – Istoé Dinheiro ed.22 June 2013 4


5

Membros do Conselho de Administração

Pedro Passos

Presidente Membro

Independente

Laércio Cosentino

Membro

Sérgio Foldes

Membro Independente

Pedro M. Salles

Membro Independente

Luis Afonso

Membro Independente

Maria Helena de Santana

Membro Independente

Germán Quiroga

Vice-Presidente Membro

Independente



C:/totvs.mp3


Mercado Alvo

Fundamentos e Modelo de Negócio


Portfolio Distribuição Modelo de Receita

Liderança no PME

•Baixa Penetração

•Divisão Private

• Formalização da

Economia

•Competição

Fragmentada

Capilaridade

•Modelo de Franquias

• Empreendedorismo

Regional

• Canais Exclusivos

• Contato Final com o

Cliente

• Alinhamento de

Interesses

Flexibilidade

• Captura de

crescimento no PME

• Baixa Concentração

de Clientes

• Forte recorrência

• Alta taxa de

retenção

•Hedge de inflação

6

Abrangência

• Por Indústria

• Por tamanho da

Companhia

• Agnóstico

• Plataforma

Orientada à

Processos

•Híbrido (Cloud/On-

premises)

•Mobilidade

Mercado Alvo – Brasil

Empregados

0 - 9

10 - 499

Receita (R$)

Abaixo R$1 Bi

Acima R$1 Bi

4.620.905 (1)

618.486 (1)

288 (1)(2)

8.751(1)

# Companhias

>= 500

Mega

Grande

Média

Pequena

Micro

Pen

etra

ção

no

Merc

ad

o

7

(1)IBGE estimativa IBGE do mercado brasileiro. - http://www.sidra.ibge.gov.br/bda/pesquisas/cempre. Tabela 988. (2)”Revista Valor 1000”, ed 2009. Companhias com receitas acima de R$ 1Bi. (3) Gartner “ SWOT: Totvs, Enterprise Application Software, Worldwide, 2010 ”

http://www.sidra.ibge.gov.br/bda/pesquisas/cempre

Liderança no Brasil alavanca posicionamento na América Latina

Mercado Alvo – Oportunidades na América Latina

Brasil USD 2,0 bilhões

Outros na América Latina USD 1,5 bilhões

57% 43%

Mercado de ERP na América Latina em 2011: USD 3,4 Bilhões

Mercado de ERP na América Latina Atividades de Empresas

Brasileiras Transnacionais

Fonte: FDC – Brazilian Transnational Enterprise Ranking

8

Fonte: IDC - Latin America Software Tracker 2012 H1

Mercado Alvo – Gasto Mundial com TI

Fonte: IDC - Worldwide Black Book Query Tool, Version 4, 2011

Mat

uri

dad

e d

o M

erca

do

de

TI

Mix de Gastos com TI

América Latina

0,23%

América do Norte

0,97%

Europa

0,57% Ásia

0,30%

Oceania

0,71%

Oriente Médio e

África

0,20%

Gastos de Software/ PIB

9

Fonte: World Bank, Gartner Software Market Share 2011, Gartner IT Services Market Share 2011

Portfólio – Visão Geral

10

TOTVS Arena

Gestão de Identidade • Indivíduos e Empresas

Autenticadas e Certificadas

Gestão de Processos, Conteúdo e

Relacionamento • Produtividade

Corporativa • Comunicação

• Interface Natural

Apoio e Tomada de Decisão • BI / DW / SGI / BSC / BA Em qualquer lugar

• Smartphones / Tablets • Disponibilidade

Gestão do Capital Humano • Cultura Empresarial • Desenvolvimento Organizacional • Administração de Pessoal

Gestão do Consumidor • Atendimento Personalizado • Autoatendimento • Análise do Comportamento (CRM Social)

Gestão Empresarial • ERP Back Office • ERP Especializado por

segmento

Plataforma de Negócios • Interação,

Compartilhamento e Colaboração

• e-commerce (Store) • Supply Chain

• Identificação Única • Dono da própria informação • SaaS (Software as a Service)

12

Portfólio – Fatos por Indústria

+1.000 clientes em processos e extração, +1.058 em metal e plástico, +1.500 em bens de capital

+1.300 clientes de loja de departamento, +350 supermercados, +500 distribuidores de material de construção

+2.650 provedores de serviços, +400 provedores de utilidades, +470 viagens e transporte público

12 milhões de vidas administradas, +9.700 leitos hospitares, registros médicos em 35 especialidades

7 dos 10 melhores escritórios de advogacia, +10.000 advogados

+1.289 clientes internacionais , +67 projetos, +533 engenheiros e

designers

+260 clientes = 60% da produção brasileira de cana de açúcar, +120

produtores de grãos, 1,5 milhões de hectares

+1.700 clientes no atacado e distribuição,

+600 transportadores

30mil portfólios, 6mil fundos, 1,7tri/dia em ativos processados,

provedor número 1 na América Latina no setor de Finanças

+700 de instituições brasileiras atendidas,

+1,5 mi de estudantes

Agroindústria

Construção e Projetos

Distribuição e Logística

Educacional

Serviços Financeiros

Jurídico

Saúde

Manufatura

Varejo

Serviços


../../../totvs.mp3

../../../Video Laercio/microsiga.mpg

Portfólio - Serviços

• TOTVS | Software de Serviços Suporte / Implementação Evolução Tecnológica Indústria de Software / SLA Treinamento • TOTVS | Cloud Computing

Soluções Série 1 e-Learning Hospedagem de soluções

• TOTVS | Terceiros BPO em RH

• TOTVS | Consulting Gestão de Mudanças/ Processos Gestão Estratégica/ Performance Centro de Serviços Compartilhados PMO

13

América Latina

Brasil

►Canais de Distribuição: 5 Filiais + 52 Franquias

►~40 canais fazendo parte do sistema de distribuição TOTVS

►+6.000 Empregados Diretos

Subsidiários

Apenas

Produtos

Franquias

►Produtos em mais de 15 países

►Excluindo Brasil:

+200 empregados diretos

+15 canais de distribuição Full TOTVS

Distribuição – Capilaridade

Filial Franquia

Presença Regional e Empreendedorismo

14


../../../totvs.mp3


Contato Final com Clientes / Alinhamento de Interesses

Serviços

Ve

nd

as p

or

Can

ais

Pró

pri

os

Ve

nd

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or

Fran

qu

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Canal de Distribuição – Modelo de Receita

15

Licenças

Manutenção

CLIENTES

CLIENTES

FRANQUIA

TOTVS

Licenças Manutenção


../../../totvs.mp3


Performance Financeira

Receita Líquida Total (R$ milhões)

Desempenho Financeiro

17


18

Receita de Taxas de Licenciamento (R$ milhões)


19

Receita de Serviços (R$ milhões)


20

Receita de Manutenção (R$ milhões)

Receita Recorrente Total (R$ milhões)


21


22

Custos e Despesas Operacionais / RL

EBITDA


23

EBITDA (R$ milhões)


../../../totvs.mp3


R$ milhões 2T13 2T12 Δ2T/2T 12M 2T13 12M 2T12 Δ12M/12M

Receita Líquida 395,5 341,6 15,8% 1.491,0 1.351,6 10,3%

EBITDA 98,9 92,7 6,7% 389,7 349,0 11,6%

Margem EBITDA 25,0% 27,1% -210 p.b. 26,1% 25,8% 30 p.b.

Lucro Líquido 54,0 47,2 14,3% 215,8 196,8 9,6%

Margem Líquida 13,7% 13,8% -10 p.b. 14,5% 14,6% -10 p.b.


24

Painel Financeiro


C:/Documents and Settings/glauce/totvs.mp3

C:/Documents and Settings/glauce/Video Laercio/microsiga.mpg


25

(*) A Dívida Bruta compreende (i) Empréstimos e Financiamentos, (ii) Debêntures, (iii) Arrendamento Mercantil, (iv) Obrigações por Aquisições e (v) Títulos e Valores Mobiliários.

Fluxo de Caixa e Endividamento (R$ milhões)


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../../../../mcosta/Video Laercio/microsiga.mpg

26

Distribuição do Lucro

Consistente Distribuição de Lucros


../../../../mcosta/totvs.mp3

../../../../mcosta/Video Laercio/microsiga.mpg

M&A

27

Segmento de Distribuição, Atacado e Varejo

Líder no Segmento com 34% dos Distribuidores/Atacadistas.

+1.500 clientes e cerca de 500 empregados.

Sinergia entre os canais de distribuição e portfólios complementares.

Agroindústria

Criação do Centro de Excelência Agroindustrial.

60% dos clientes são plantadores de cana de açúcar.

Oportunidade de expansão internacional através da alta expertise.

Segmento de Varejo e Supermercado

Segunda vez consecutiva apontada como Top of Mind em Software de Gestão para supermercados.

Reforço da estratégia de especialização da TOTVS no varejo.

Receita de aproximadamente R$19,2 milhões em 2012.

Investimentos Estratégicos


C:/totvs.mp3


TOTVS Ventures

28

Investimentos Estratégicos

Mobilidade

Plataforma de Cloud em modelo SaaS.

Facilita o acesso à sistemas de gestão em dispositivos móveis (Smartphones e Tablets).

Primeiro investimento da TOTVS Ventures.

Big Data e Cloud Computing

Soluções de Business Analytics na nuvem ofertadas na modalidade SaaS, com tecnologia de Big Data.

Investimento de US$16,0 milhões, com participação no Conselho e exclusividade de distribuição na América Latina.

SaaS para Microempresas

Software de gestão financeira sob medida para profissionais liberais, autônomos e empreendedores individuais.

Empresa de 6 meses já com ~45mil usuários como clientes.


C:/totvs.mp3


• Divisão Private • Receita Recorrente • Fortalecimento da Marca • Fluig (Plataforma Orientada à Processos)

Visão TOTVS

Transformação da Companhia em uma referência global

• Captura da internacionalização da Economia Brasileira

• Seletividade Geográfica

• Brasil como principal foco estratégico

5ª Fase

• Especialização por Indústria e Tamanho • SaaS (Software as a Service) • Mobilidade • Fusões e Aquisições

• Ciclo de Vida do Software e Componentização

• Ganho de eficiência em serviços e desenvolvimento

• Mercado Internacional

Crescimento

Fidelização

Margem

29

TOTVS IOS

30

Idealizado e mantido pela TOTVS e companhias parceiras desde 1998,

o IOS - Instituto da Oportunidade Social – tem 17 unidades no Brasil e 1 unidade em Angola.

Focado no suporte e monitoramento da

empregabilidade dos jovens e pessoas com necessidades especiais. O IOS já treinou mais de 20.000 profissionais jovens em T.I. e áreas

de back office.

Companhia Sustentável e Ações Sociais

Contatos

Aviso O material que segue contém informações gerais sobre as

atividades da TOTVS a partir da data da apresentação, em

Agosto de 2013.

A informação é dada de forma resumida e não tem o objetivo

de ser completa ou de servir como aconselhamento a

potenciais investidores.

Esta apresentação pode incluir declarações que apresentem

expectativas da Administração da Companhia e/ou previsões

sobre eventos futuros.

Essas expectativas e/ou previsões envolvem riscos e

incertezas que podem causar resultados reais materialmente

diferentes daqueles projetados em tais declarações

prospectivas. Portanto, os resultados futuros da Companhia

podem diferir das atuais expectativas e os leitores não devem

se basear exclusivamente nas informações aqui contidas.

Nenhuma representação ou garantia, expressa ou implícita, é

feita considerando, e não se deve confiar na precisão,

imparcialidade, ou integridade das informações aqui contidas.

Este documento não constitui uma oferta, convite ou solicitação

de oferta para a subscrição ou compra de quaisquer valores

mobiliários. Nem este documento, nem nada nele contido, deve

servir de base para qualquer contrato ou compromisso.

QUESTÕES

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