apimec-sp - romi · 2015-11-30 · apimec-sp 17 de novembro de 2006. 2 apresentadores américo...
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APIMEC-SP17 de novembro de 2006
2
APRESENTADORES
Américo Emílio Romi Neto
Sergio Roberto Novo
• Presidente do Conselho de Administração
• Diretor-Presidente
• 28 anos na Companhia
• Diretor Administrativo e Financeiro
• Diretor de Relações com Investidores
• Ingressou na Companhia em 2005
Clóvis Luís Padoveze• Gerente de Controladoria
• 32 anos na Companhia
3
AGENDA
• A Empresa
• Produtos e Mercados
• Unidades de Negócio
• Histórico de Desempenho
• Desempenho 3T06
• Perspectivas 4T06 e 2007
• Estratégias de Crescimento e Competitividade
• Mercado de Capitais
• Perguntas e Respostas
4
1930 - Garage Santa Bárbara
EVOLUÇÃOEVOLUÇÃO
5
1933 - Primeira Fundição1932 - Máquinas Agrícolas
EVOLUÇÃOEVOLUÇÃO
6
1941 - Máquinas-Ferramenta: Torno Universal
1944 - Início das Exportações
Linha de Produção de Tornos Universais Torno mecânico modelo TP - 1941
EVOLUÇÃOEVOLUÇÃO
7
1948 - o primeiro trator brasileiro
1955 - o primeiro automóvel nacional:Romi-Isetta
EVOLUÇÃOEVOLUÇÃO
8
1972 - IPO na Bovespa
1972 - Injetoras de Plástico
1970 - Torno CN
EVOLUÇÃOEVOLUÇÃO
9
9 Unidades Fabris situadas emSanta Bárbara d’Oeste - SP
• 140.000 m2 de área construída• 1.600.000 m2 de área total
ROMI Distrito - UF10 - Rodovia SP-304
ROMI Matriz - UF01, UF02, UF03, UF05
AS UNIDADES FABRISAS UNIDADES FABRIS
ROMI - FUNDIÇÃO
ROMI - DISTRITO
ROMI - Matriz
10
MÁQUINAS-FERRAMENTA
Centros de Usinagem
Tornos CNC
Centros de Torneamento
11
MÁQUINAS-FERRAMENTA
Exemplos de peças produzidas em Máquinas-Ferramenta:
Compressor automotivoCaixa de câmbio
Corpo de válvula
Engrenagem de câmbioJunta homocinéticaPolia de transmissão
12
MÁQUINAS-FERRAMENTA
13
MÁQUINAS-FERRAMENTA
Filme: Usinagem de suporte de ferramenta
14
INJETORAS DE PLÁSTICO
Injetoras de PlásticoElétricas
Injetoras dePlástico
Hidráulicas
15
INJETORAS DE PLÁSTICO
Exemplos de peças produzidas em Injetoras de Plástico:
Cadeira
Pára-lama de moto
Corpo de celular
Balde doméstico Lanterna automotiva
Tampas de potes
16
INJETORAS DE PLÁSTICO
Filme: nova linha Prática
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FUNDIDOS E USINADOS
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A ROMI EM RESUMO
A Romi é uma empresa de bens de capital, fabricante de Máquinas-Ferramenta,Máquinas Injetoras de Plástico e componentes Fundidos, brutos ou usinados
• Líder nacional em seusmercados-alvo
• Aproximadamente 6.000clientes ativos
• 9 fábricas, totalizando140.000m2 construídos
• 2.500 colaboradores
Romi já fabricou mais de 150.000 máquinas,das quais 26.000 foram exportadas
Presença geográfica
• Mercado Interno:
• 13 filiais de venda
• 30 vendedores residentes
• 107 técnicos de serviços
• Mercado Externo:
• venda para 54 países, sendo32 em 2005
EUA
Alemanha
Brasil
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UNIDADES DE NEGÓCIO
A Romi possui 3 unidades de negócio....
Máquinas-Ferramenta Injetoras de Plástico Fundidos e Usinados
• Uma das mais avançadasfábricas do mundo
• Tecnologia de ponta • Capacidade de Produção de3.500 toneladas/mês
Peças utilizadas em vários
produtos: caminhões,
tratores, maquinaria, etc.
Máquinas injetoras que
produzem complexas peças
plásticas moldadas, utilizadas
em vários segmentos:
automobilístico, bens de
consumo, embalagens, etc.
Fabricam todo o tipo de
peças de metal para
diversos segmentos, tais
como autopeças, bens de
capital, bens de consumo,
etc.
20
Market Share:Máquinas-Ferramenta
(2006)
Market Share:Injetoras de Plástico
(2006)
Market Share:Fundidos e Usinados
(2005)
Fonte: Romi Fonte: Romi Fonte: Guia Abifa de Fundição – 2006(dados de 2005)
Liderança em Máquinas-Ferramenta e Injetoras de Plástico,com forte potencial de crescimento em fundidos e usinados
1º 1º Potencial de Crescimento
MARKET SHARE
40%
Outros Nacionais
20%
Importa-dos 40% Importa-
dos 45%
Outros Nacionais
20% 35%
Tupy-Joinville
31%
Tupy-Mauá7%
Teksid17%
3%
Outros19%
Tecumseh3%
Schulz4%Fund Luk
4%
Weg6%
Thyssen6%
21
SETORES ATENDIDOS
Composição da Receita Operacional Líquida (9M2006)
Fundidos e Usinados (9M2006)Máquinas-Ferramenta (9M2006)
Injetoras de Plástico (9M2006)
Outros20%
Automo-tivo 12%
Serviços13%
Embala-gem 25%
Util.Dom.12%
Constr. Civil 8%
Linha Branca
10%
Automot. (carros)
21%Agrícola
4%
Bens Capital
24%
EnergiaEólica 4%
Automot. (outros)
47%
Outros28%
Hidráulica4%
Ferramen-taria 5%
Maq.Equi-ptos. 9%
Serviços38%
Automo-tivo 16%
Máquinas-Ferramenta
67%
Injetoras de Plástico
16%
Fundidos e Usinados
17%
Mercado Externo
11%
Mercado Interno
89%
22
HISTÓRICO DE DESEMPENHOECONÔMICO E FINANCEIRO
Receita Operacional Líquida (R$ milhões)
335 44
6 511
363
393
2003 2004 2005 9M05 9M06
CAGR 24%
8%
93
137
133 14
8
103 13
7 153
1T05 2T05 3T05 4T05 1T06 2T06 3T06
Evolução Trimestral
23
HISTÓRICO DE DESEMPENHOECONÔMICO E FINANCEIRO
14
24 27
32
15
24
35
15%
18%20%
23%
17%
14%
22%
1T05 2T05 3T05 4T05 1T06 2T06 3T06
EBITDA Margem Ebitda
64
90 97
65 74
19%20%
19% 19%18%
2003 2004 2005 9M05 9M06
EBITDA Margem Ebitda
CAGR 24% +14%
Evolução Trimestral
EBITDA (R$ milhões) e Margem EBITDA (%)
24
HISTÓRICO DE DESEMPENHOECONÔMICO E FINANCEIRO
Lucro Líquido (R$ milhões)Evolução Trimestral
48
70
76
51
55
2003 2004 2005 9M05 9M06
CAGR 26%
+8%
9
23
19
25
10
20
25
1T05 2T05 3T05 4T05 1T06 2T06 3T0614
19
23
30%
27%
30%
2003 2004 2005
CAGR 28%
Dividendos (R$ milhões) e % do Lucro Líquido
25
HISTÓRICO DE INVESTIMENTOS
2006:
• Transferência e centralização de
operações:
�significativa redução de custos
�otimização do fluxo produtivo
�início 2006 - término 2011
• Aumento de capacidade de produção
de Máquinas-Ferramenta (30% a
partir do 2º Trimestre de 2007)
(R$ milhões) - Sem P&D
8
17
29
47
2003 2004 2005 2006 (est.)
26
AMPLIAÇÃO DA UNIDADE FABRIL 16
Área coberta anterior: 8.800 m2
Nova área coberta: 24.100 m2
27
RESULTADOS 3T06
• Receita Líquida
• Lucro Líquido
Destaques do Trimestre do 3T06 (em relação ao 3T05) :
• EBITDA
+ 15%
+ 32%
+ 34%
28
RESULTADOS 3T06
ROMI - Consolidado
Valores em R$ mil 3T05 3T06 Var.% 9M05 9M06 Var.%Volume de vendas
Máquinas-Ferramenta (unidades ) 469 543 15,8 1.265 1.396 10,4
Injetoras de Plástico (unidades ) 48 82 70,8 136 224 64,7
Fundidos e Usinados (toneladas) 4.023 4.156 3,3 11.068 11.277 1,9
Receita operacional líquida 133.165 153.159 15,0 363.102 393.260 8,3
Lucro bruto 56.528 68.787 21,7 148.645 167.184 12,5
margem bruta (%) 42% 45% 41% 43%
Lucro operacional (EBIT) 24.264 32.538 34,1 58.427 65.147 11,5
margem operacional (%) 18% 21% 16% 17%Lucro líquido 18.607 24.500 31,7 50.876 55.082 8,3
margem líquida (%) 14% 16% 14% 14%EBITDA 26.491 35.458 33,8 64.901 73.701 13,6
margem EBITDA (%) 20% 23% 18% 19%Ativos totais 478.650 512.290 7,0 478.650 512.290 7,0
Patrimônio líquido 355.443 406.407 14,3 355.443 406.407 14,3
Investimentos 10.487 15.741 50,1 27.217 29.621 8,8
Trimestral Acumulado
Fonte: Release de resultados 3T06
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Geral da Empresa
Fundidos e UsinadosMáquinas-Ferramenta
Injetoras de Plástico
Material Nacional
47%
Deprecia-ção 4%
Mão-de- Obra21%
Mat. Im-portados
25%
Desp.3%
ESTRUTURA DE CUSTOS (9M06)
Despesas3%
Materiais Importados
25%
Mão-de- Obra21%
Depreciação4% Materiais
Nacionais47%
Fonte: Custo Industrial
Material Nacional
43%
Deprecia-ção 4%
Mão-de-Obra21%
Mat. Im- portados
29%
Desp.3%
Materiais Nacionais
25%
Mat. Im- portados
0% Ferro Gusa e Sucatas
38%
Energia Elétrica
7%
Mão de Obra20%
Despesas4%
Deprecia-ção 6%
30
SITUAÇÃO FINANCEIRA
EVOLUÇÃO FINANCEIRA - Consolidado ...
48,1
30,1
78,2
55,1
18,9
74,0
01020
30405060
708090
Disponibilidades Financiamentos Líquido
dez/05 set/06
ESTRUTURA DE CAPITAL
� sólida estrutura financeira� baixo nível de endividamento� estrutura de capital atual possibilita significativa alavancagem financeira
Capital Próprio
96%
Capital de Terceiros
4%
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PERSPECTIVAS
4T06:
• Manutenção do nível de atividades
• Manutenção das margens
2007:
Cenário:
� PIB: +4,0%
� Inflação: 4,0%
� Câmbio: US$ = R$ 2,10
• Nível de atividades: +10%
• Manutenção das margens
• Investimentos: R$ 60 mi:
� Transferência e centralização de operações
� Adequação da capacidade de Fundidos e Usinados
(moldagem manual – peças pesadas)
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VANTAGENS COMPETITIVAS
Financiamentoatrativo aos clientes
Qualidadereconhecida e
marca forte
Forte investimentoem P&D
Abrangentesserviços pré e pós-
vendas
Proximidade daequipe de vendascom os clientes
Fácil acesso aMatérias-primas
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VETORES DE CRESCIMENTO
Crescimento alavancado com a expansão da economia brasileira:
Injetoras de Plástico : de 1,5 a 2 x• sensibilidade ao consumo• sensibilidade ao câmbio
Máquinas-Ferramenta : de 3 a 5 x• sensibilidade ao PIB Industrial• sensibilidade ao câmbio
Fundidos e Usinados : de 1,5 a 2 x• sensibilidade ao PIB industrial
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ESTRATÉGIA DE CRESCIMENTO
Máquinas-
Ferramenta
Injetoras de Plástico
Bens de CapitalMecânicos
Fundidos e Usinados
… mantendo altas taxas de crescimento e lucratividade.
Usufruir do crescimento da economia brasileira, preservando a liderança em Máquinas-Ferramenta e Injetoras de Plástico, agregando novos segmentos de mercado no setor de Bensde Capital Mecânicos e atingindo a liderança em Fundidos e Usinados, ...
► Manter market share no Brasil
► Incrementar exportações (MF)
► Desenvolver novos produtos
► Capturar market share
► Incrementar exportações
► Crescimento do mercado (PIB)
► Expandir capacidade instalada
► Produtos de alta qualidade
► Assistência Técnica superior
► Financiamento a clientes
► Crescimento do mercado (PIB)
► Expandir capacidade instalada
► Incrementar fundidos usinados
► Aquisições
Estratégia Oportunidades
► Crescimento do mercado (PIB)
► Aquisições► Participar de novos segmentos
de mercado
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ESTRATÉGIA DE COMPETITIVIDADE
Empresa
Permanente esforço e atenção na “ lição de casa” ....
► Otimização dos processos
► Busca de novos fornecedores erenegociação com os atuais
► Parcimônia nos gastos
► Forte trabalho em treinamentoe motivação dos funcionários
► Forte investimento em TI
► Incrementar exportações, commargens atrativas
► Acompanhar os preços praticadospelo mercado, com manutençãoou aumento das margens
► Ganhar market share
► Agregar novos segmentos demercado
Estratégia Oportunidades
... independentemente da taxa de câmbio.
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Romi PN x Ibovespa 30/09/03 = 100
0
100
200
300
400
500
set-0
3de
z-03
mar-0
4ju
n-04se
t-04
dez-0
4m
ar-05
jun -05
set-0
5de
z-05
mar
-06ju
n -06se
t-06
ROMI4 +338%
Ibovespa + 128%
MERCADO DE CAPITAIS
Fonte: Economática
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ESTRUTURA DE CAPITALESTRUTURA DE CAPITAL
Quantidade de AçõesQuantidade de AçõesOrdinárias: 3.452.589 = 53%Preferenciais: 3.092.882 = 47%Total: 6.545.471 = 100%
Fundação Romi Mercado
ON: 2%PN: 2%
Total: 2%
ON: 16%PN: 51%
Total: 33%
Fênix Empreend. S.A. Famílias Romi / Chiti
ON: 69%PN: 38%
Total: 54%
ON: 13%PN: 9%
Total: 11%
Acionistas Controladores
Nota: Fênix Empreendimentos S.A. é uma holding controlada pelas famílias Romi e Chiti
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GOVERNANÇA CORPORATIVA
• Conselho Fiscal atuante;
• Conselho de Administração com sete membros, sendo umrepresentante de acionistas minoritários e dois conselheirosindependentes;
• Mandatos do Conselho de Administração e Diretoria unificados emum ano;
• Divulgação de informações trimestrais consolidadas;
• Maior abertura de informações: fluxo de caixa, receita e margens porUnidades de Negócio;
• Código de Ética e Conduta Empresarial definido formalmente edivulgado publicamente.
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RELAÇÕES COM INVESTIDORES
Evolução no relacionamento como mercado de capitais
Releases Trimestrais
40
Novo site de RI
Novo Website de RI
RELAÇÕES COM INVESTIDORES
41
INFORMAÇÕES ADICIONAIS
Sergio Roberto NovoDiretor de Relações com Investidores
Tel: (19) 3455-9913
www.romi.com.br