rafael seabra - como investir (amostra)

7/28/2019 Rafael Seabra - Como Investir (Amostra)

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Como InvestirDinheiro

Rafael Seabra

ComoInvestirDinheiro.com.br

AMOSTR

A
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Histrico de edies:

5a Edio: Outubro/2012

Design por Mia Mayumi (2011) [email protected]

COMO INVESTIR DINHEIRO

Autor: Rafael Seabra

Site: www.querocarrico.com.br

E-mail: [email protected]

Nota: Muito zelo e tcnica foram empregados na edio desta obra. No entanto,podem ocorrer erros de digitao ou dvida conceitual. Em qualquer das hipteses,solicitamos a comunicao ao e-mail acima citado, para que possamos esclarecer ouencaminhar a questo. O autor no tem nenhum vnculo com as pessoas, instituiesnanceiras e produtos citados, utilizando-os apenas para ilustraes, nem assumenenhuma responsabilidade por eventuais perdas de bens oriundas do uso destematerial.Toda e qualquer deciso tomada aps a leitura deste livro digital denica e exclusiva responsabilidade do leitor.
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PREZADO LEITOR,

Quero saber sua opinio sobre este livro digital. Aps a leitura, envie um e-mail com sugestes,elogios ou crticas.

Muito obrigado e boa leitura!


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Sumrio

Sumrio __________________________________ 4

Prefcio __________________________________ 6

Introduo Educao Financeira ___________8

Dena Objetivos Financeiros __________________ 8

Elabore Seu Oramento _____________________ 11Controle Suas Dvidas _______________________ 14

Como negociar suas dvidas __________________18

Quitar dvidas ou investir? ___________________ 22

Entenda a diferena entre poupana e investimento25

Padro de vida: por que to difcil mant-lo? ___29

O que investir? __________________________ 32

Juros compostos: o dinheiro trabalhando para voc 35

Perl do investidor: conhece-te a ti mesmo ______40Investir em aplicaes nanceiras ou negcioprprio? _________________________________44

Saiba como calcular o impacto da inao nosinvestimentos _____________________________47

10 motivos para sair da caderneta de poupana __50

Investir com foco em ganho de capital ou uxo decaixa? ___________________________________54

A importncia de um fundo de emergncia ______57

Investimentos Renda Fixa _______________60

O que Renda Fixa? ________________________ 60

Entenda o rendimento da nova poupana _______63

Entenda o resgate da nova poupana ___________ 67

Tesouro direto: boa rentabilidade e baixo risco ___69

Como investir no Tesouro Direto ______________72

Qual o melhor ttulo pblico para investir? ______75

Melhores corretoras para investir no Tesouro Direto78

Monte seu fundo referenciado DI atravs do TesouroDireto ___________________________________81

Entenda o preo dos ttulos pblicos ___________ 84

Entenda o que altera o preo dos ttulos pblicos _ 88

Entenda a rentabilidade dos ttulos pblicos _____ 92

Entenda o cupom de juros dos ttulos pblicos ___96

Passo-a-passo para investir no Tesouro Direto __100


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Entenda as mudanas promovidas no TesouroDireto __________________________________107

O que CDI (Certicado de DepsitoInterbancrio)? __________________________114

O que CDB (Certicado de Depsito Bancrio)?117

Lci: letras de crdito imobilirio ______________ 121

O que so debntures? _____________________ 126

FII: Fundo de Investimento Imobilirio ________ 128

CRI Certicado de Recebveis Imobilirios ____ 133

Saiba o que analisar antes de escolher umaprevidncia privada _______________________ 138

Bovespa Fix: mercado de ttulos privados ______ 141

Investimentos Renda Varivel ___________144

Como investir na bolsa em 6 passos___________144

Por que no investir na Vale e na Petrobras ____ 150

5 premissas para montar sua prpria carteira deaes __________________________________153

Dividendos: timo retorno com risco moderado __ 157

Composio da carteira dos fundos deinvestimento ____________________________160

A frmula mgica de Greenblatt ______________ 164

Vale a pena seguir a carteira recomendada dascorretoras? ______________________________169

Por que devo fazer aportes regularmente em fundosde investimentos? ________________________ 172

Incidncia do imposto de renda sobre aes ____ 174

Aluguel de aes: renda xa na bolsa _________ 177

O que um fundo de ndice (ETF)? ___________ 182

Passo-a-passo para investir em Fundos de ndice 187

Estratgias de Investimento ______________192

Como investir seu dinheiro mensalmente ______ 192

Qual a melhor estratgia para investir? ________ 196

O que alocao de ativos? _________________ 199

Investimento passivo: sua carteira em pilotoautomtico ______________________________203

No tenha medo do Imposto de Renda nosinvestimentos ____________________________207

Consideraes Finais ___________________211

Proteja seus investimentos da inao ________ 211

Onde investir seu dinheiro __________________215

Qual o investimento mais rentvel? ___________217

Sobre o autor ____________________________ 220


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Prefcio

notria a relevncia da educao nanceira para o bem-estar de cada um. Saberlidar com o dinheiro, seja para gastar com inteligncia, programar suas despesas ouinvestir adequadamente, vital para no incorrermos em dvidas e garantirmos umaaposentadoria tranquila.

A grande vantagem que a informao est disponvel em todos os cantos e deforma gratuita. Existem milhares de artigos e blogs pela internet que distribuem

gratuitamente informaes sobre o assunto. Existem amigos, familiares e colegasde trabalho que conhecem algo sobre esse assunto e podem repassar essas dicas. Eexistem meios para quem conhece sobre o assunto repassar esse conhecimento paraos outros.

Quando escrevi sobre poupadores e investidores, falei sobre a importncia dese dedicar para deixar de ser um poupador e passar a ser um investidor. Entretantoainda existem muitos pessoas que esto at abaixo da categoria poupador: so osgastadores ou pagadores de dvidas. Eles contam com todo o salrio para gastar, nopoupando nada. Ou pior: alm de gastarem todo o salrio, ainda acumulam dvidas

atravs de emprstimos ou compras parceladas com juros.Mesmo quando percebemos uma grande melhora nas condies nanceiras dapopulao (vide o crescimento do consumo e da classe C no Brasil), ainda assimnada muda em relao educao nanceira. Quanto mais o povo ganha, mais o povogasta. E nada de investir, comprar vista, poupar para aposentadoria.
http://queroficarrico.com/blog/2010/04/27/voce-e-poupador-investidor-ou-apostador/http://www.estadao.com.br/estadaodehoje/20090427/not_imp360942,0.phphttp://www.estadao.com.br/estadaodehoje/20090427/not_imp360942,0.phphttp://queroficarrico.com/blog/2010/04/27/voce-e-poupador-investidor-ou-apostador/


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O Brasil s superou bem a crise porque o governo estimulou o consumo. Baixouimpostos sobre produtos industrializados (IPI sobre automveis, eletrodomsticos,mveis, produtos para construo) e praticamente ordenou a populao a ir scompras. E a populao foi.

O problema que no existe preocupao com a educao nanceira das pessoas.No h preocupao se essas pessoas compraram vista ou a prazo. Se a oferta decrdito para a populao causar problemas. Se o nmero de carros tomados pelasnanceiras pela falta de pagamento das prestaes cresce diariamente. Se o governono se preocupa com isso, ns temos que nos preocupar.

impressionante (e preocupante) a parcela da populao que possui celulares (ouseriam smartphones?) de ltima gerao, carros 0km na garagem, TVs de LCD e LED,entre outros bens de consumo, mas, ao mesmo tempo, possuem tambm dvidas enenhum dinheiro poupado. lamentvel essa inverso de valores.

por isso que, no apenas o Quero Ficar Rico, mas tambm diversos outros blogs sepreocupam com esse assunto e se empenham diariamente em mudar esse quadro. por isso que eu procuro repassar o mximo de informaes para meus pais, irmos,amigos e colegas de trabalho. E por esse mesmo motivo que voc, leitor destelivro, tambm deve ter a mesma preocupao. Todos ns sairemos ganhando. Podeacreditar. E no necessrio ter um blog, coluna no jornal ou numa revista para fazerisso. Sempre o z com as pessoas acima citadas muito antes de ter qualquer umadestas coisas.

Corra atrs de informaes, questione, duvide, aprenda. Feito isso, repasse tambmpara seus pares. Sempre haver o que se aprender e o que se ensinar. Ningum sabetudo. Nem nunca saber. Esteja sempre aberto ao aprendizado. Assuma seu papel deeducador nanceiro. Todos ns temos esse direito e, ao mesmo tempo, esse dever.Que tal comear agora?

Rafael Seabra

www.querocarrico.com.br
http://www.brasileconomico.com.br/noticias/expansao-do-credito-nao-deve-preocupar_81212.htmlhttp://www.brasileconomico.com.br/noticias/expansao-do-credito-nao-deve-preocupar_81212.htmlhttp://www1.folha.uol.com.br/folha/dinheiro/ult91u508977.shtmlhttp://www1.folha.uol.com.br/folha/dinheiro/ult91u508977.shtmlhttp://www.queroficarrico.com.br/http://www.queroficarrico.com.br/http://www1.folha.uol.com.br/folha/dinheiro/ult91u508977.shtmlhttp://www1.folha.uol.com.br/folha/dinheiro/ult91u508977.shtmlhttp://www.brasileconomico.com.br/noticias/expansao-do-credito-nao-deve-preocupar_81212.htmlhttp://www.brasileconomico.com.br/noticias/expansao-do-credito-nao-deve-preocupar_81212.html


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Introduo Educao Financeira

Dena Objetivos FinanceirosAntes de comear a investir, importante planejar suas nanas. Isso signica que sevoc possui dvidas ou tm gastado mais do que ganha, faa primeiro o dever de casae organize seu oramento, para ento comear a investir o dinheiro poupado. Porm,antes mesmo de fazer um oramento, voc deve considerar seus objetivos nanceiros.

O primeiro passo deve ser a denio desses objetivos. Trocar o carro, comprar a casa

prpria, fazer uma viagem ou pagar todas as dvidas so alguns exemplos. Para isso, importante ser realista. Voc provavelmente no ser capaz de alcanar, num primeiromomento, todos os objetivos que voc sempre sonhou. Sendo assim, identique suasmetas claramente e decida quais so as mais valiosas.

Seja racional na escolha!Lembre-se tambm que no necessariamente os objetivos que voc mais deseja seroos escolhidos prioritariamente. Seja racional para escolher realmente os objetivosmais importantes para melhorar sua sade nanceira. Leve tambm em considerao

os conitos que suas escolhas causaro. Ser que trocar seu carro beneciar maispessoas a sua volta do que comprar sua casa prpria?

Saiba que o maior aliado para alcanar seus objetivos ser o tempo. Independentede onde o dinheiro estiver investido, a combinao de tempo com os juros dessasaplicaes traz resultados fantsticos. Quanto mais tempo voc tiver, maior suachance de alcanar o sucesso.

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Jovens podem assumir riscos maioresAlm disso, sua idade um fator determinante para os investimentos. Pessoas mais

jovens podem correr mais riscos em seus investimentos, dado o tempo que ter parase recuperar, caso alguma crise volte a ocorrer. No longo prazo, geralmente o risco diretamente proporcional ao retorno da sua aplicao.

Construa um fundo de emergnciaEsteja ciente de que o propsito de denir metas nanceiras que voc se sintananceiramente seguro, feliz e realizado. Portanto, a construo de um fundode emergncia, para imprevistos com casa ou carro, problemas de sade ou atmesmo demisso do emprego, de extrema importncia. Recomenda-se que voctenha guardado um montante que permita sua sobrevivncia por 3 a 6 meses. Isso

proporcionar tranquilidade para resolver esses imprevistos. Envolva os membros dasua famlia na denio desses objetivos. importante que todos estejam cientes, atpara entender a importncia de contribuir com eles.

Siga seu oramento com disciplinaAps ter denido e priorizado seus objetivos nanceiros, siga risca seu oramento.Sempre que pensar em fazer alguma grande aquisio, pergunte para si mesmo sevoc est, com essa compra, se aproximando ou se afastando dos seus objetivos.Caso a resposta seja negativa, pense duas vezes antes de efetu-la ou descubra

alguma maneira de reduzi-la.

Planeje o lado pessoalEm contrapartida, no abra mo dos pequenos gastos com lazer e diverso,principalmente ao lado dos seus lhos. Crie no seu oramento um espao para essetipo de despesa. No adianta s pensar no futuro e esquecer do presente.


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O segredo do sucesso nanceiro se planejar, equilibrando o presente com o futuro, eter disciplina para seguir aquilo que voc mesmo planejou.

Esteja tambm preparado para mudanas. Muito provavelmente seus desejos enecessidades mudaro ao longo do tempo. Reavalie suas prioridades a cada cinco

anos, pelo menos.

Comece agora!Para nalizar, a dica mais importante: comece agora. Quanto mais tempo voc levarpara identicar seus objetivos nanceiros e comear a trabalhar neles, maior ser adiculdade para alcan-los. Alm disso, o tempo car contra voc. Lembre-se queele deve estar ao seu lado. Sempre.


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Elabore Seu Oramento

Voc leu no captulo anterior sobre a importncia de denir objetivos nanceiros.Como disse anteriormente, a denio desses objetivos o primeiro passo doplanejamento nanceiro. Feito isso, exploraremos neste captulo o segundo passo:elaborao do oramento.

Oramentos so um mal necessrio. Eles so o caminho mais prtico (e simples) deconter seus gastos e ter certeza de que seu dinheiro est sendo usado conforme voc

mesmo planejou. A elaborao do oramento geralmente feita em trs passos: Identique como voc est gastando seu dinheiro atualmente;

Avalie seus gastos atuais e dena metas de despesas que levem em conta seusobjetivos nanceiros de longo prazo;

Acompanhe de perto suas futuras despesas para assegurar que estejam dentro doplanejado.

Ganhe tempo utilizando uma planilha eletrnica ou softwareTemos, na seo de Downloads do Quero Ficar Rico, uma opo para quem optarpor utilizar planilhas. J softwares de nanas pessoais, tais como o Quickenou Microsoft Money, vo alm. Eles possuem ferramentas que praticamenteautomatizam a criao do oramento para voc.
http://queroficarrico.com/blog/2009/02/05/defina-objetivos-financeiros/http://queroficarrico.com/blog/downloadshttp://quicken.intuit.com/http://www.microsoft.com/MONEY/default.mspxhttp://www.microsoft.com/MONEY/default.mspxhttp://quicken.intuit.com/http://queroficarrico.com/blog/downloadshttp://queroficarrico.com/blog/2009/02/05/defina-objetivos-financeiros/


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Acompanhe seus gastos, mas sem exagerosEntretanto, tenha cuidado para no enlouquecer ao acompanhar seus gastos. Umadesvantagem de monitorar suas despesas pelo computador que isso encoraja a estarexageradamente atento aos detalhes.

Uma vez denida quais as categorias de despesa que podem e devem ser cortadas (ouexpandidas), concentre-se nessas categorias prioritrias e no se preocupe tanto comos demais aspectos dos seus gastos. Isso no signica que para esquec-los.

Dinheiro na mo NO vendavalTome cuidado como o sumio do dinheiro. Se os saques de caixas eletrnicosevaporam do seu bolso sem explicao aparente, hora de registrar melhor suas

despesas. Se dinheiro na mo vendaval, importante saber para onde esse ventoest levando sua grana.

Se voc notar que est fazendo mais saques do que devia (indo ao caixa eletrnicomais de uma vez por semana, por exemplo), que atento. Muitas vezes, ospequenos gastos com cafezinho, lanches no meio da tarde ou sorvete no shopping setransformam em valores considerveis no nal do ms, quando somados.

No gaste demais

Saiba tambm que gastar alm dos limites muito perigoso. Mas, caso voc estejanessa situao, que certo que tem muita gente nela tambm. Estima-se que maisda metade (52%) da populao economicamente ativa do pas tm dvidas no chequeespecial, carto de crdito ou nanceiras.

Apesar disso no signicar necessariamente que voc vai quebrar, um forte sinalde que voc precisa efetuar urgentemente cortes nas suas despesas.


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Supruo ou realmente necessrio?Esteja ciente das coisas supruas travestidas como necessrias. importante saberdiferenciar o que luxo e o que realmente necessrio, pois se sua renda no cobreseus gastos, provavelmente algumas despesas so supruas, mesmo que voc asconsidere como necessrias.

Pague o dzimo para voc mesmo!Outra dica importante pagar o dzimo para voc mesmo. No gaste mais que 90% dasua renda. Poupe no mnimo 10% de tudo que voc ganha para realizar seus objetivosnanceiros.

No conte com a sorte ou com incertezasQuando projetar o montante de dinheiro necessrio para manter seu padro de vida,no inclua promessas de aumento ou ganhos em investimentos de alto risco, pois elesno so garantidos.

Receber aumento signica mais dinheiro para investir!A ltima dica, porm no menos importante, quanto ao aumento de renda. Nocomece a gastar simplesmente porque recebeu um aumento de salrio, herana ouum timo retorno dos seus investimentos. bem melhor utilizar esses aumentos comouma desculpa para poupar mais.

Quem consegue manter o mesmo padro de vida mesmo quando recebe um aumento,certamente estar muito mais perto de alcanar os objetivos nanceiros estabelecidos.


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Controle Suas Dvidas

Aps denir seus objetivos nanceiros e elaborar seu oramento, primordial manter as dvidas sob controle. Muitos brasileiros se endividam de formairresponsvel, seja por falta de educao nanceira ou por cair da armadilha docrdito fcil.

Alguns dados do Banco Central deixam claro nosso grau de endividamento:

Mais de 15 milhes de clientes de bancos tm dvidas acima de R$ 5.000,00,nmero 47% maior que o medido em dezembro de 2005 e 13,6% maior que a marcaalcanada em 2006;

So 80 milhes de clientes com alguma dvida, mesmo que pequena;

Cada consumidor tem, em mdia, 3 dbitos diferentes (carro, casa e emprstimo);

O uso do rotativo do carto de crdito (no pagamento integral da fatura) cresceu30,4% em 2007, cando atrs apenas do crdito consignado (crescimento de 31,9%);

A dvida das pessoas sicas com os bancos somam R$ 442,4 bilhes. Desse total,33% (R$ 146 bilhes) vencem em at 180 dias e 16,8% (R$ 74,7 bi) vencem em at360 dias.

Por conta disso, vale a pena saber mais sobre endividamento e car por dentro dealgumas dicas e conceitos:
http://queroficarrico.com/blog/2009/02/05/defina-objetivos-financeiros/http://queroficarrico.com/blog/2009/02/10/elabore-seu-orcamento/http://queroficarrico.com/blog/2008/10/14/credito-facil-ajuda-ou-atrapalha/http://queroficarrico.com/blog/2008/10/14/credito-facil-ajuda-ou-atrapalha/http://queroficarrico.com/blog/2008/10/14/credito-facil-ajuda-ou-atrapalha/http://queroficarrico.com/blog/2008/10/14/credito-facil-ajuda-ou-atrapalha/http://queroficarrico.com/blog/2009/02/10/elabore-seu-orcamento/http://queroficarrico.com/blog/2009/02/05/defina-objetivos-financeiros/


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Algumas dvidas so boasFinanciar sua casa ou seu carro pode ser vlido no intuito de alcanar mais rpido umobjetivo, at porque essas dvidas geralmente possuem as menores taxas de juros.Entretanto, esteja certo de no se comprometer com uma prestao acima do que

voc realmente possa pagar, por conta dos outros gastos relacionados a esses bens.J escrevemos sobre quanto custa ter um carro, por exemplo. Pesquise tambmpelas melhores taxas do mercado. O Banco Central lanou um servio onde possvelcomparar juros das principais modalidades de crdito, tais como cheque especial,crdito pessoal, aquisio de veculos e de bens.

Algumas dvidas so ruinsEvite usar o carto de crdito para pagar por coisas que voc consome rapidamente,

como viagens de frias, por exemplo. Geralmente a maneira mais rpida eeciente para se endividadar. Ao invs disso, separe mensalmente algum dinheiro,para poder pagar vista por gastos como esses. Como j falamos na denio deobjetivos nanceiros, quando h algo que voc queira muito, mas custa caro, poupepor algum perodo (semanas ou meses) para efetuar esse gasto e evite assim as altastaxas cobradas pelas operadoras de cartes de crdito.

Priorize o pagamento das dvidas mais carasO segredo para se livrar das dvidas pagar primeiro as dvidas com os juros mais

altos, tais como carto de crdito ou cheque especial, pagando o mnimo permitidodos demais dbitos. Uma vez que a dvida mais cara for paga, passe para a prximamais alta e assim sucessivamente.

No caia na armadilha da parcela mnimaQuando voc apenas paga o valor mnimo da fatura do seu carto de crdito, estpagando apenas o valor dos juros daquele ms, no abatendo nada da sua dvida.
http://queroficarrico.com/blog/2008/12/19/quanto-o-carro-custa-no-orcamento/http://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012010.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012020.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012040.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012050.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012050.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012040.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012020.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012010.asphttp://queroficarrico.com/blog/2008/12/19/quanto-o-carro-custa-no-orcamento/


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Levar anos para pagar completamente a dvida e muito provavelmente vocterminar pagando muito mais do que o valor da dvida.

Observe de onde voc est pegando emprestado

Quando voc disciplinado, muitas vezes melhor pegar emprestado de voc mesmo,ou seja, do dinheiro que voc investe, pois, na maioria das vezes, o rendimento dosseus investimentos so bem menores que os juros cobrados pelos nanciamentosdo mercado. Entretanto, isso pode ser muito perigoso, caso voc no o faa de umamaneira organizada. Pode comprometer seus objetivos de longo prazo, como a comprade algum bem ou at mesmo sua aposentadoria.

Espere pelo inesperado

Construa uma poupana de segurana, com o montante suciente para manter suafamlia por um perodo de trs a seis meses para o caso de alguma emergncia. Sevoc no tiver um fundo de emergncia, um imprevisto como um carro quebrado ouproblemas no apartamento pode prejudicar seriamente suas nanas.

No se apresse para quitar algumas dvidasNo comprometa suas reservas com o pagamento de dvidas com baixas taxas de

juros, como imveis ou automveis, principalmente se tiver outras dvidas. Lembre-sede priorizar as dvidas mais caras, e no as mais longas.

Procure ajuda assim que voc precisarSe voc tiver mais dvidas do que acha que pode pagar, procure ajuda antes que essesdbitos te quebrem. H orgos de defesa do consumidor ou mesmo bancos quepodem consolidar sua dvida e ajud-los a gerenciar melhor suas nanas. Tambm


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existem muitas informaes gratuitas espalhadas pela internet que podem te ajudar.Mas que atento porque h tambm muita gente querendo tirar proveito de pessoasem situaes desesperadoras.


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Como negociar suas dvidas

Quem j passou por apertos nanceiros, sabe que no existe nada melhor que atranquilidade nanceira. O problema de estar endividado que esta situao notraz problemas apenas para o bolso: afeta tambm a sade e os relacionamentos.

Por conta disso, muitas pessoas se desesperam e tomam atitudes inconsequentes(estouram o limite de vrios cartes de crdito, entram no cheque especial, entreoutros), por vezes agravando ainda mais o problema.

O objetivo deste captulo apresentar diversas alternativas para montar umplanejamento para negociar suas dvidas e aes que podem ser tomadas de formaa acelerar o processo do pagamento dos dbitos.

O que voc NO deve fazerNo se desespere. Para aqueles que se endividaram por serem leigos e que noagiram de m-f, uma boa notcia: ajustia est a seu favor. Voc vai saber porque mais na frente.

No invista. Parece estranho eu dar uma dica dessas, mas quem est endividado nopode se dar o luxo de investir. A explicao simples: a taxa de juros que voc paga(na dvida) muito maior que a recebida (nos investimentos). Para saber mais, leia ocaptulo Quitar dvidas ou investir?.


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No se endivide ainda mais. Se voc pretende se livrar das dvidas, contrair novosemprstimos no vai ajudar em nada, dado que s vai aumentar seu problema. Oimportante nesse momento negociar as dvidas existentes.

Ento o que fazer?Faa um levantamento de tudo que voc deve, coloque num papel ou planilhaeletrnica, e priorize o pagamento das dvidas que tiverem a taxa de juros maisalta. A explicao que a taxa de juros determina a velocidade do crescimento dadvida.

Depois de organizar e priorizar as dvidas mais caras, o momento de partir para anegociao. Do mesmo jeito que voc est louco para se livrar da dvida, seu credortambm est muito interessado em receber. Dessa forma, a negociao ca muitomais fcil.

provvel que suas dvidas mais caras sejam de cartes de crdito e cheque especial.E se voc estiver numa situao de superendividamento, a justia pode ajudar nessanegociao.

O que so os superendividados?Quando comentei que a justia estava a favor de quem tem grandes dvidas, queriafalar sobre os superendividados.

Superendividados, de uma forma bem sucinta, so pessoas que contraram dvidasacima da sua capacidade de pagamento.

Existem algumas perguntas que podem ajudar a identicar pessoas superendividadas:

Minhas dvidas (prestaes mensais) equivalem a mais de 50% do que eu ganho?

Preciso trabalhar mais para pagar minhas dvidas no nal do ms?


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Meu salrio termina antes do nal do ms?

Minhas dvidas esto sendo causas de desavena familiar?

No consigo pagar em dia as contas de luz, gua, alimentao, aluguel e/ou

condomnio? Tenho sofrido de depresso em razo das dvidas?

Meu nome est registrado em cadastros, tais como SPC, SERASA, CCF?

Tenho atrasado o pagamento das minhas obrigaes?

J pedi dinheiro emprestado a familiar ou a um amigo para pagar minhasobrigaes?

Minha famlia no tem conhecimento de minhas diculdades?Se voc respondeu sim para a maioria dessas perguntas, provvel que estejanuma situao de superendividamento.

Programa de Tratamento de Consumidores SuperendividadosDiversos estados j contam com programas de apoio ao consumidor superendividado,para intermediar a negociao com os credores. O primeiro estado foi o Rio Grandedo Sul, depois seguido por So Paulo, Paran e Pernambuco.

O superendividamento caracteriza-se pela impossibilidade global do consumidor(devedor, pessoa fsica, leigo e de boa-f) de pagar todas as suas dvidas atuaise futuras de consumo nos respectivos vencimentos, diante de sua incapacidadenanceira e econmica para faz-lo.


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No so consideradas pelo Programa as dvidas scais, alimentcias e nem contradasem decorrncia de atividades prossionais, crdito habitacional, perdas e danos ou porservios prestados por empresa pblica federal.

Para saber mais sobre as iniciativas de cada estado, acesse os links a seguir:

Rio Grande do Sul

So Paulo

Paran

Pernambuco

ConclusoMesmo para quem no reside nesses estados, vale muito a pena conhecer o programa,as dicas e todo o procedimento para solicitar uma audincia de conciliao.

At ento, s encontrei os programas desses estados. Mas isso no impede quetambm existam iniciativas em outros estados.
http://www.superendividamento.org.br/wb/http://www.procon.sp.gov.br/categoria.asp?id=573http://www.tjpr.jus.br/superendividamentohttp://www.tjpe.jus.br/concilia/ProEndividados/index.asphttp://www.tjpe.jus.br/concilia/ProEndividados/index.asphttp://www.tjpr.jus.br/superendividamentohttp://www.procon.sp.gov.br/categoria.asp?id=573http://www.superendividamento.org.br/wb/


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Quitar dvidas ou investir?

A descoberta da Educao Financeira mexe muito com as pessoas. Recebo, atravsdo Quero Ficar Rico, diversos e-mails e comentrios agradecendo pelas dicas e at selamentando por no ter tomado conhecimento sobre como lidar com o dinheiro a maistempo.

Alm das sugestes sobre como controlar as dvidas ou como poupar dinheiro, aspessoas tm se interessado cada vez mais por aprender a investir seu dinheiro. s

vezes, mesmo ainda tendo algumas dvidas a pagar, elas j comeam a poupar partedo salrio para colocar na poupana ou destinar a outros investimentos. O que algunsno sabem, entretanto, que o pagamento das dvidas deve ser prioridade, em99,9% dos casos.

O propsito deste captulo deixar claro porque devemos quitar dvidas antes decomear a investir. Para tanto, primordial saber o que uma dvida cara, priorizaro pagamento dessas dvidas e s ento se preocupar com investimentos.

O que uma dvida cara?Alguns pensam que as dvidas mais caras que possuem so as de saldo devedor maiorou at com prestaes mais altas. Entretanto esto enganados. As mais caras so asdvidas com taxas de juros mais altas.

Geralmente as dvidas mais caras so os passivos com cartes de crdito (10%a.m.), cheque especial (8% a.m.), crdito pessoal (4% a.m.) ou nanciamentode veculos (2% a.m.).
http://queroficarrico.com/blog/2009/02/17/controle-suas-dividas/http://queroficarrico.com/blog/2008/12/24/como-poupar-dinheiro/http://queroficarrico.com/blog/2008/12/24/como-poupar-dinheiro/http://queroficarrico.com/blog/2009/02/17/controle-suas-dividas/


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O Banco Central disponibiliza as taxas de juros para as principais modalidadesde crdito, tanto para pessoa fsica quanto para jurdica, organizadas da menorpara maior. possvel encontrar as melhores taxas para cheque especial, crditopessoal, aquisio de veculos automotores e aquisio de bens.

Por que priorizar as dvidas mais caras?A taxa de juros determina a velocidade de crescimento da dvida. Quanto maior ataxa, mais rpido o aumento do valor das prestaes e saldo devedor. Mesmo quevoc possua dvidas maiores, a prioridade deve ser matar as maiores taxas de juros.

Dei alguns exemplos na seo anterior das dvidas que normalmente so mais caras.Entretanto minha sugesto que voc organize todas as dvidas da maior para amenor taxa e comece a pagar nessa ordem, at que todas sejam quitadas.

Por que no posso investir e pagar dvidas ao mesmo tempo?A grande maioria dos investimentos (sobretudo os de baixo risco) tem rentabilidademuito inferior s taxas de juros cobradas pelas dvidas. Para se ter uma ideia,enquanto pagamos 10% ao ms para operadoras de cartes de crdito, acaderneta de poupana rende menos que 0,6% mensalmente. Como dicilmenteconseguimos rendimentos superiores aos das dvidas, fcil perceber que elas devemser prioridade.

Obviamente h algumas poucas excees, como nanciamentos imobilirios parapessoas de baixa renda, com taxas de 4% ao ano, ou prestaes de veculoscontratadas atravs de leasing, onde a antecipao de parcelas praticamente noacarreta num desconto signicativo.
http://www.bcb.gov.br/?TXJUROShttp://www.bcb.gov.br/?TXJUROShttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012010.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012020.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012020.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012040.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012050.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012050.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012040.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012020.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012020.asphttp://www.bcb.gov.br/fis/taxas/htms/tx012010.asphttp://www.bcb.gov.br/?TXJUROShttp://www.bcb.gov.br/?TXJUROS


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ConclusoPague primeiro as dvidas e s ento comece a investir. Nada impede que vocinicie os estudos sobre investimentos, buscando oportunidades e avaliando as quemais se adequam ao seu perl. Na verdade, voc tem a obrigao de se preocupar

com sua sade nanceira. Anal, no porque ainda est pagando as dvidas queno deve se preocupar com investimentos.


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Entenda a diferena entre poupana einvestimento

Existem alguns termos tantas vezes utilizados num mesmo contexto ou at mesmoerroneamente citados como sinnimos que achamos que possuem o mesmosignicado. Um exemplo muito comum tributo e imposto. No so raras as vezes quelemos artigos de pessoas muito inuentes (Nova CPMF: voc vai pagar calado?, doMarcelo Tas) confundindo esses conceitos.

Nesse artigo, Tas (por sinal, admiro demais o trabalho dele) cita exemplo dos diversosimpostos brasileiros, mas que na verdade so tributos. Imposto apenas umadas cinco espcies de tributos, composto ainda por taxas, contribuies demelhoria, emprstimos compulsrios e contribuies sociais.

Outro caso muito comum economizar, poupar e investir. J escrevemos inclusiveum artigo para explicar a diferena entre estes termos. De uma forma bemsimples, economizar fazer um esforo para sobrar algum dinheiro no nal doms, poupar no gast-lo e investir pegar esse dinheiro poupado e aplic-lo

nanceiramente.

Por existir confuso entre esses termos, muita gente pensa que poupana investimento. E no ! O objetivo deste captulo justamente explicar a diferenaentre poupana e investimento e mostrar a importncia de cada uma dessasentidades.
http://blogdotas.terra.com.br/2010/11/05/cpmf-voce-vai-pagar-calado/http://queroficarrico.com/blog/2010/11/16/o-brasil-realmente-precisa-da-cpmf-parte-2/http://queroficarrico.com/blog/2007/09/20/economizar-poupar-e-investir/http://queroficarrico.com/blog/2007/09/20/economizar-poupar-e-investir/http://queroficarrico.com/blog/2010/11/16/o-brasil-realmente-precisa-da-cpmf-parte-2/http://blogdotas.terra.com.br/2010/11/05/cpmf-voce-vai-pagar-calado/


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Poupana, reduo de despesas e conteno de gastosPoupar acumular valores no presente para utiliz-los no futuro, o que geralmenteenvolve mudana de hbitos, pois requer uma reduo nos gastos pessoais efamiliares. Reduzir despesas pode signicar desde simples cuidados para evitar o

desperdcio at o esforo, por vezes rduo, no sentido de conter gastos.

Alm disso, poupar exige a avaliao objetiva das despesas, a xao de metas e,principalmente, muita persistncia, a m de manter-se economizando pelo temponecessrio at que sejam alcanados os objetivos que motivaram a poupana.

Investir diferente de poupar!Investir empregar o dinheiro poupado em aplicaes que rendam juros ou outraforma de remunerao ou correo. O investimento to importante quanto apoupana, pois todo o esforo de cortar gastos pode ser desperdiado quando malinvestido.

Ainda que a maioria das pessoas esteja acostumada a pesquisar e comparar preosde bens e servios, isso nem sempre acontece quando o objetivo escolher serviosnanceiros. Quando se trata de nanas, tendemos a conar mais na opinio deamigos e familiares do que em conselhos de prossionais especializados.

Isso se deve, em parte, escassez de informaes sobre as caractersticas dosinvestimentos, mas tambm ao fato de que h opes demais a considerar ecomparar. Quando se tem muitas alternativas, a tendncia simplicar o processo dedeciso, apoiando-se em opinies e dicas nem sempre tcnicas.

No h investimento sem risco! comum o investidor prestar mais ateno promessa de rentabilidade do que schances de perda do que foi aplicado. Mas acredite: no h investimento sem risco!


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Vejamos, por exemplo, um imvel. Mesmo quando utilizado como moradia, tem todasas caractersticas de um investimento e, portanto, est sujeito a riscos. Apesar doimvel poder ser vendido, permitindo a recuperao do valor investido, seu preo estsujeito s altas e baixas do mercado e, dependendo do momento da venda, pode noser fcil encontrar algum disposto a pagar o preo desejado.

Alm disso, em caso de emergncia, pode ser necessrio vender a um valor maisbaixo do que o considerado justo. Sendo assim, h pelo menos dois riscos principais:o de no conseguir vender o imvel no momento desejado e o de no conseguirrecuperar o valor investido.

Porm, apesar de ser fcil percebermos, pelo exemplo acima, que o risco faz partedo negcio de investir, ainda assim, quem investe bem pode atingir mais rpido seusobjetivos, alm de poder alcan-los com menor esforo.

Poupar e investir so duas atitudes relacionadas. Sem poupana, muito difcilacumular recursos para realizar investimentos. Por outro lado, um investimentoinadequado ao perl do investidor pode resultar em prejuzos e, assim, comprometeros recursos poupados.

Concluso muito importante compreender a diferena entre poupana e investimento e aimportncia de cada um deles, pois dicilmente atingiremos nossos objetivosnanceiros sem utilizarmos ambos os conceitos.

Quando fazemos planos para uma viagem, troca do automvel ou compra de umimvel, no recomendvel expor o montante para esses objetivos a riscos altos.Pode ser que o investimento esteja em baixa justamente quando precisarmos sacar odinheiro, o que pode inclusive comprometer o alcance desse objetivo.

Da mesma maneira, quando investimentos num plano de aposentadoriacomplementar, recomendado aplicar parte do capital em investimentos de maior
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risco, em busca de rentabilidade maior, j que o longo prazo desse objetivo jogar anosso favor.

Por m, entenda a importncia de conhecer seu perl de investimento. Se voc foruma pessoa conservadora e aversa a riscos, no adianta se aventurar, por exemplo,

no mercado de aes, pois na primeira grande queda, voc venderia tudo e sairia numbaita prejuzo!


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Padro de vida: por que to difcil mant-lo?

O que ser rico para voc? Para mim, ser rico viver com qualidade de vida eacumular paulatinamente um patrimnio que gere rendimentos cada vez maiorespara que eu dependa cada vez menos da renda obtida atravs do meu trabalho.

Fazendo isso e tentando manter o padro de vida atual, atingirei meu objetivo decar rico em pouco tempo.

Certamente cada leitor ter uma denio diferente de ser rico. Entretanto noqueria discutir neste captulo quem est certo ou errado. At porque alguns podemachar que ser rico nada tem a ver com ter dinheiro. E outros podem achar que apenaster muito dinheiro j signica ser rico.

Qualidade de vida, independncia nanceira, padro de vidaaceitvel

Apesar de existirem innitas denies para riqueza (e muitas delas seguramenteserem aceitveis), duvido que alguma descarte a qualidade de vida.

De nada adianta ter muito dinheiro se no for possvel viver com qualidade. Comprarcarres ou casas enormes certamente trar uma sensao de satisfao. Mas essasatisfao efmera. No dura muito tempo

A grande recompensa poder passar timos momentos com as pessoas que amamose vivenciar experincias enriquecedoras.


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Comprar roupas de marca legal. Comprar um carro novo tambm. Quem no gosta?

Mas investir num negcio prprio ou fazer uma grande viagem muito melhor!

Sou meio suspeito para falar de viagens, at porque j deixei claro que viajar

minha despesa favorita.Outro fator muito importante para alcance (e manuteno) da riqueza aindependncia nanceira. Ter muito dinheiro agora no signica que terei muitodinheiro no futuro.

Se no colocarmos nosso dinheiro para render, uma dia ele acabar. Independentede quanto ganhamos. Basta fazer uma rpida pesquisa e voc descobrir casos depessoas que ganharam milhes na loteria (e at em reality shows) e perderam tudo!

Por isso que to importante adquirir educao nanceira para aprender aeconomizar, poupar e investir nosso dinheiro. E para saber que essas trs palavrasno so a mesma coisa.

Por ltimo, fundamental encontrar um padro de vida aceitvel, que seria possvellev-lo para o resto da vida.

De nada adianta receber um aumento salarial se as despesas crescerem na mesmaproporo. medida que precisamos de mais dinheiro para manter o padro de vida,camos cada vez mais distantes de alcanar a independncia nanceira.

Existem pessoas que ganham muito dinheiro, mas vivem de maneira simples. Carrosque no chamam a ateno, apartamentos sem muito luxo e que no andam por aapenas com roupas de grife.

Conheo algumas poucas pessoas assim. E admiro cada uma delas.
http://queroficarrico.com/blog/2011/02/17/viajar-minha-despesa-favorita/http://queroficarrico.com/blog/2011/02/17/viajar-minha-despesa-favorita/http://queroficarrico.com/blog/2011/02/17/viajar-minha-despesa-favorita/http://queroficarrico.com/blog/2011/02/17/viajar-minha-despesa-favorita/


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O problema a diculdade em se controlar para no gastar mais quando temosmais dinheiro. Para muitos (infelizmente), o simples fato de aumentar a receitaautomaticamente signica ter mais dinheiro para gastar. E isso errado!

Sensao de liberdade ou de priso: o que voc prefere?Quando eu percebo um aumento nas minhas receitas (salrios, dividendos, rendaextra), me sinto mais prximo da liberdade. E minha liberdade investir para alcanara independncia nanceira.

Comprar um carro ou um imvel, na maioria das vezes, signica que contratei umnanciamento. Por longos anos. E ter uma dvida me aprisiona. Quem est (ou jesteve) num nanciamento longo sabe o que estou falando

Estar preso o oposto de estar livre. E eu prero innitas vez mais a liberdade, a

independncia. Por isso sempre fao essa reexo antes de tomar qualquer decisonanceira.

Pergunto a mim mesmo: Essa deciso que estou prestes a tomar est meaproximando ou me afastando dos meus objetivos nanceiros?.

Nada impede que alguns objetivos nanceiros sejam voltados para o consumo, analtodos temos desejos e anseios. Mas a maioria deve focar o crescimento do patrimnio.E a independncia nanceira tambm deve estar entre nossas prioridades.


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O que investir?

Muito simples: investir signica colocar seu dinheiro para trabalhar para voc. umaforma diferente de pensar sobre como fazer dinheiro. A maioria das pessoas pensaque s podemos ganhar mais dinheiro atravs do trabalho. E exatamente o quea maioria faz. H um grande problema nisso: se voc quer mais dinheiro, tem quetrabalhar mais.

Entretanto h um limite para a quantidade de horas por dia para trabalhar, semmencionar o fato que ter um monte de dinheiro no divertido se no tiver tempo

livre para aproveit-lo.

Como no possvel criar uma cpia de si mesmo para aumentar seu tempo detrabalho, voc precisa enviar uma extenso de si mesmo seu dinheiro paratrabalhar. Dessa forma, enquanto voc estiver trabalhando, viajando, dormindo ou sedivertindo, tambm est ganhando dinheiro.

Colocar o dinheiro para trabalhar para voc potencializa seus ganhos independente dereceber um aumento, decidir trabalhar mais horas ou procurar por um emprego commelhor salrio.

Opes de investimentoH vrias maneiras para investir. Voc pode colocar seu dinheiro em aes, ttulospblicos, fundos de investimento ou previdncia privada (entre muitos outros), ou atmesmo abrir seu prprio negcio.


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O ponto que no importa que mtodo voc escolhe para investir seu dinheiro,pois o objetivo sempre colocar seu dinheiro para trabalhar para voc e obter umrendimento extra. Mesmo parecendo uma ideia simples, esse o mais importanteconceito a ser entendido.

O que NO investir?Investir no apostar. Apostar colocar seu dinheiro em risco ao aplic-lonum investimento incerto com a esperana que voc ganhe dinheiro. Parte daconfuso entre investir e apostar vem da forma como algumas pessoas fazem seusinvestimentos.

Exemplo: comprar aes de uma empresa que voc nunca estudou e sem terconhecimento sobre esse mercado essencialmente a mesma coisa que fazer apostasnum cassino.

Para investir, voc precisa participar de alguma forma. Um investidor de verdade nojoga seu dinheiro num investimento qualquer; ele realiza uma anlise consistente e sarrisca parte do capital se houver uma razovel expectativa de lucro.

Sim, ainda h risco e no h garantia de retorno, mas simples fato de ter analisado oinvestimento permite minimizar os riscos e maximizar a expectativa do retorno.

Por que investir?

Obviamente todo mundo quer mais dinheiro. fcil entender porque devemos investir.Anal todos querem aumentar a liberdade nanceira, sentir-se seguro em relao aodinheiro e ter capacidade de comprar coisas que queremos na vida.

Entretanto, investir est se tornando uma necessidade. Os dias em que as pessoastrabalhavam no mesmo emprego durante 30 anos e se aposentavam com umprovento bem gordo se foram. Para boa parte das pessoas, investir no apenas uma


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ferramenta de ajuda, mas a nica maneira de se aposentar e manter o padro de vidaatual.

Algumas pessoas no querem acreditar, mas o modelo existente de previdncia socialdo Brasil (e resto do mundo) est falido. O rombo do INSS cresce anualmente e o

governo vem tampando com o dinheiro arrecadado agora. Nossas contribuiesesto pagando as aposentadorias dos nossos pais. E quem vai pagar as nossas?

Cada vez mais a responsabilidade do planejamento para aposentadoria est sendodeslocado com governo para os indivduos. H muita discusso sobre at quando aprevidncia social conseguir atender aos contribuintes. 10, 20, 30 anos? Mas por quearriscar? Ao planejar sua aposentadoria, voc pode garantir estabilidade nanceirapara esse perodo. bem melhor que contar com a sorte.


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Juros compostos: o dinheiro trabalhando para

vocAlbert Einstein disse que osjuros compostos foram a maior descoberta matemticade todos os tempos.

Essa armao faz total sentido porque, ao contrrio da trigonometria ou clculo queestudamos no ensino mdio ou na faculdade, o conceito de juros compostos pode ser

aplicado no dia a dia.A maravilha dos juros compostos transforma seu dinheiro numa poderosa ferramentade gerao de renda. Trata-se do processo de gerar receita atravs do reinvestimentoda rentabilidade recebida.

Juros compostosPara funcionar, basta duas coisas: reinvestimento da rentabilidade e tempo. Quantomais tempo seu dinheiro estiver investido, maior a capacidade de acelerar o potencial

de ganho do seu investimento inicial.Para demonstrar esse potencial, vamos observar o exemplo a seguir:

Se voc investir R$ 10.000 hoje a 7,5% ao ano, ter R$ 10.750 em um ano (10.000* 1,075). Agora vamos considerar que, ao invs de resgatar os 750 reais obtidos de

juros, voc o mantenha investido pelo ano seguinte.


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Se permanecer recebendo a mesma taxa de 7,5%, seu montante crescer para R$11.556,25 (10.750 * 1,075) ao nal do segundo ano.

Por ter reinvestido aqueles R$ 750, ele trabalhou juntamente ao investimento inicial,gerando ganhos de R$ 806,25, que R$ 56,25 maior que a rentabilidade do ano

anterior.Essa diferena pode parecer insignicante agora, mas no se esquea que voc noprecisou mover uma palha para ganhar esses R$ 56,25. Mais importante: esse valor capaz de gerar novos ganhos.

Passado mais um ano, seu investimento crescer para R$ 12.422,97 (11.556,25 *1,075). Agora voc ganhou R$ 866,72, que R$ 116,72 superior ao recebido noprimeiro ano. O aumento no montante principal ocorrido em cada ano representa aao dos juros compostos: juros sobre juros sobre juros

Esse processo continuar acontecendo enquanto voc mantiver reinvestido os jurosobtidos ano aps ano.

Comece o quanto antes!Vamos agora considerar duas pessoas, que chamarei de Maria e Joo. Ambos tm amesma idade. Quando Maria completou 25 anos, ela investiu R$ 15.000 a uma taxade juros de 7,5% a.a.

Para facilitar os clculos, vamos assumir que essa taxa foi capitalizada anualmente eque os juros foram sempre reinvestidos. No momento que Maria completar 50 anos,ela ter R$ 91.475,09 [15.000 * (1,075^25)] em sua conta bancria.

O amigo de Maria, Joo, comeou a investir apenas quando completou 35 anos. Nestemomento, ele tambm investiu R$ 15.000 mesma taxa de juros de 7,5% a.a.Quando Joo completar 50 anos, ele ter R$ 43.383,16 [15.000 * (1,075^15)] emsua conta bancrio.


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O que aconteceu?

Ambos esto com a mesma idade (50 anos), mas Maria tem R$ 48.091,93(91.475,09 43.383,16) a mais que Joo, mesmo ele tendo investido exatamente omesmo montante a uma mesma taxa de juros!

Por ela ter dado mais tempo para seu investimento crescer, Maria ganhou um total deR$ 76.475,09 apenas de juros, enquanto Joo ganhou apenas R$ 28.383,18.

O ganho de ambos est demonstrado no grco abaixo:

fcil perceber que ambos investimentos comeam crescendo devagar e entoaceleram, como mostrado pela curvatura das linhas.


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A linha de Maria torna-se ngreme prxima aos 50 no apenas porque ela acumuloumais juros, mas por esses juros acumulados gerarem, por conta prpria, mais juros(juros sobre juros).

A linha de Maria ca ainda mais ngreme nos 10 anos seguintes. Ao completar 60

anos de idade, ela teria pouco mais de R$ 188 mil em sua conta, enquanto Joo teriaapenas R$ 91 mil, uma diferena superior a R$ 97 mil (mais que o dobro!).


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ConclusoQuando voc investe, lembre-se sempre que osjuros compostos amplica ocrescimento do seu dinheiro. Da mesma forma que investir maximiza seu potencial deganhos, os juros compostos maximizam o potencial de ganhos do seu investimento.

Entretanto isso s acontece porque tempo e reinvestimento fazem os juroscompostos funcionarem. Ento evite a todo custo realizar retiradas do montanteacumulado (principal + juros).


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Perl do investidor: conhece-te a ti mesmo

Os investidores podem aprender muito com a famosa mxima grega inscrita noTemplo do Orculo de Apolo, em Delfos: Conhece-te a ti mesmo.

No contexto do investimento, as sbias palavras do Orculo enfatizam que osucesso depende de garantir que a sua estratgia de investimento se adapte s suascaractersticas pessoais.

Mesmo que todos busquem boa rentabilidade, cada um vem de uma formao

diversicada e tem necessidades diferentes. Cada modalidade de investimento ouestratgia so adequados para determinados tipos de investidores.

Embora existam muitos fatores que determinam o caminho ideal para um investidor,vamos olhar para duas categorias principais: os objetivos nanceiros e perl doinvestidor.

Objetivos nanceirosDe um modo geral, os investidores tm alguns fatores a considerar quando se procurapelo lugar certo para aportar o seu dinheiro.

Segurana, uxo de caixa e ganho de capital so fatores que devem inuenciara deciso de investimento e depender da idade de uma pessoa, estgio / posio navida e circunstncias pessoais.


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Uma pessoa de 75 anos de idade, j aposentada, est muito mais interessada empreservar seus investimentos sem correr riscos, que um executivo de 30 anos. Porqueo primeiro precisa de rendimentos provenientes de seus investimentos para sobreviver,ento no pode correr o risco de perder parte do seu patrimnio.

O jovem executivo, por outro lado, tem o tempo ao seu favor. Como ainda no precisadesses rendimentos para pagar as contas, o executivo pode se dar ao luxo de ser maisagressivo em suas estratgias de investimento.

A situao nanceira atual do investidor tambm vai afetar seus objetivos. Um multi-milionrio ter, obviamente, objetivos bem diferentes que um casal recm-casado,que est apenas comeando.

Por exemplo, o milionrio, em um esforo para aumentar o seu lucro anual,certamente no teria nenhum problema em aplicar R$ 200.000 num investimento

imobilirio especulativo. Para ele, 200 mil uma pequena porcentagem de seu valorglobal.

Enquanto isso, o casal est se concentrando em poupar para a compra da casaprpria e no pode correr o risco de perder o seu dinheiro em um empreendimentoespeculativo.

Independentemente dos retornos potenciais de um investimento de risco, aespeculao no adequada para o jovem casal.

Como regra geral, quanto mais curto o horizonte de tempo, mais conservadorvoc deve ser.

Por exemplo, se voc est investindo, principalmente, para a aposentadoria e vocainda est em seus 20 anos, voc ainda tem tempo de sobra para compensareventuais perdas que possa sofrer ao longo do caminho.


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Ao mesmo tempo, se voc comear quando ainda jovem, no necessrio colocarpedaos enormes de seu salrio mensalmente, porque voc tem o poder dos juroscompostos ao seu lado.

Por outro lado, se voc est prestes a se aposentar, muito importante proteger ou

aumentar o dinheiro que voc acumulou. Porque em breve precisar utilizar seusinvestimentos, ento no vai querer expor todo o seu dinheiro volatilidade.

Anal ningum quer correr o risco de perder parte do dinheiro investido numa quedado mercado justamente no momento em que precisar comear a utilizar essesrecursos.

Perl do investidorQual o seu estilo? Voc ama carros esportivos, esportes radicais e a emoo de algo

arriscado? Ou voc prefere ler em sua rede, enquanto aprecia a calma, estabilidade esegurana do seu quintal?

Peter Lynch, um dos maiores investidores de todos os tempos, disse:

O rgo-chave para investir o estmago, e no o crebro.

Em outras palavras, voc precisa saber quanta volatilidade voc pode suportar emseus investimentos.

Descobrir isso por si mesmo est longe de ser uma cincia exata, mas h algumaverdade a uma antiga mxima de investimento: voc se arriscou mais quedevia quando no consegue dormir noite por estar se preocupando com seusinvestimentos.

Outra caracterstica da personalidade que determinar sua forma de investir o seudesejo para buscar informaes sobre investimentos.


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Algumas pessoas amam analisar demonstraes nanceiras e ler notcias sobrenanas. Para outros, fazer isso algo cansativo e entediante. Outros at gostariamde analisar investimentos, mas no tm tempo.

Tolerncia a riscosDeve ter cado claro que o principal fator para determinar quais os melhoresinvestimentos para voc a sua capacidade de assumir riscos.

Outra coisa importante que todos precisam ter cincia que um determinadoinvestimento que funciona bem para mim pode no funcionar para voc. Anal todosns somos diferentes e temos nossas particularidades.

possvel que pessoas com pers de investimento diferentes at adotem a mesmaestratgia, mas certamente investidores mais conservadores tero a maior parte do

capital investido em renda xa.


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Investir em aplicaes nanceiras ou negcioprprio?

Vivemos atualmente um momento repleto de oportunidades tanto parainvestimentos em aplicaes nanceiros, quanto para abertura edesenvolvimento de um negcio prprio.

O propsito desse captulo explorar as principais vantagens de aplicar nas diversas

modalidades de investimento existentes ou na abertura de um negcio prprio,independente ou no (franquia, por exemplo), e discutir qual deles a melhor formade investir seu dinheiro.

Investimento em modalidades nanceirasExiste atualmente uma innidade de formas para investir seu dinheiro. Poupana,ttulos pblicos, fundos de renda xa, fundos de investimento em aes e investirdiretamente em aes so apenas algumas delas.

As aplicaes de baixo risco possibilitam ao investidor um retorno consistente e muitoseguro, apesar de no representar percentualmente valores altos. J os investimentosde alto risco (aes, derivativos e cmbio, por exemplo) sugerem, a longo prazo,rentabilidade mais atraente, entretanto no oferece segurana ou garantias para queisso ocorra.


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A semelhana entre elas que ambas esto a apenas alguns cliques de setornarem parte do seu patrimnio. Como escrevi no artigo Investimento online:comodidade para o investidor, a tecnologia permite a aquisio de uma vastagama de produtos nanceiros sem sair de casa.

Abertura de negcio prprioO sonho de muitos empregados e autnomos abrir o prprio negcio. No toaque 23% das pessoas que responderam enquete Qual seu principal objetivoao investir armaram que era abrir um negcio prprio. No ter patro e terautonomia para tomada de deciso so apenas algumas das justicativas para ter aprpria empresa.

Entretanto se engana quem pensa que ser dono do prprio negcio sinnimo demoleza, chegar no horrio que quiser e car rico rapidamente. Quem pensar assim

no completa o primeiro ano frente do negcio. Geralmente os donos trabalhamentre 10 a 14 horas dirias e muitas vezes no se do ao luxo de terem nais desemana, feriados ou frias.

A grande vantagem que, na maioria das vezes, o dinheiro investido numaempresa que d certo rende muito mais que as principais aplicaes nanceirasexistentes no mercado.

Ento onde melhor investir meu dinheiro?

Depende do seu perl (voc empreendedor?) e dos seus valores. Percebe-se que(como tudo na vida) ambos tm vantagens e desvantagens. Contudo necessrio quevoc faa uma auto-avaliao verique se voc tem um perl empreendedor ou noe se voc topa priorizar seu lado prossional em detrimento do pessoal.
http://queroficarrico.com/blog/2010/08/13/investimento-online-comodidade-para-o-investidor/http://queroficarrico.com/blog/2010/08/13/investimento-online-comodidade-para-o-investidor/http://queroficarrico.com/blog/2010/09/29/a-importancia-de-um-plano-de-aposentadoria-complementar/http://queroficarrico.com/blog/2010/09/29/a-importancia-de-um-plano-de-aposentadoria-complementar/http://queroficarrico.com/blog/2010/09/29/a-importancia-de-um-plano-de-aposentadoria-complementar/http://queroficarrico.com/blog/2010/09/29/a-importancia-de-um-plano-de-aposentadoria-complementar/http://queroficarrico.com/blog/2010/08/13/investimento-online-comodidade-para-o-investidor/http://queroficarrico.com/blog/2010/08/13/investimento-online-comodidade-para-o-investidor/


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Administrar um negcio prprio geralmente exige muito mais tempo e dedicao queadministrar aplicaes nanceiras, o que pode ser traduzido em pior qualidade de vida,prioridade pelo lado prossional e menos atividades de lazer.

Em contrapartida, voc certamente conhece muito mais pessoas que caram ricas

atravs do prprio negcio. A prpria lista das pessoas mais ricas do mundo em2010 fala por si s. Voc pode perceber que apenas Warren Buffett exclusivamenteinvestidor. Todos os outros so scios de grandes empresas ou receberam grandesfortunas como herana.

Posso ser os dois?!Tambm pode! Inclusive esse uma das premissas defendidas pelo Robert Kiyosaki,autor do excelente e muitssimo recomendado livro Pai Rico, Pai Pobre.Ele sugere que voc deve migrar de empregado ou autnomo, para dono ou

diretamente para investidor.

Na percepo de Kiyosaki, ser investidor signica ser proprietrio de uma (ou mais)empresa, mas no administr-la, possuindo apenas participao no capital social erecebendo parte dos lucros no nal de cada exerccio.

exatamente isso que acontece quando investimos em aes. Ao comprar aes deuma determinada empresa, voc passa a tambm ser dono da empresa e receber(proporcionalmente sua participao no capital social) parte dos lucros anualmente,na forma de dividendos.

O que voc acha melhor: investir em modalidades nanceiros, ter o prprio negcio ouambos?
http://queroficarrico.com/blog/2010/03/11/mais-ricos-do-mundo-2010/http://queroficarrico.com/blog/2010/03/11/mais-ricos-do-mundo-2010/http://www.submarino.com.br/produto/1/136822?franq=261364http://www.submarino.com.br/produto/1/136822?franq=261364http://queroficarrico.com/blog/2010/03/11/mais-ricos-do-mundo-2010/http://queroficarrico.com/blog/2010/03/11/mais-ricos-do-mundo-2010/


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Saiba como calcular o impacto da inao nosinvestimentos

Atualmente existem vrias opes de investimento isentas de imposto de renda, asaber: poupana, aes (para pequenos investidores), LCI, CRI e mais recentementedebntures. Por existirem algumas aplicaes isentas e outras que sofrem incidnciado IR, muito comum os investidores levarem em conta o impacto desse imposto emseus investimentos.

Entretanto pouca gente se d conta de quanto a inao compromete o retornodos seus investimentos e que simplesmente desconsider-la pode colocar seuplanejamento por gua abaixo, principalmente quando se tratar de prazos bem longos.

O intuito desse captulo mostrar como simples fazer o clculo para descontar ainao do retorno de seus investimentos, apresentar a taxa de juros real de algumasopes de investimento e indicar uma tima fonte para acompanhar semanalmente asestimativas dos principais ndices de inao no Brasil.

Diferena entre taxa de juros nominal e taxa de juros realA taxa de juros nominal representa o rendimento lquido de determinada aplicaodurante certo perodo, sem descontar a inao. Como exemplo, a poupana rendeaproximadamente 7% ao ano e a LTN, com vencimento para 2013, rende 10,54% aoano.
http://queroficarrico.com/blog/2010/05/26/lci-letras-de-credito-imobiliario/http://queroficarrico.com/blog/2010/11/04/cri-certificado-de-recebiveis-imobiliarios/http://not.economia.terra.com.br/noticias/noticia.aspx?idNoticia=201012152012_RTR_1292443248nN15154579http://queroficarrico.com/blog/2010/11/09/conheca-os-principais-indices-de-inflacao/http://queroficarrico.com/blog/2010/11/09/conheca-os-principais-indices-de-inflacao/http://not.economia.terra.com.br/noticias/noticia.aspx?idNoticia=201012152012_RTR_1292443248nN15154579http://queroficarrico.com/blog/2010/11/04/cri-certificado-de-recebiveis-imobiliarios/http://queroficarrico.com/blog/2010/05/26/lci-letras-de-credito-imobiliario/


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J a taxa de juros real representa o rendimento real da aplicao, descontandoinclusive a inao. Em outras palavras, a taxa real a taxa nominal menos ainao. O menos est entre aspas porque vamos ver que, na verdade, devemos fazeruma operao de diviso para retirar a inao dos investimentos.

Vamos pegar os rendimentos hipotticos da poupana e da LTN que usei acima edescontar a inao, considerando que a estimativa do IPCA (ndice de inao) para2010 de 5,85%, segundo o relatrio Focus, do Banco Central.

Frmula: 1 + taxa de juros real = (1 + taxa de juros nominal) / (1 + taxa deinao)

Rentabilidade real da poupana: (1 + 0,07) / (1 + 0,0585) = 1,0109 ou 1,09% aoano!

Rentabilidade real da LTN: (1 + 0,1054) / (1 + 0,0585) = 1,0443 ou 4,43% ao ano!

Estimativa da inao para 2011Os dois principais ndices de inao apresentam as seguintes previses para 2011:

IPCA: 5,21%

IGP-M: 5,50%

Esses nmeros foram obtidos atravs do relatrio de mercado Focus, elaborado pelo

semanalmente pelo Banco Central. Para visualizar todos os relatrios disponveis ebaixar o mais recente, basta acessar Focus Relatrio de Mercado.

ConclusoSe quisermos elaborar um planejamento de longo prazo, faz-se necessrio consideraro impacto da inao nos investimentos. Anal, um milho de reais daqui a 30 anos
http://www4.bcb.gov.br/pec/GCI/PORT/readout/readout.asphttp://www4.bcb.gov.br/pec/GCI/PORT/readout/readout.asp


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certamente no valer a mesma coisa que vale atualmente. Quando retiramosa inao dos investimentos, obteremos um valor nominal bem maior, mas quecorresponder a um milho reais hoje.

importante tambm car de olho nos investimentos que possuem rentabilidadeindexada a ndices de inao, como alguns ttulos pblicos (NTN-B e NTN-B Principal)e debntures (como exemplo, a terceira srie da debnture do BNDESPar), etambm carteira de aes com foco em dividendos, pois a grande maioria dasempresas presentes nessas carteiras comercializam produtos / servios que socorrigidos anualmente atravs de ndices de inao (empresas de energia eltrica,telecomunicaes, entre outras).

Sempre que vir o valor do seu aluguel reajustado em X%, o plano de sade reajustadoem Y% e a conta de luz reajustada em Z%, lembre-se do impacto da inao em tudoque te rodeia.

* Nota: As taxas e ndices apresentados neste captulo foram obtidos em 17/12/2010
http://queroficarrico.com/blog/2010/11/24/debentures-bndespar-o-que-saber-antes-de-comprar/http://queroficarrico.com/blog/2010/11/24/debentures-bndespar-o-que-saber-antes-de-comprar/


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10 motivos para sair da caderneta depoupana

de conhecimento geral que os rendimentos da caderneta de poupana tm perdidoatratividade ano aps ano. Mesmo com a iseno do imposto de renda, a poupana jno mais a mesma.

Escrevi o artigo Porque no aplicar na poupana, onde expliquei porque a

caderneta de poupana no um investimento e mostrei algumas situaes onde recomendado utiliz-la.

Entretanto, lendo reportagens sobre o assunto, encontrei 10 razes para deixara poupana, de acordo com o educador nanceiro lvaro Modernell, e resolvicompartilh-las com voc, por entender que ele foi muito feliz em todas as

justicativas.

1. Baixa rentabilidade

Essa no poderia deixar de ser a primeira justicativa. Com as recentes perdas,investimentos em ttulos pblicos, por exemplo, caram muito mais atrativos e soigualmente seguros.
http://queroficarrico.com/blog/2010/12/28/porque-nao-aplicar-na-poupanca/http://queroficarrico.com/blog/2010/12/28/porque-nao-aplicar-na-poupanca/


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2. Maior maturidade para o mercado de aesCom a quantidade de informaes disponveis sobre este investimento, aliado aoconhecimento sobre os riscos e possibilidades de retorno no longo prazo, est na horade avaliar a migrao de parte do seu capital para fundos de aes ou at mesmo o

investimento direto em aes, caso j esteja preparado.

3. Necessidade de diversicaoNa busca pelo aumento da rentabilidade da carteira de investimentos e diluiodos riscos, importante pensar na diversicao. Nunca demais lembrar que nodevemos por todos os ovos numa mesma cesta.

4. Tendncia de queda para taxa de juros de longo prazo

Apesar da Selic ter subido nos ltimos meses e ainda ter espao para mais altas, atendncia que ela retorne aos patamares abaixo de dois dgitos no longo prazo.Ento importante aproveitar o perodo atual para investir, pois daqui a algunsanos, uma diferena de 2% ou 3% ao ano na rentabilidade da sua carteira ser bemrelevante.

5. Boas perspectivas econmicasAs perspectivas econmicas e polticas do Brasil indicam um longo perodo de relativa

estabilidade e crescimento. Esses fatores diminuem o risco de vrios investimentos,possibilitando que os investidores sejam menos conservadores e arrisquem parte docapital em busca de maiores rentabilidades.


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6. Solidez do Sistema Financeiro NacionalA conabilidade existente em nosso SFN, notadamente aumentada pela forma comoo Brasil superou a crise de 2008 e pelas polticas de proteo bastante conservadorasdo Banco Central, permite que o investidor se aventure em outras praias, sempre

evitando os investimentos mais exticos ou com pouca informao.

7. Aposentadoria complementarCom o aumento da longevidade da populao aliado s incertezas quanto aosproventos do INSS, faz-se necessrio investir parte do capital em previdnciacomplementar. Isso pode ser feito atravs de planos de previdncia privada oumontando sua prpria carteira de investimento, balanceando com ttulos pblicos eaes com foco em empresas que pagam bons dividendos.

8. Crescimento da educao nanceiraCom o aumento da quantidade de informaes com qualidade sobre o assunto, apopulao est cada vez mais educada em termos de nanas. Com isso, muita gentetem se preocupado em economizar nos gastos e investir o dinheiro que sobra e, paraisso, esto conhecendo cada vez mais as opes de investimento existentes alm dapoupana.

9. Queda do poder aquisitivo da poupanaOutro fator importante que, alm da rentabilidade da poupana ter reduzidoconsideravelmente, a inao tem subido, diminuindo assim o poder de compra dapoupana. Para entender esse impacto, a poupana fechou 2010 com um rendimentode 6,9%. Se considerarmos o rendimento real (descontando a inao desse mesmoano: 5,90%), chegaremos ao valor de 0,94% a.a. Muito pouco para cham-la deinvestimento.


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10. Estmulos scaisNo apenas a poupana que isenta do imposto de renda. Investimentos emfundos imobilirios, letras de crdito imobilirio (LCI) ou certicados derecebveis imobilirios (CRI) tambm so isentos.

Alm disso, o governo federal oferece incentivos para investimentos de longo prazo,como reduo da alquota do IR para investimentos acima de 2 anos ou a possibilidadede deduzir parte do imposto a ser pago atravs de investimento em PGBL, porexemplo.

Voc j migrou parte do seu capital para outros investimentos?

Como escrevi, importante migrar uma parte do capital para outras alternativasde investimentos, no intuito de aumentar seus ganhos e alcanar a indepedncia

nanceira o quanto antes.
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Investir com foco em ganho de capital ou uxo

de caixa?A pergunta pode ser complicada para a maioria dos leitores, mas vou explicar o quesignica cada um deles e todos podero compartilhar suas opinies e discutir sobreum tema bem interessante.

Investir objetivando ganho de capital signica que o principal objetivo do investidor

comprar barato e vender caro, ganhando com a variao entre o preo de comprae venda. J quem busca uxo de caixa quer uma entrada consistente de recursos, ouseja, gerao contnua de renda.

O objetivo deste captulo explorar melhor essas modalidades de investimento,fornecer alguns exemplos e dar a minha opinio sobre qual a melhor opo na maioriados casos, j que em nanas dicilmente existe a melhor escolha para qualquer caso.

Ganho de capital

Como j expliquei acima, investir com foco em ganho de capital buscar vender umativo por um preo maior que o da compra, obtendo assim uma diferena positiva aseu favor.

Alguns exemplos para ganho de capital seriam: comprar aes de determinadaempresa acreditando que ela v subir e vender assim que o objetivo fosse alcanado;ou comprar um imvel na planta imaginando que o mercado continuar em alta evender depois de algum tempo.


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A grande constatao em relao a esta modalidade que depende exclusivamentedas oscilaes do mercado. Em outras palavras, se o mercado continuar aquecido,voc ganha. Se o mercado atravessar uma crise, voc perde (e muito!).

Investidores que pensavam assim perderam muito dinheiro durante a crise de 2008,pois o preo das aes caram assustadoramente. Os americanos ento perderamainda mais em outros mercados, sobretudo no imobilirio, o mais afetado pela crise.

Fluxo de caixaInvestimentos deste tipo objetivam uma gerao de renda constante, independente dopreo do ativo no momento. Claro que o valor do ativo importante, mas o foco narenda gerada, ou uxo de caixa.

Como exemplos de gerao de uxo de caixa, posso citar: investir em aes com foco

em empresas que pagam bons dividendos, comprar imveis para alugar ou qualqueroutro investimento que pague cupons peridicos, tais como alguns ttulos pblicos,fundos imobilirios, entre outros.

Pode-se portanto observar que esses investimentos sofrem bem menos com asoscilaes do mercado, pois mesmo num perodo de crise, o recebimento de aluguisou dividendos podem at sobre algum impacto, mas bem menor que o sofrido pelovalor do ativo.

Ento qual o melhor?Como j escrevi em outras oportunidades, a melhor resposta para a grande maioriadas perguntas relacionadas a nanas depende! Ainda assim possvel chegar aalgumas concluses.
http://queroficarrico.com/blog/2010/10/05/fii-fundo-de-investimento-imobiliario/http://queroficarrico.com/blog/2010/10/05/fii-fundo-de-investimento-imobiliario/


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A primeira que investir como foco em uxo de caixa diminui consideravelmente orisco do investimento. Quando o retorno do investimento oscila pouco, seja para cimaou para baixo, signica que essa aplicao mais segura.

Outra concluso que dicilmente a gerao de uxo de caixa proporcionar ganhosastronmicos, como mais de 100% num ano, algo que eventualmente observamosem investimentos com ganho de capital. Tanto que os fundos de investimentocampees de rentabilidade raramente possuem foco em dividendos.

Em compensao, tambm raro observar o mesmo fundo aparecer na lista dos10 primeiros em dois anos consecutivos. J os fundos de investimento com foco emdividendos apresentam rentabilidades consistentes com o passar dos anos.

A minha concluso que para a aposentadoria, investir buscando uxo de caixa oideal. J quando se tem mais tempo, vlido arriscar parte do dinheiro em busca demaiores rentabilidades, que viro atravs de ganho de capital.
http://queroficarrico.com/blog/2010/09/10/os-5-melhores-fundos-de-investimento-em-acoes/http://queroficarrico.com/blog/2010/09/10/os-5-melhores-fundos-de-investimento-em-acoes/


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A importncia de um fundo de emergncia

No Brasil, as pessoas que erram a mo no oramento pagam caro por emprstimos decurto prazo, por conta das altssimas taxas de juros. Por isso, importante construiruma reserva de emergncia para se proteger contra imprevistos e evitar pagar caropor no se precaver.

O comentarista de CBN Mauro Halfeld, no programa CBN Dinheiro, falou muito bemsobre esse tema no comentrio do dia 01/04/2011, onde tratou do caso de umouvinte que vive de comisses, tendo portanto um uxo de renda mensal incerto.

O intuito deste captulo explicar o que um fundo de emergncia, quem deve utiliz-lo, onde o dinheiro deve ser aplicado e como essa reserva deve ser utilizada.

O que um fundo de emergncia?Um fundo (ou reserva) de emergncia nada mais que uma reserva nanceira quevoc constri para se proteger de imprevistos ou de meses onde a entrada de recursosfoi abaixo do esperado.

Esses imprevistos podem ser desde problemas no carro, despesas mdicasinesperadas ou gastos em comeo de ano at um ms de desempenho abaixo doesperado nos negcios, principalmente para pessoas que vivem de comisses ou coma maior parte da renda sendo varivel.
http://cbn.globoradio.globo.com/comentaristas/mauro-halfeld/2011/04/01/VIVO-DE-COMISSOES-E-NAO-SEI-COMO-CONTROLAR-MINHAS-DESPESAS.htmhttp://cbn.globoradio.globo.com/comentaristas/mauro-halfeld/2011/04/01/VIVO-DE-COMISSOES-E-NAO-SEI-COMO-CONTROLAR-MINHAS-DESPESAS.htmhttp://cbn.globoradio.globo.com/comentaristas/mauro-halfeld/2011/04/01/VIVO-DE-COMISSOES-E-NAO-SEI-COMO-CONTROLAR-MINHAS-DESPESAS.htmhttp://cbn.globoradio.globo.com/comentaristas/mauro-halfeld/2011/04/01/VIVO-DE-COMISSOES-E-NAO-SEI-COMO-CONTROLAR-MINHAS-DESPESAS.htm


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Quem deve construir um fundo de emergncia?Todos! Algumas pessoas esto expostas a riscos maiores, como funcionrios semestabilidade no trabalho, ou com a maior parte da renda originada de uma parcelavarivel, tais como comisses ou produtividade. Outros, mesmo tendo um salrio

xo e estabilidade no emprego, como servidores pblicos, tambm precisam dessareserva.

A grande diferena que alguns precisam mais do que os outros. Um trabalhadorque vive de comisses, por exemplo, precisa ter um fundo mais consistente, querepresente algo em torno de 6 vezes seus custos xos. Se os custos xos mensaisdesse trabalhador so de R$ 2.000, ele precisa poupar aproximadamente R$ 12.000.

O principal objetivo ter tranquilidade nanceira para trabalhar. Quem se enquadranessa condio sabe o quanto estressante no ter certeza se a renda ao nal do ms

ser suciente para pagar as contas. E tendo essa reserva, a pessoa se livra dessaterrvel preocupao e ainda pode investir algum dinheiro, sempre que passar pormeses mais rentveis.

Onde o dinheiro deve ser aplicado?O fundo de emergncia deve ser mantido de forma muito lquida e conservadora.A inteno dele no obter o mximo de rendimento, mas estar guardado numlocal seguro, que no oferea riscos de perdas e que possa ser sacado assim que anecessidade aparecer.

Para tanto, o mais indicado que esteja investido num fundo DI ou at mesmona caderneta de poupana. Como falei antes, o foco no rentabilidade, massegurana e liquidez.


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Como essa reserva deve ser utilizada?O montante poupado para emergncias, como o prprio nome j diz, s deve serutilizado para situaes excepcionais. Assim que o objetivo de poupar 6 vezes anecessidade mensal for alcanado, esse fundo no deve ser mexido enquanto no

houver emergncia. Deve ser esquecido.Alguns cam tentados a utiliz-lo para trocar de carro ou fazer uma viagem, mas nopodemos nunca esquecer do objetivo desse fundo. Nada impede que, aps pouparo valor total, passemos a investir com outros objetivos. importante ter em menteque esse dinheiro signica tranquilidade nanceira. E quem j passou por problemasnanceiros decorrentes da falta de um fundo como esse, sabe o quanto essatranquilidade valiosa!

Voc j fez sua reserva para emergncia?


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rafael seabra - como investir (amostra)

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