Job Position

REUNIÃO APIMEC RIO NOVEMBRO 2013

2

Declaração de Projeções

Esta apresentação pode conter projeções futuras, declarações e estimativas a respeito de circunstâncias ou

eventos ainda não ocorridos, incluindo, porém não limitado às declarações de guidance. Estas projeções futuras e

estimativas têm embasamento, em grande parte, nas atuais expectativas, projeções sobre eventos futuros e

tendências financeiras e industriais que afetam os negócios da Embraer. Essas estimativas estão sujeitas a riscos,

incertezas e suposições que incluem, dentre outras: condições gerais econômicas, políticas e comerciais, tanto no

Brasil quanto nos mercados onde a Embraer atua; expectativas e estimativas da direção relacionadas ao

desempenho financeiro futuro; planos e objetivos da direção; planos e programas de financiamento e efeitos da

competição; tendências para o setor e oportunidades de crescimento; inflação e volatilidade do câmbio; os planos

de investimento da Empresa; eficiência operacional e sinergias da Embraer e sua capacidade de desenvolver e

entregar produtos nas datas previamente acordadas; resultados de operações; estratégias de negócio; benefícios

de novas tecnologias e regulamentações governamentais existentes e futuras. Para obter informações adicionais

sobre fatores que possam influenciar os resultados diferentemente daqueles previstos pela Embraer, favor consultar

os relatórios arquivados pela Embraer na U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) e na Comissão de

Valores Mobiliários (CVM) em particular os fatores discutidos nos capítulos Forward Looking Statements e Risk

Factors no Relatório Anual – Form 20F da Embraer. Palavras como “acredita”, “pode”, “poderá”, “estima”,

“continua”, “antecipa”, “pretende”, “espera” e termos similares têm por objetivo identificar expectativas. A Embraer

não se sente obrigada a publicar atualizações nem a revisar quaisquer estimativas em decorrência de novas

informações, eventos futuros ou quaisquer outros acontecimentos. Em vista dos riscos e incertezas inerentes, tais

estimativas, eventos e previsões sobre o futuro podem não ocorrer. Os resultados reais e a performance da

Embraer podem diferir substancialmente daqueles publicados anteriormente como expectativas da Embraer.

Estrutura Empresarial Embraer

Operações

Engenharia e Tecnologia

Serviços Corporativos

Jurídico e Compliance

Pessoas, Relações Institucionais e

Sustentabilidade

Financeiro e Relações com Investidores

Governança Corporativa

Sistemas

Governança Corporativa

Conselho de

Administração

Comitê de Auditoria e Risco

Diretoria

Comitê de Recursos Humanos

Comitê de Estratégia

Comitê de Ética

Comitê Financeiro

Comitê de Sustentabilidade

Acionistas

Conselho Fiscal

Auditoria Interna

5

Macro Distribuição

Total de ações emitidas: 740.465.044

Ações em Tesouraria: 10.681.601

Ações em circulação: 729.783.443

DISTRIBUIÇÃO ESTRANGEIROS E LOCAL

NYSE, BM&FBOVESPA

DISTRIBUIÇÃO NYSE, BM&FBOVESPA

DISTRIBUIÇÃO PESSOA FÍSICA E INSTITUCIONAL

BM&FBOVESPA

Base: 2T13

Estratégia Corporativa e de Negócio

6

• Estratégia de produto.

• Diversificação e expansão da base de clientes.

• Excelência na Experiência do Cliente.

• Crescimento do market share.

• Aumento das margens.

• Estratégia de produto e foco no suporte ao cliente.

• Crescimento Orgânico.

• Aumento das margens através do P3E.

• Diversificação do negócio e da receita.

• Estabelecimento da Embraer como o fornecedor de

defesa do Brasil.

• Crescimento orgânico e através de aquisições.

7

Aviação Comercial

MAIS DE 80 LINHAS AÉREAS EM CERCA DE 50 PAÍSES

8

Portfolio de Produto

capacidade: 70 a 80 assentos

alcance: 2.100 nm (3.900 Km)

capacidade: 78 a 88 assentos

alcance: 2.000 nm (3.700 Km)

capacidade: 98 a 114 assentos

alcance: 2.400 nm (4.500 Km)

capacidade: 108 a 122 assentos

alcance: 2.200 nm (4.100 Km)

capacidade: 37 assentos

alcance: 1.750 nm (3.250 Km)

capacidade: 50 assentos

alcance: 1.550 nm (2.900 Km)

capacidade: 50 assentos

alcance: 2.000 nm (3.700 Km)

capacidade: 44 assentos

alcance: 1.650 nm (3.050 Km)

9

E-Jets – Evolução da Base de Clientes

10

1.360+

1.360+

Source: Embraer (Sep/2013 - Scheduled Airlines and Leasing Co.)

2011-3Q2013

Participação no Mercado Mundial

11

E-Jets – Base Clientes por Modelo de Negócio

(% Frota de E-Jets + Carteira de Pedidos)

Ordens Firmes

Jatos Comerciais – Participação de Mercado Ordens Líquidas

Considerando Ordens Líquidas Acumuladas

Jatos de 70-120 Assentos

18%

28%54%

Carteira de Pedidos

Europa & CIS

Oriente Médio & África

América Latina

América do Norte

Ásia Pacífico & China

Empresas Baixo Custo

Empresas Regionais

Empresas Network

13%

5%

20%

14%

48%

7%4%

10%

8%

71%

13

Capacidade Certa para Atender a Demanda

70

80

90

100

110

120

130

+1 fileira

igual

+3 fileiras

20%

20%

97 Assentos DC

106 Assentos SC E190-E2

118 Assentos DC 132 Assentos SC

E195-E2

80 Assentos DC 88 Assentos SC

E175-E2

14

Nova Motorização e Novas Características

E175-E2 E190-E2 & E195-E2

Nova Asa

Mais eficiente, metálica com maior

alongamento e nova ponta de asa.

Aniônicos Avançados

4 visores grandes 13”x10”

com controles de toque

Trem de Pouso

Permitindo motores maiores.

Porta do trem de pouso para

melhor eficiência aerodinâmica

Asas/Motores Otimizados

Diferente combinações de asas e motores para o E175-E2 e o E190/195-E2

Novos Motores

Turbina de maior diâmetro

e mais eficiente com menor

consumo de combustível

15

Entrada em Serviço

E195-E2 EIS | 2019

E190-E2 EIS | 1H 2018

E175-E2 EIS | 2020

150 Ordens Firmes

50 Opções

100 Direitos de Compra

Cartas de Intenção para

65 Ordens

16

Cenário Competitivo

180+

160

140

120

100

80

SSJ95/100

MRJ90 ARJ21

CRJ900

CRJ1000

CRJ700

Capacidade

(Classe única)

737-7 MAX A319neo

A320neo

737-8MAX

CS100

CS300

E175-E2

E190-E2

E195-E2

Aviação Executiva

MAIS DE 600 AERONAVES OPERANDO MUNDIALMENTE

18

Portfolio de Produto

19

Large

Aeronave Modelo

Phenom 100

Phenom 300

Legacy 450

Legacy 500

Legacy 600

Lineage 1000

Assentos / alcance

até 8 ocupantes/

1.178 nm

até 11 ocupantes/

1.971 nm

7 a 9 passageiros/

2.300 nm

8 a 12 passageiros/

3.000 nm

13 a 14 passageiros/

3.400 nm

13 a 19 passageiros/

4.500 nm

Entry

Light

Mid-light

Mid-size

Ultra-large

Super mid-size

Certified: 2008

Certified: 2009

Em desenvolvimento

Certified: 2001

Certified: 2008

Ultra-long range

Competidores

• Cessna - Mustang/M2

• HondaJet

• Cessna - CJ2+/CJ3/CJ4

• Bombardier - Learjet 40XR/70

• Bombardier - Learjet 45XR/75

• Cessna - XLS+/Latitude

• Bombardier - Learjet 85

• Cessna - Sovereign

• Gulfstream – G150

• Bombardier - CL605/GL5000

• Dassault – Falcon2000LXS/

900LX

• Gulfstream - G350/G450

• Airbus - ACJ 318/319/320

• Boeing – BBJ/BBJ2/BBJ3

Legacy 650 13 a 14 passageiros/

3.900 nm Certified: 2010

• Bombardier - GL6000/GL7000/

GL8000

• Gulfstream – G500/G550/G650

• Dassault – Falcon 7X

• Bombardier - CL300/CL850

• Cessna – X/Longitude

• Dassault - Falcon 2000S

• Gulfstream - G280

Participação de Mercado

Outros Hawker-Beech Embraer

Gulfstream Dassault

Cessna Bombardier

Participação de Entregas (unidades) Participação Receita (US$ - preço de lista B&CA)

Receitas Mercado 2012: US$17,7 bilhões

Receitas Embraer: US$1,3 bilhões

Entregas Mercado 2012: 663 unidades

Entregas Embraer: 99 unidades

20

Rede de Centros de Serviço

21

Centros de Serviço Embraer (5)

Centros de Serviço Autorizados (62)

12 novos Centros de Serviço no Mundo em 2012

MAIS DE 52 FORÇAS ARMADAS EM 50 PAÍSES

Embraer Defesa & Segurança

23

24

Embraer Defesa & Segurança Portfolio

Treinamento Avançado e

Ataque Leve Transporte de Autoridades ISR (Inteligência, Vigilância

e Reconhecimento)

Programas de

Modernização Transporte Tático Militar Serviços

VANTs Satélites Sistemas Terrestres Radares Sist. Comando e

Controle (C4I)

Super Tucano

Ordens Firmes: 210 aeronaves

Brasil: 99

Colômbia: 25

República Dominicana : 8

Chile: 12

Equador: 18

Indonésia: 16

Greystone (TACAir): 1

Não Divulgado: 11

EUA (LAS Program): 20

Entregas: 172 aeronaves

Previsão de Mercado Total:

344 aeronaves / US$ 4,1 Bilhões

1,700

840

1,600Médio prazo

Longo prazo

Curto prazo

Previsão de Mercado até 2025 (US$ Milhões)

Parceria com a Boeing para prover integração de armamentos, aumentando o potencial da aeronave.

25

EMBRAER KC-390

• Nova aeronave de transporte tático militar e abastecedor

• Primeiro voo em 2014

• Seis países com cartas de intenção assinadas totalizando 60

aeronaves

• Acordo com a Boeing para compartilhar conhecimentos técnicos,

promover e comercializar o KC-390 em mercados específicos.

• A Força Aérea Brasileira (FAB) e a Embraer concluíram a Revisão

Preliminar de Projeto (Preliminary Design Review – Set/12) e a

Revisão Crítica de Projeto (Critical Design Review – Mar/13).

Brasil

(28)

Colômbia

(12)

Argentina

(6) Chile

(6)

Portugal

(6)

Rep. Checa

(2)

Previsão de Mercado até 2025:

728 aeronaves / US$ 50+ bi

26

Implementação SISFRON

Embraer Defesa & Segurança possui 100% de participação

Novo Portfolio Sistemas de Comando e Controle

Sistemas Embarcados

Sistemas de Simulação

Sistemas Eletrônicos de Guerra

Sistemas de Inteligência

Sistemas de Administração e Controle Aéreo

Joint Venture com Elbit/AEL Sistemas com participação

majoritária da Embraer Defesa & Segurança

VANTs, simuladores, modernização de sistemas aniônicos

Radares de monitoramento aéreo, terrestre e

marítimo

Sensoriamento Remoto

Manutenção de Motores e Componentes

Revisão e Modernização

Fabricação e montagem de estruturas aéreas

Joint Venture entre Embraer Defesa & Segurança (51%)

e Telebras

Satélite

Segurança de

Infraestrutura Crítica

Segurança Pública (eventos esportivos,

cidades, estados)

Sistemas

SISFRON

SisGAAz

27

VANTs

Satélites

Sistemas Terrestres

Radares

Sist. Comando e Controle (C4I)

Informações Financeiras

3721 19

83 77

2216

12698

2

2008 2009 2010 2011 2012

165

125101 105 106

2008 2009 2010 2011 2012

29

Entrega de Aeronaves

Jatos Grandes - Legacy & Lineage

Jatos Leves - Phenom

Jatos Comerciais Jatos Executivos

6.3355.498 5.364

5.803 6.178

2008 2009 2010 2011 2012

30

Receita Líquida

2008: USGAAP

2009-2012: IFRS

US$ Milhões

31

Receita Líquida por Segmento 2012

Aviação Comercial

Aviação Executiva Outros

Defesa & Segurança

Resultados 3T13

33

US$ Bilhões

Carteira de Pedidos Firmes - Backlog

12,4 12,5 13,3

17,1 17,8

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

Entrega de Aeronaves

34

Jatos Grandes - Legacy & Lineage

Jatos Leves - Phenom

Jatos Comerciais Jatos Executivos

Previsão de Entregas 2013 • 90 - 95 jatos comerciais

• 25 - 30 jatos executivos grandes

• 80 - 90 jatos executivos leves

2008 2009 2010 2011 2012

165 125 101 105 106

2008 2009 2010 2011 2012

39 119 145 99 99

2 4

11

37

2321

16

6 4

8

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

2723

17

2219

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

Receita Líquida

35

Estimativa 2013: US$ 5,9 – 6,4 Bilhões

US$ Milhões 9M2013 = US$ 3,93 Bilhões

1.402

1.898

1.086

1.5571.288

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

228

40

135101

76

7,2%

12,0%

3,6%

8,7%

5,9%

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

Lucro Operacional (EBIT)

EBIT Margem EBIT

36

EBIT: US$ 530 – 610 Milhões

Margem EBIT: 9,0% – 9,5% Estimativa 2013:

US$ Milhões 9M2013 = US$ 251 Milhões / 6,4%

65

123

30

(5)

53

4,7%6,5%

2,8%

-0,3%

4,1%

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

Lucro Líquido

37

US$ Milhões

Lucro Líquido Margem Líquida

9M2013 = US$ 78 Milhões / 2,0%

123

309

9858

(20)

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

Maturidade do Endividamento / Caixa/Dívida Líquida

Maturidade do Endividamento Caixa/Dívida Líquida – US$ Milhões

38

US$ 2,19 Bilhões Dívida Total 3T13 Caixa Total 3T13 US$ 2,17 Bilhões

Longo prazo Curto prazo Prazo Médio Endividamento (Anos)

85%94%

17% 16%

83% 84%96%

15%6% 4%

6,05,8

5,15,4

6,3

3T12 4T12 1T13 2T13 3T13

Projeção de Investimentos em 2013

TOTAL INVESTIMENTOS: US$ 580 Milhões

Pesquisa US$ 100 Milhões

Desenvolvimento US$ 300 Milhões

CAPEX US$ 180 Milhões

39

Iniciativas de Sustentabilidade

Projetos de

Reflorestamento

1ª aeronave movida a

etanol no Mundo

Ipanema Reciclagem

Valores Corporativos Tecnologia “Verde”

Iniciativas

Sociais

40

Certificados ISO 14001

e OHSAS 18001

Aliança Brasileira para

Biocombustíveis

Investor Relations

Phone: +55 12 3927 4404 investor.relations@embraer.com.br

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