2T17 APRESENTAÇÃOINSTITUCIONAL

373,1 358,8 363,6 356,5 365,0 381,0

2012 2013 2014 2015 2016 1S17

2

Crescimento do Crédito/PIB

Reservas Internacionais (USD Bilhões)

Fonte: Banco Central do Brasil – BCB e Daycoval. Metodologia alterada em Ago15.

Mercado de Crédito no Brasil

Crescimento do Crédito – Daycoval e Sistema Financeiro (%)

-1%

19%

23%

10%

2%-4%

16%14%

11%

7%

-4% -1%

2012 2013 2014 2015 2016 1S17

Daycoval Sist. Fin.

Distribuição de Crédito – Por Tipo de Instituição Financeira

24% 27% 29% 30% 28% 27%

18% 17% 17% 16% 16% 15%

8% 8% 8% 8%6% 6%

2012 2013 2014 2015 2016 1S17

Públicos Privados Estrangeiros

50,3%52,6% 54,7% 54,5%

49,3% 48,2%

2012 2013 2014 2015 2016 1S17

3

Histórico Banco Daycoval

Nota: 1. Letras Financeiras são um tipo de títulos do mercado local de emissão exclusiva das instituições financeiras.

I.P.O.

Maison Bancaire é fundada por Salim Dayan no Líbano

Início das atividades no Brasil através do Daycoval DTVM

Emissão de US$ 300 MM em Eurobonds

Daycoval é o primeiro banco a emitir Letras Financeiras públicas

1ª Emissão de Letras Financeiras de R$ 200 MM

2ª Emissão de Letras Financeiras de R$ 350,1 MM

3º Emissão de Letras Financeiras de R$ 120 MM

Emissão de US$ 225 MM emEurobonds

Emissão de US$ 300 MM em Eurobonds

Captação de US$ 500 MM em bônus no exterior

4º Emissão de Letras Financeiras de R$ 350 MM

Aquisição do Banco CIT Brasil

Oferta Pública de Aquisição de Ações e Saída do Nível 2

Empréstimo Sindicalizado (A/B Loan) de aproximadamente US$ 200 MM

OPA finalizada com sucesso 5a Emissão de Letras

Financeiras

Empréstimo Sindicalizado (A/B Loan) de US$ 275 MM

20172011 201319681952 2007 2008 2010 2014 2015 2016

Governança Corporativa

4

Sasson DayanPresidente

Nome / CargoAnos no Daycoval

Carlos Moche Dayan, Diretor Executivo -

Morris Dayan, Diretor Executivo -

Salim Dayan, Diretor Executivo -

Albert Rouben, Diretor de Operações 22

Alexandre Rhein, Diretor de TI 10

Alexandre Teixeira, Diretor Veículos 10

Eduardo Campos, Diretor de Câmbio 8

Maria Regina R.M. Nogueira, Diretora de Controladoria 23

Nilo Cavarzan, Diretor Consignado 11

Paulo Augusto Saba, Diretor de Tesouraria 2

Ricardo Gelbaum, Diretor de RI e Institucional 5

Conselho de Administração Diretoria Executiva

Carlos Moche Dayan

Conselheiro

Morris Dayan

Conselheiro

Rony Dayan

Conselheiro

Gustavo Franco

Conselheiro Independente

Sergio Clemente

Conselheiro Independente

Controle Acionário após OPA

Acionista Ações ON Ações PN Capital Total

Controladores 160.869.792 43.253.988 204.123.780

Total 100,0% 100,0% 100,0%

13.390 13.428

14.386

13.424

13.860

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

59,2%

36,4%

4,0% 0,4%

Empresas

Consignado

Veículos

Outros

Carteira de Crédito Ampliada atinge R$ 13,9 bilhões, crescimento de 3,2% ante o 1T17

Distribuição da Carteira

5

Carteira de Crédito Ampliada – R$ MM

Carteira de Crédito Ampliada (R$ MM) 2T17 1T17 Var. % 2T16 Var. %

Crédito Empresas 5.964,5 5.732,2 4,1% 5.529,0 7,9%

Compra de Direitos Creditórios 1.176,8 1.176,2 0,1% 1.109,9 6,0%

Leasing 414,3 395,9 4,6% 307,6 34,7%

Avais e Fianças Concedidos 650,2 533,3 21,9% 428,9 51,6%

Total Crédito Empresas Ampliada 8.205,8 7.837,6 4,7% 7.375,4 11,3%

Consignado 4.765,1 4.680,4 1,8% 5.019,6 -5,1%

Cartão Consignado 284,0 276,0 2,9% 202,7 40,1%

Total Crédito Consignado 5.049,1 4.956,4 1,9% 5.222,3 -3,3%

Total Crédito Veículos 547,7 560,9 -2,4% 686,6 -20,2%

Total Crédito Lojista/Outros 57,2 68,8 -16,9% 105,3 -45,7%

Total Carteira de Crédito Ampliada 13.859,8 13.423,7 3,2% 13.389,6 3,5%

44%

36%

18%

2%

Até 3 meses De 3 a 12 meses

De 1 a 3 anos De 3 a 5 anos

64%18%

5%

5%

3%3% 2%

Recebíveis

Imóveis

Prod. Agrícolas

Invest. Financeiros

Veículos (frota)

Equip. e Bens de Imp.

Outros

Crédito Empresas: crescimento de 4,7% no trimestre

Evolução do Crédito Empresas – R$ MM

Garantias

Destaques

Vencimento de 44% nos próximos

90 dias

6

7.375 7.478

8.630 7.838

8.206

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

86% dos tickets são abaixo de R$ 500 mil

89% dos clientes ativos faturam menos que R$300 MM/ano

62% do saldo devedor são clientes que faturam ate R$300MM/ano

Diversificação de clientes, de setores e geográfica

Foco em empresas com receita anual entre R$ 10 MM e R$ 300 MM

95% dos clientes tem saldo devedor inferior a R$ 5MM

Operações a Vencer (Junho/17)Distribuição Geográfica

57%

16%

14%

9%4%

Sudeste

Sul

Nordeste

Centro-Oeste

Norte

(R$ MM) 2T17 Var. % 1T17

Capital de Giro 3.471,5 4,3%

Conta Garantida 1.253,5 2,2%

Compra de Direitos Creditórios 1.176,8 0,1%

Comércio Exterior 816,6 2,2%

BNDES 422,9 12,2%

Leasing 414,3 4,6%

Avais e Fianças Concedidos 650,2 21,9%

Total Crédito Empresas 8.205,8 4,7%

Crédito Empresas: Pulverização da distribuição setorial

Breakdown Crédito Empresas

7

58%

14%

10%

8%

5%5%

Capital de Giro / Conta Garantida

Compra de Direitos Creditórios

Comércio Exterior

Avais e Fianças Concedidos

Leasing

BNDES

Distribuição do Crédito

Pulverização Setorial

2T17 2T166

Indústria 43,5% 42,9%

Serviços 30,9% 31,1%

Comércio 19,6% 20,0%

10 Maiores Subsetores (*)

Transporte Rodoviário de Cargas 3,7% 3,7%

Construção e Incorporação de Imóveis 2,5% 2,5%

Indústria de Produtos Eletrônicos em Geral 2,3% 3,3%

Usina de Açúcar e Álcool 2,2% 2,1%

Holding 1,9% 2,4%

Administradora de Bens Próprios 1,8% 3,0%

Indústria de Câmaras de Ar 1,8% 1,0%

Abate de Bovinos 1,7% 1,5%

Indústria de Autopeças e Acessórios 1,4% 1,5%

Indústria de Veículos e Pecas 1,4% 2,9%

Concentração do Crédito

0,9%

4,9%

7,8%

13,2%

18,4%

Maior cliente

10 maiores

20 maiores

50 maiores

100 maiores

* % calculada sobre o total da carteira de empresas

37,8%

29,4%

10,2%

9,6%

9,5%

3,5% INSS

Governos

Prefeituras

Gov. Fed./SIAPE

Forças Armadas

Outros

337 317 255 252 292

217 197 170 195

300

554 514

425 447

592

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Originação Líquida Refin. Total

Crédito Consignado: Saldo da carteira de R$ 5.049 milhões

Carteira Consignado – R$ Milhões

Breakdown Carteira de Consignado

Destaques

Média Mensal da Originação da Carteira

8

5.222 5.215 5.079 4.956 5.049

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Quantidade de contratos na carteira 2T17: 1.199

Ticket médio: R$ 4,6 mil

Duration da Carteira: 16 meses

Taxa Média de Juros (ano): 38,0%

38 Lojas próprias-IFP: 19,5% de participação nas vendas

Originação de Refinanciamento (Refin): 51%

Cartão Consignado: 284,0 milhões

46,5%

17,8%

13,5%

10,1%

9,8%

2,3%INSS

Governos

Gov. Fed./Siape

Forças Armadas

Prefeituras

Outros

Breakdown da Originação Carteira de Consignado

92 86

72

59

45 42 45 53

67

2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

20%

41%

37%

2%

Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos De 3 a 5 anos

Financiamento de Veículos: Representa apenas 4,0% da carteira de crédito ampliada

Destaques

Carteira de Crédito Veículos - Operações a Vencer (junho/17)

Originação da Carteira de Veículos – R$ milhões

Carteira Total Veículos – R$ Milhões

9

Vencimento de 98% nos próximos 3 anos

687

636591

561 548

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17Foco no Sudeste

Número de Promotores: 110

Quantidade contratos na carteira 2T17: 92,9 mil

Ticket Médio: R$ 5,9 mil com entrada mínima de 30%

Duration da Carteira: 13 meses

Taxa Média de Juros: 40,1% a.a.

Idade média do veículo: 12 anos (76% leves; 24% pesados)

1.800 1.685 1.713

1.952 2.121

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

144 pontos de atendimento e produtos diversificados

10

Asset Management Outros Produtos e Serviços

33 Postos de Câmbio101,7 mil operações e movimento de R$ 261,2 milhões no 2T17

38 lojas em todo país19,6% de participação nas vendas272 funcionários

Empréstimos e Financiamentos

34 pontos de atendimento1.384 mil guias arrecadadas

Arrecadação

Ativos sob Gestão

R$ MM

A Asset realiza a gestão de 47 fundos

31 Fundos Multimercado; 4 Fundos de Renda Fixa; 1 Fundo de Ações; 1 FIDC; 4 Clubes de Investimentos; 1 Fundo Imobiliário; 3 Fundos de Participação e 2 Carteiras Administradas

Receita bruta de R$ 3,4 MM com a gestão de fundos de investimento no semestre.

daycovalcgi.com.br

ecode.daycoval.com.br daycovalcambio.com.br/lojaonline

daycovalinveste.com.br

Destaque para o Fundo Classic que ultrapassou os R$ 500 milhões em Patrimônio

Captação (R$ MM) 2T17 1T17 Var. % 2T16 Var. %

Depósitos 5.181,1 5.272,5 -1,7% 4.769,0 8,6%

Letras de Crédito - LCI + LCA 1.017,6 968,6 5,1% 1.009,8 0,8%

Depósitos Totais + LCI + LCA 6.198,7 6.241,1 -0,7% 5.778,8 7,3%

Pessoas Físicas 304,3 281,7 8,0% 221,7 37,3%

Pessoas Jurídicas 4.205,0 3.911,8 7,5% 3.295,9 27,6%

Pessoas Jurídicas - Oferta Pública 777,1 746,2 4,1% 385,6 101,5%

Letras Financeiras 5.286,4 4.939,7 7,0% 3.903,2 35,4%

Bonds 1.710,1 1.599,8 6,9% 1.602,7 6,7%

Emissões Externas 1.710,1 1.599,8 6,9% 1.602,7 6,7%

Empréstimos no Exterior 2.136,0 2.106,3 1,4% 1.884,2 13,4%

Repasses do País - Instituições Oficiais 421,7 376,6 12,0% 222,5 89,5%

Obrigações por Empréstimos e Repasses 2.557,7 2.482,9 3,0% 2.106,7 21,4%

Total 15.752,9 15.263,5 3,2% 13.391,4 17,6%

11%

43% 46% 44% 41% 39%

29% 29% 32% 32% 34%

12% 12% 12% 10%

16%16% 13% 12% 16%

13.391 13.437 14.162 15.264 15.753

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Dep. Tot. + LCA + LCI Letras Financeiras

Emissões Externas Obrig. por Emp. e Repasses

Captação: crescimento de 17,6% em relação ao 2T16.

Captação – R$ MM

11

100%protegido por

hedge

GlobalLongo Prazo Ba2

NacionalLongo Prazo Aa2

PerspectivaNegativa

Maio/17

GlobalLongo Prazo BBCurto Prazo F3

NacionalLongo Prazo AA (bra)Curto Prazo F1 (bra)

PerspectivaNegativa

Maio/17

GlobalLongo Prazo BB-

Curto Prazo B

NacionalLongo Prazo brA+Curto Prazo brA-1

PerspectivaNegativa

Ago/17

BRMP 1Baixo Risco Para Médio

Prazo (Até 2 Anos) –Muito Seguro

Índice 11.16

Mar/17

Agências de Classificação de Risco

25,0%

19,5%52,3%

3,2% 0,02%

Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos

De 3 a 5 anos Acima de 5 anos

31,6%

30,3%

26,2%

8,7%3,3%

Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos

De 3 a 5 anos Acima de 5 anos

3.382 3.070

8.237

503 3

4.282 4.106 3.553

1.177 448

Até 3 meses De 3 a 12 meses De 1 a 3 anos De 3 a 5 anos Acima de 5 anos

Captação Carteira de Crédito

Captação - Operações a VencerCarteira de Crédito - Operações a Vencer

Vencimento de62% nos

próximos 12 meses

Vencimento de 44,5% nos

próximos 12 meses

CaptaçãoPrazo Médio a

decorrer (1) (dias)

Depósitos a Prazo 189

Depósitos Interfinanceiros 164

Letras Financeiras 434

LCA (Letra de Crédito do Agronegócio) 169

LCI (Letra de Crédito Imobiliário) 230

Emissões Externas 593

Obrigações por Empréstimos e Repasses (2) 461

Leasing 348

BNDES 449

Total Captação 393

Carteira de Crédito por segmentoPrazo Médio a

decorrer (1) (dias)

Crédito Empresas 197

Comércio Exterior 92

Consignado 494

Veículos 404

CDC Lojista / Outros 858

Leasing 415

BNDES 446

Total Carteira de Crédito 322

12

Caixa Livre R$ 5,2 bilhões

(1) A partir de 30 de junho de 2017; (2) Excluindo Avais e Fianças(1) A partir de 30 de junho de 2017

Ativos e Passivos por Vencimento – GAP Positivo de 71 dias

239290339382398449465481450441461452463597

674735

802840842765

827911

74 84106102 92 130132125127125106 98 114

194156173164175162121135180

1T1

2

2T1

2

3T1

2

4T1

2

1T1

3

2T1

3

3T1

3

4T1

3

1T1

4

2T1

4

3T1

4

4T1

4

1T1

5

2T1

5

3T1

5

4T1

5

1T1

6

2T1

6

3T1

6

4T1

6

1T1

7

2T1

7

Saldo Provisão Provisão Constituída

Saldo de Provisão e Provisão ConstituídaR$ MM

3,23,9

4,75,45,9

6,96,86,35,65,25,1

4,34,3

6,07,16,9

8,78,98,7

6,6

8,29,8

1T1

22

T12

3T1

24

T12

1T1

32

T13

3T1

34

T13

1T1

42

T14

3T1

44

T14

1T1

52

T15

3T1

54

T15

1T1

62

T16

3T1

64

T16

1T1

72

T17

Evolução PDD / Carteira por Segmento (%)

Provisão VeículosProvisão ConsignadoProvisão Empresas(1)

Saldo de provisão da carteira de crédito 6,9%

(1) Inclui compra de direitos creditórios

13

3,3 3,64,1

4,6 4,95,4 5,2 4,8 4,4 4,1 4,1 3,7 3,6

4,65,3 5,5

6,3 6,5 6,5 5,5

6,4 6,9

1T1

2

2T1

2

3T1

2

4T1

2

1T1

3

2T1

3

3T1

3

4T1

3

1T1

4

2T1

4

3T1

4

4T1

4

1T1

5

2T1

5

3T1

5

4T1

5

1T1

6

2T1

6

3T1

6

4T1

6

1T1

7

2T1

7

(% Carteira de Crédito)

Provisão Total

2,62,32,22,22,12,12,22,12,02,02,12,1

1,92,22,32,4

2,62,72,8

3,33,5

4,1

1T1

22

T12

3T1

24

T12

1T1

32

T13

3T1

34

T13

1T1

42

T14

3T1

44

T14

1T1

52

T15

3T1

54

T15

1T1

62

T16

3T1

64

T16

1T1

72

T17

5,55,55,7

7,27,9

7,06,56,36,46,66,56,2

7,17,8

8,69,7

10,511,211,4

11,611,2

10,6

1T1

2

2T1

2

3T1

2

4T1

2

1T1

3

2T1

3

3T1

3

4T1

3

1T1

4

2T1

4

3T1

4

4T1

4

1T1

5

2T1

5

3T1

5

4T1

5

1T1

6

2T1

6

3T1

6

4T1

6

1T1

7

2T1

7

118 11055 84 101

219185

36 34

4936

67

73103

21 18

1715

12

47 27

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

Empresas Consignado Veículos + Outros

121

180175162

135

339 315

14

Créditos Recuperados de R$ 78 MM no semestre.

Baixa para Prejuízo(R$ MM)

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

Empresas (85,1) (107,7) (143,2) (22,8) (45,0) (149,8) (67,8)Varejo (52,6) (51,9) (54,9) (50,4) (50,9) (98,3) (101,3)Total (137,7) (159,6) (198,1) (73,2) (95,9) (248,1) (169,1)

Créditos Recuperados (R$ MM)

(1): Créditos recuperados sobre a baixa para prejuízo do período anterior

Despesa de Provisão (R$ MM)

Carteira E-H (R$ MM) 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Empresas1 650,6 611,6 528,7 634,8 655,8

Leasing 26,3 22,6 19,8 20,3 16,7

Consignado 150,0 154,4 178,7 195,7 210,0

Veículos 90,5 83,5 78,9 72,1 65,8

Outros 15,6 14,2 11,6 9,6 8,1

Total 933,0 886,3 817,7 932,5 956,4

Saldo de PDD 839,6 842,2 765,1 826,6 910,6

Saldo PDD / Carteira EH (%) 90,0% 95,0% 93,6% 88,6% 95,2%

35,8 39,222,6

45,4

14,4

63,6 59,88,7 9,0

9,4

9,0

9,2

19,2 18,244,5 48,2

32,0

54,4

23,6

82,878,0

40%35%

20%28% 32%

46%

31%

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

Empresas Varejo % Créditos Recuperados (1)

1 – Inclui carteira E-H de compras de direitos creditórios

165184

252

219

149

102113

10293

108128 122

168

230 226

99

147157

2,0% 2,2%2,8%

2,2%1,4%

1,0% 1,0% 0,8% 0,7% 0,8% 1,0% 0,9%1,3%

1,8% 1,7%

0,7%1,1% 1,2%

1T1

3

2T1

3

3T1

3

4T1

3

1T1

4

2T1

4

3T1

4

4T1

4

1T1

5

2T1

5

3T1

5

4T1

5

1T1

6

2T1

6

3T1

6

4T1

6

1T1

7

2T1

7

Vencidos há mais de 90 dias Vencidos > 90 dias% Carteira de Crédito

15

NPL, índice de vencidos há mais de 90 dias encerra o trimestre em 1,2%.

255

337 338

312

235

176 186 178 171

201

256 269

433

392

350

222

304 273

3,5%4,4% 4,2%

3,5%2,5% 1,9% 1,9% 1,7% 1,5% 1,7% 2,0% 2,0%

3,4% 3,0% 2,7%1,6%

2,4% 2,1%

1T1

3

2T1

3

3T1

3

4T1

3

1T1

4

2T1

4

3T1

4

4T1

4

1T1

5

2T1

5

3T1

5

4T1

5

1T1

6

2T1

6

3T1

6

4T1

6

1T1

7

2T1

7

Vencidos há mais de 14 dias Vencidos > 14 dias/ % Carteira de Crédito

Vencidos há mais de 14 dias

R$ MM

Vencidos há mais de 90 dias

R$ MM

Créditos Vencidos (1) 2T17 1T17 2T16

Créditos Vencidos há mais de 90 dias 156,9 146,9 230,4

Empresas 92,1 87,0 176,1

Consignado 47,4 40,6 29,2

Veículos 13,2 14,3 17,5

CDC Lojista + Outros 4,2 5,0 7,6

Saldo PDD / Créditos Vencidos há mais de 90 dias (%) 580,4% 562,7% 364,4%

Vencidos> 90 dias/Carteira de Crédito (%) 1,2% 1,1% 1,8%

Empresas 1,2% 1,2% 2,7%

Consignado 0,9% 0,8% 0,6%

Veículos 2,4% 2,5% 2,5%

Índice de Eficiência Recorrente de 32,6 % no 2T17, redução de 2.1 p.p. em comparação ao 1T17

Índice de Eficiência Recorrente %

16

34,6% 37,0%33,2% 34,7% 32,6% 33,0% 33,6%

36,8% 39,3%35,0%

37,8%34,8% 35,2% 36,2%

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

Índice de Eficiência Recorrente Índice de Eficiência considerando PPR/PLR

Índice de Eficiência Recorrente (R$ MM) 2T17 1T17 Var. % 2T16 Var. % 1S17 1S16 Var. %

(+) Despesas de Pessoal (75,8) (67,5) 12,3% (70,0) 8,3% (143,3) (137,4) 4,3%

(+) Despesas de Administrativas (55,3) (57,2) -3,3% (58,2) -5,0% (112,5) (114,3) -1,6%

(+) Despesas de Comissões (54,6) (55,7) -2,0% (60,1) -9,2% (110,3) (112,0) n.a

(+) Depreciação e Amortização 0,5 0,6 n.a 1,6 n.a 1,1 3,2 n.a.

Total de despesas (A) (185,2) (179,8) 3,0% (186,7) -0,8% (365,0) (360,5) 1,2%

(+) Res. da Intermediação Financeira Recorrente (-) PDD 570,5 363,6 56,9% 108,7 n.a. 934,1 309,2 202,1%

(+) Receitas de Prestação de Serviços 31,1 27,7 12,3% 24,1 29,0% 58,8 48,9 20,2%

(+) Receitas Compra de Direitos Creditórios 52,9 60,5 -12,6% 46,1 14,8% 113,4 103,2 9,9%

(+) Variação Cambial (86,8) 66,6 n.a 360,8 n.a (20,2) 630,0 n.a

Total (B) 567,7 518,4 9,5% 539,7 5,2% 1.086,1 1.091,3 -0,5%

Índice de Eficiência Recorrente (A/B) (%) 32,6% 34,7% -2,1 p.p 34,6% -2,0 p.p 33,6% 33,0% 0,6 p.p

PPR/PLR (12,6) (15,9) -20,8% (12,1) 4,1% (28,5) (24,1) 18,3%

Índice de Eficiência Recorrente considerando PPR/PLR (%) 34,8% 37,8% -2,8 p.p 36,8% -1,9 p.p 36,2% 35,2% 1,1 p.p

11,8 12,0 12,6

13,4

12,6

14,1

12,6

13,4 13,4 12,8

12,2 12,4 12,1

13,6

11,8 11,7

12,7 12,9 12,8 13,3

11,4 11,7

12,6 11,4

1T12 2T12 3T12 4T12 1T13 2T13 3T13 4T13 1T14 2T14 3T14 4T14 1T15 2T15 3T15 4T15 1T16 2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

NIM - AR de 11,7% em 2T17

17

Margem Financeira Líquida (NIM-AR) (1) - %

(1) Considera variação cambial sobre operações passivas, comércio exterior, receitas de compras de direitos creditórios e desconsidera operações compromissadas – recompras a liquidar – carteira de terceiros.

Margem Financeira Líquida Ajustada Recorrente (NIM-AR) - (%) 2T17 1T17 Var. % 2T16 Var. % 1S17 1S16 Var. %

Resultado da Intermediação Financeira Ajustado (R$ MM) 560,5 508,3 10,3% 499,7 12,2% 1.068,7 1.028,6 3,9%

Hedge MTM - Captações/Empréstimos no Exterior (R$ MM) 24,5 23,1 n.a. (16,0) n.a. 47,6 8,1 n.a.

Hedge DI Futuro - Varejo (R$ MM) (0,6) (5,6) n.a. 0,1 n.a. (6,1) (22,0) n.a.

Resultado da Intermediação Financeira Ajustado Recorrente (A) (R$ MM) 536,6 490,8 9,3% 515,6 4,1% 1.027,2 1.042,5 -1,5%

Ativos Remuneráveis Médios (R$ MM) 20.202,0 19.291,7 4,7% 17.955,6 12,5% 19.746,8 18.240,6 8,3%

(-) Operações Compromissadas - recompras a liquidar - carteira de terceiros (R$ MM)

(1.035,7) (1.401,9) n.a. (1.191,2) n.a. (1.218,8) (1.153,1) n.a.

Ativos remuneráveis médios (B) (R$ MM) 19.166,3 17.889,8 7,1% 16.764,4 14,3% 18.528,0 17.087,5 8,4%

Margem Financeira Líquida Ajustada Recorrente (NIM-AR) (%a.a.) (A/B) 11,7% 11,4% 0,3 p.p 12,9% -1,2 p.p 11,4% 12,6% -1,2 p.p

17,7%

15,9% 15,9%

17,1%16,5%

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Índice de Basileia de 16,5%

(1) Índice de Basileia 3 de no mínimo 9,25% exigido pelo Banco Central.

18

2.854,9 2.537,5 2.657,4 2.741,8 2.827,7

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Patrimônio Líquido

R$ MM

Índice de Basileia III (1)

2.657,4

2.827,7 247,9

(96,0)

18,4-

Dez/16 Lucro Líquido JCP e Dividendos Ajustes ao valor de mercado- títulos e valores

mobiliários e instrumentosfinanceiros derivativos

Jun/17

Mutação do Patrimônio Líquido – 2T17R$ MM

100% Tier I

1,4%

1,8%

3,1%

2,2% 2,2%

1,5%

2,2%

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

154,5

247,9

1S16 1S17

19

Lucro Líquido de R$ 125,6 milhões e ROAE de 18,0% no 2T17

69,2

90,6

161,8

122,3 125,6

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17

Lucro Líquido

Retorno s/ PL Médio (ROAE)

R$ MM

Retorno s/ Ativos Médios (ROAA)

Indicadores Recorrentes (R$ MM) 2T17 1T17 1S16 1S17

Lucro Líquido 125,6 122,3 154,5 247,9

Hedge/MTM 13,5 12,7 4,5 26,2

Hedge DI Futuro - Varejo (0,3) (3,1) (12,2) (3,4)

Variação Cambial - Equivalência - Branch 4,5 (2,9) (19,6) 1,6

Lucro Líquido Recorrente 107,9 115,6 181,8 223,5

Patrimônio Líquido Médio 2.793,2 2.675,0 2.828,2 2.734,1

Ativos Médios 22.760,3 21.814,1 20.177,5 22.287,2

ROAA Recorrente (%) 1,9% 2,1% 1,8% 2,0%

ROAE Recorrente (%) 15,5% 17,3% 12,8% 16,3%

Índice de Eficiência Recorrente (%) 32,6% 34,7% 33,0% 33,6%

9,7%

13,2%

24,7%

18,3% 18,0%

10,9%

18,1%

2T16 3T16 4T16 1T17 2T17 1S16 1S17

Balanço Patrimonial

20

Em R$ (mil)

Ativo 2T17 1T17 2T16

Circulante 14.043.604 13.471.644 12.181.666

Disponibilidades 86.407 112.861 96.258 Aplicações Interfinanceiras de Liquidez 4.799.173 4.483.220 3.386.458 Títulos e Valores Mobiliários e Instrumentos Financeiros Derivativos 269.528 254.201 257.681 Relações Interfinanceiras 171.742 145.879 156.505 Operações de Crédito 5.935.118 5.738.472 5.780.492 Operações de arrendamento mercantil 222.182 221.016 176.918 Outros Créditos 2.412.468 2.365.864 2.140.611 Outros Valores e Bens 146.986 150.131 186.743 Não Circulante Realizável a Longo Prazo 9.286.702 8.928.020 8.327.177 Aplicações Interfinanceiras de Liquidez 146.203 39.041 43.209 Títulos e Valores Mobiliários e Instrumentos Financeiros Derivativos 2.487.987 2.363.127 1.720.073 Operações de Crédito 4.417.700 4.323.829 4.593.954 Operações de arrendamento mercantil 172.009 153.511 107.025 Outros Créditos 1.991.909 1.944.245 1.700.809 Outros Valores e Bens 70.894 104.267 162.107 Permanente 10.003 10.298 20.357 Investimentos 619 620 821 Imobilizado de Uso 9.253 9.561 19.468 Intangível 131 117 68 Total do Ativo 23.340.309 22.409.962 20.529.200

Passivo 2T17 1T17 2T16

Circulante 9.464.204 9.227.208 9.513.785

Depósitos 3.256.836 3.421.704 3.271.332 Captações no Mercado Aberto 1.615.635 1.227.469 1.139.822 Recursos de Aceites e Emissão de Títulos 2.632.095 2.657.697 3.039.345 Relações Interfinanceiras 10.611 9.798 12.471 Relações Interdependências 62.280 52.488 31.939 Obrigações por Empréstimos e Repasses 1.121.142 1.107.779 1.241.310 Instrumentos Financeiros Derivativos 6.463 15.447 16.960 Provisões Técnicas de Seguros e Previdência 61.626 59.807 53.169 Outras Obrigações 697.516 675.019 707.437 Não Circulante Exigível a Longo Prazo 10.951.078 10.343.568 8.077.306 Depósitos 1.924.243 1.850.758 1.497.636 Recursos de Aceites e Emissão de Títulos 5.382.100 4.850.337 3.476.359 Obrigações por Empréstimos e Repasses 1.436.531 1.375.204 865.462 Instrumentos Financeiros Derivativos 640 15.855 10.030 Outras Obrigações 2.207.564 2.251.414 2.227.819 Resultado de Exercícios Futuros 96.443 96.461 82.333 Participação dos Minoritários 926 928 886

Patrimônio Líquido 2.827.658 2.741.797 2.854.890 Capital - de Domiciliados no País 1.892.143 1.892.143 1.892.143 Reservas de Capital - - 590 Reservas de Lucros/Lucros Acumulados 930.475 778.596 993.308 ( - ) Ações em Tesouraria - 74.574 (11.568)Ajustes de Avaliação Patrimonial - Títulos e Valores Mobiliários Disponíveis para Venda 5.040 (3.516) (19.583)Lucros AcumuladosTotal do Passivo 23.340.309 22.409.962 20.529.200

21

Demonstração do Resultado Em R$ (mil)

Demonstração do Resultado 2T17 1T17 Var. % 2T16 Var. % 1S17 1S16 Var. %

Receitas da Intermediação Financeira 1.156.046 868.396 33,1% 554.946 108,3% 2.024.442 1.206.485 67,8%Operações de Crédito 686.742 708.828 -3,1% 713.129 -3,7% 1.395.570 1.423.284 -1,9%Operações de Arrendamento Mercantil 75.519 75.872 -0,5% 65.961 14,5% 151.391 131.151 15,4%

Resultado de Operações com Títulos e Valores Mobiliários 188.424 197.166 -4,4% 170.294 10,6% 385.590 325.847 18,3%

Resultado com Instrumentos Financeiros Derivativos 159.426 (134.116) n.a. (379.327) n.a. 25.310 (669.120) -103,8%Resultado de Operações de Câmbio 45.935 20.646 122,5% (15.111) n.a. 66.581 (4.677) n.a.

Despesas da Intermediação Financeira (741.700) (621.893) 19,3% (637.334) 16,4% (1.363.593) (1.250.319) 9,1%Operações de Captação no Mercado (386.562) (395.925) -2,4% (384.127) 0,6% (782.487) (752.362) 4,0%Operações de Empréstimos e Repasses (109.513) (21.794) n.a. (17.593) n.a. (131.307) (45.236) 190,3%

Operações de Arrendamento Mercantil (51.578) (52.694) -2,1% (48.906) 5,5% (104.272) (95.797) 8,8%

Operações de Venda ou de Transferência de Ativos Financeiros (13.977) (16.798) -16,8% (11.476) 21,8% (30.775) (17.712) 73,8%Provisão para Créditos de Liquidação Duvidosa (180.070) (134.682) 33,7% (175.232) 2,8% (314.752) (339.212) -7,2%

Resultado Bruto da Intermediação Financeira 414.346 246.503 68,1% (82.388) n.a. 660.849 (43.834) n.a.

Outras Receitas/Despesas Operacionais (229.988) (50.426) n.a. 186.848 n.a. (280.414) 279.655 n.a.Receitas de Prestação de Serviços 31.087 27.685 12,3% 24.094 29,0% 58.772 48.871 20,3%Resultado de Operações com Seguros 948 1.263 -24,9% 2.538 -62,6% 2.211 2.323 -4,8%Despesas de Pessoal (75.800) (67.518) 12,3% (70.033) 8,2% (143.318) (137.443) 4,3%

Outras Despesas Administrativas (109.933) (112.859) -2,6% (118.240) -7,0% (222.792) (226.279) -1,5%

Despesas Tributárias (30.761) (29.866) 3,0% (27.623) 11,4% (60.627) (59.775) 1,4%Outras Receitas Operacionais 13.424 190.625 -93,0% 453.054 -97,0% 204.049 854.617 -76,1%Outras Despesas Operacionais (58.953) (59.756) -1,3% (76.942) -23,4% (118.709) (202.659) -41,4%

Resultado Operacional 184.358 196.077 -6,0% 104.460 76,5% 380.435 235.821 61,3%Resultado Não Operacional 6.311 2.199 187,0% (3.085) n.a. 8.510 3.545 140,1%

Resultado antes da Tributação sobre o Lucro e Participações 190.669 198.276 -3,8% 101.375 88,1% 388.945 239.366 62,5%

Imposto de Renda e Contribuição Social (52.519) (60.063) -12,6% (19.984) 162,8% (112.582) (60.725) 85,4%

Provisão para Imposto de Renda (20.572) (38.825) -47,0% (33.259) -38,1% (59.397) (93.742) -36,6%

Provisão para Contribuição Social (16.451) (30.813) -46,6% (27.431) -40,0% (47.264) (76.866) -38,5%

Ativo Fiscal Diferido (15.496) 9.575 n.a. 40.706 -138,1% (5.921) 109.883 -105,4%

Participações no Resultado (12.576) (15.877) -20,8% (12.146) n.a. (28.453) (24.145) 17,8%

Participação de Minoritários (15) (17) -11,8% (18) -16,7% (32) (37) -13,5%

Lucro Líquido 125.559 122.319 2,6% 69.227 81,4% 247.878 154.459 60,5%

Ricardo Gelbaum ricardo.gelbaum@bancodaycoval.com.br

+55 (11) 3138-1024

Erich Romanierich.romani@bancodaycoval.com.br

+55 (11) 3138-1025

Rafaella Nollirafaella.nolli@bancodaycoval.com.br

+55 (11) 3138-0809

Relações com Investidores

Apresentação Institucional 2T17

“Este material pode incluir estimativas e declarações futuras. Essas estimativas e declarações futuras têm por embasamento, em grande parte, expectativas atuais e projeções sobre eventos futuros e tendências

financeiras que afetam ou podem afetar os nossos negócios. Muitos fatores importantes podem afetar adversamente os resultados do Banco Daycoval tais como previstos em nossas estimativas e declarações

futuras. Tais fatores incluem, entre outros, os seguintes: conjuntura econômica nacional e internacional, políticas fiscal, cambial e monetária, aumento da concorrência no setor de empréstimo para empresas,

habilidade do Banco Daycoval em obter captação para suas operações e alterações nas normas do Banco Central.

As palavras “acredita”, “pode”, “poderá”, “visa”, “estima”, “continua”, “antecipa”, “pretende”, “espera” e outras palavras similares têm por objetivo identificar estimativas e projeções. As considerações sobre

estimativas e declarações futuras incluem informações atinentes a resultados e projeções, estratégia, posição concorrencial, ambiente do setor, oportunidades de crescimento, os efeitos de regulamentação

futura e os efeitos da concorrência. Tais estimativas e projeções referem-se apenas à data em que foram expressas, sendo que não assumimos a obrigação de atualizar publicamente ou revisar quaisquer dessas

estimativas em razão da ocorrência de nova informação, eventos futuros ou de quaisquer outros fatores. Em vista dos riscos e incertezas aqui descritos, as estimativas e declarações futuras constantes deste

material podem não vir a se concretizar. Tendo em vista estas limitações, os acionistas e investidores não devem tomar quaisquer decisões com base nas estimativas, projeções e declarações futuras contidas

neste material.”