5ª Reunião APIMEC Itaúsa
Informações Financeiras
Governança Corporativa
Market Capitalization
Reestruturação Societária
Áreas de Atuação
Estratégia de Crescimento
Agenda
2
SoluçõesSoluções ee
AutomaçõesAutomações
Itautec PhilcoItautec Philco
ServiçosServiçosInformáticaInformática
Estrutura até 30/06/05
ConsumoConsumo ComponentesComponentes
3
Variação Variação
Milhões de Reais 1º S 03 1º S 04 1º S 05 1S05 x 1S03 1S05 x 1S04
Receita Bruta 637,9 850,0 869,5 36% 2%
Receita Líquida 560,8 726,2 761,7 36% 5%
Lucro Bruto 119,5 177,0 179,6 50% 1%
Despesas Operacionais 114,7 159,5 142,3 24% -11%
EBITDA 41,6 60,9 67,8 63% 11%
Lucro Líquido 1,6 14,1 23,6 1.375,0% 67%
ROE Anualizado 1,0% 8,9% 14,1% +13,1 p.p. +5,2 p.p.
Informações Financeiras
Forte controle das despesas operacionais
4
Informações Financeiras – Distribuição da Receita Bruta
5
Variação
Milhões de Reais 1 S 03 1 S 04 1 S 05 1S05 / 1S04
Informática 136,2 204,2 209,5 3%
Soluções e Automações 148,1 192,2 128,8 -33%
Produtos de Consumo 180,0 246,3 302,5 23%
Serviços 102,4 108,7 127,2 17%
Componentes 71,2 98,6 101,5 3%
Consolidado 637,9 850,0 869,5 2%
QuickWay Checker
Participação no Faturamento Bruto– Média 5 anos*
* Período: 2000 a 2004
6
Variação
Milhares de Dólares 1 S 03 1 S 04 1 S 05 1S05 x 1S04
Serviços (Automações) 1.813 3.106 3.489 12,3%
Produtos de Automação 1.015 2.086 3.192 53,0%
Operação Itec 2.653 3.027 6.986 130,8%
Placas 4.963 4.222 2.155 -49,0%
Operações de Trading - - 9.406 -
Total 10.444 12.441 25.228 102,8%
Participação na Receita Bruta 6,1% 4,5% 6,8% + 2,3 p.p.
Operações no Exterior
7
Dívida Líquida x EBITDA
8
Variação Variação
Milhões de Reais 1 S 03 1 S 04 1 S 05 1S05 / 1S03 1S05 / 1S04
Dívida Total 430,8 339,7 287,3 -33,3% -15,4%
Disponível 308,8 227,4 213,9 -30,7% -5,9%
Dívida Líquida 122,0 112,3 73,4 -39,8% -34,6%
Dívida Líquida x EBITDA
8
Variação Variação
Milhões de Reais 1 S 03 1 S 04 1 S 05 1S05 / 1S03 1S05 / 1S04
Dívida Total 430,8 339,7 287,3 -33,3% -15,4%
Disponível 308,8 227,4 213,9 -30,7% -5,9%
Dívida Líquida 122,0 112,3 73,4 -39,8% -34,6%
EBITDA Anualizado 83,2 121,8 135,6 63,0% 11,0%
Dívida Líquida / EBITDA 1,47 0,92 0,54 - 93 p.p. - 38 p.p.
Distribuição de JCP/Dividendos
4,4 4,4 4,4
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
1 S 03 1 S 04 1 S 05
Milh
ões
de
Rea
is
9
Governança Corporativa
Governança Corporativa
100% Ações Ordinárias;
Tag Along de 80 % para os Minoritários;
Distribuição de Dividendos: 39% do Lucro Líquido nos
últimos 5 anos;
Disponibilização dos resultados no site da Itautec no mesmo
momento que foram recebidos pela Bovespa e CVM;
Comitê de Divulgação de Fatos Relevantes desde 2002
10
Market Capitalization
Market Capitalization
Milhões de Reais 30/06/04 12/08/05 Variação
Cotação da Ação na Bolsa - R$ 2,90 3,33 15%
Valor de Mercado - R$ Milhões 505,5 580,4 15%
Valor de Mercado - US$ Milhões 162,7 246,9 52%
Valor de Mercado / Valor Patrimonial 1,57 1,67 7%
11
100% Ordinárias
Reestruturação Societária
Focar a atuação da Itautec nos mercados de
produtos de alta tecnologia, de informática e
de serviços, direcionando sua atuação para os
produtos de maior valor agregado.
Reestruturação Societária
12
Estratégia
Focar a atuação da Itautec nos mercados de
produtos de alta tecnologia, de informática e
de serviços, direcionando sua atuação para os
produtos de maior valor agregado.
Reestruturação Societária
12
Estratégia
Saída dos negócios de consumo, placas e
encapsulamento de memória.
Consumo (Philco) – Contrato de Promessa de Compra e Venda
Reestruturação Societária
13
Consumo (Philco) – Contrato de Promessa de Compra e Venda
Reestruturação Societária
Foi assinado no início de agosto um Contrato de Promessa
de Compra e Venda da operação Philco (Televisores, DVD´s,
equipamentos de áudio) com a Gradiente .
13
Consumo (Philco) – Contrato de Promessa de Compra e Venda
Reestruturação Societária
A aquisição envolve a compra de 100% da operação Philco,
incluindo a marca, o site de Manaus (imóvel, máquinas e
equipamentos), estoques e assistência técnica.
Foi assinado no início de agosto um Contrato de Promessa
de Compra e Venda da operação Philco (Televisores, DVD´s,
equipamentos de áudio) com a Gradiente .
13
Consumo (Philco) – Contrato de Promessa de Compra e Venda
Reestruturação Societária
A aquisição envolve a compra de 100% da operação Philco,
incluindo a marca, o site de Manaus (imóvel, máquinas e
equipamentos), estoques e assistência técnica.
Foi assinado no início de agosto um Contrato de Promessa
de Compra e Venda da operação Philco (Televisores, DVD´s,
equipamentos de áudio) com a Gradiente .
A Gradiente realizará no período de 45 dias da assinatura do
contrato, uma Due Diligence no negócio envolvendo a operação
Philco.
13
Condições e valores de venda da Philco
Reestruturação Societária
Imóvel, Equipamentos, Tecnologia e Marca.
Sem impacto relevante no resultado.
Liberação do Capital de Giro: Aproximadamente R$ 50 milhões.
14
Componentes – Cisão
Criação de uma nova empresa, “Companhia Brasileira de
Componentes”, controlada pela Itaúsa, para a qual foram
transferidas as operações de placas de circuito impresso e
encapsulamento de memórias.
Reestruturação Societária
15
Componentes – Cisão
Criação de uma nova empresa, “Companhia Brasileira de
Componentes”, controlada pela Itaúsa, para a qual foram
transferidas as operações de placas de circuito impresso e
encapsulamento de memórias.
Reestruturação Societária
Essa operação será descontinuada até o final do exercício,
com efeito imaterial no resultado da Itaúsa,
15
Componentes – Cisão
Criação de uma nova empresa, “Companhia Brasileira de
Componentes”, controlada pela Itaúsa, para a qual foram
transferidas as operações de placas de circuito impresso e
encapsulamento de memórias.
Reestruturação Societária
Essa operação será descontinuada até o final do exercício,
com efeito imaterial no resultado da Itaúsa, sem efeito no resultado
da Itautec.
15
Participação no Resultado – Média 5 anos*
Participação no
Faturamento
Participação na Margem
Operacional
* Período: 2000 a 200416
Soluções e AutomaçõesSoluções e Automações
Áreas de NegócioÁreas de Negócio
ServiçosServiçosInformáticaInformática
Nova Denominação Social: Itautec S.A.
Automação Bancária
Automação Comercial
Auto-Atendimento
Microcomputadores
Notebooks
Servidores
Itec
Assistência Técnica
Outsourcing
Infra-Estrutura
17
ItautecItautec
ATM´s e aplicativos bancários.
Áreas de Atuação - Soluções e Automações
ATM Mini CashATM CX3
Desenvolvido para o mercado externo
ATM TTW
(Thru The Wall)
18
Hardware e Software de Automação Bancária
Áreas de Atuação - Soluções e Automações
Hardware e Software de Automação Comercial
Terminais PDV, Impress. de cupom fiscal, SIGA, InfoMusic, InfoMovie, Quiosques
19
SIGASelf Checkout
QuickWay Pos
Áreas de Atuação - Informática
Microcomputadores, Notebooks e Servidores
Crescimento da expedição de Servidores 36% e Notebooks 53%.
No período ocorreu o lançamento
da nova família de Notebooks, com
tecnologia móvel e modelos com
tela em formato widescreen.
InfoWay Note W7640 - Widescreen
20
Áreas de Atuação - Serviços
Linha completa de soluções e serviços em informática.
Infra-Estrutura
Instalação de agências bancárias, farmácias,
supermercados, suporte e manutenção de ATMs
e terminais caixa.
Assistência Técnica
Atendimento técnico especializado com abrangência em todo território nacional.
Outsourcing
Gerenciamento remoto, help-desk, suporte e manutenção.
Segurança
Instalação de CFTV (Circuito Fechado de TV). 21
Criação de Valor
Objetivos a serem desenvolvidos
Aumento do market share no mercado interno;
Busca de novos mercados no exterior;
Redução de despesas corporativas;
Redução do custo operacional da Empresa.
22
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
23
Soluções e AutomaçõesSoluções e Automações
ItautecItautec
ServiçosServiçosInformáticaInformática
Nova Estrutura Itautec
24
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
25
Prêmio - iF Design Award - Hannover
WebWay Slim SIGA ATM
Mini Cash
QuickWay Pos
2005
International Forum Design Hannover
Cebit - Center for Office and Information Technology
26
QuickWay Checker
Destaque
Soluções e Automações
O equipamento possibilita ao cliente efetuar toda a operação no ponto de venda sem a necessidade da intervenção de um operador de caixa.
Em junho, entrou em operação o QuickWay Self Checkout (Foto), em um grande supermercado português, na cidade de Lisboa.
27
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
Capacidade de produção de baixo custo;
28
Unidades Fabris
Linha de Montagem de ATMs
Linha de Montagem de Micros
Unidade Tatuapé/SP
29
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
Capacidade de produção de baixo custo;
Ampla carteira de Clientes ;
30
Principais Clientes da Itautec
31
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
Capacidade de produção de baixo custo;
Ampla carteira de Clientes ;
Capilaridade da Rede de Assistência Técnica ;
32
Abrangência:
• 2.700 Municípios Atendidos
• 1,8 milhão de eventos
atendidos por ano
• 11.900 Clientes Ativos
• 32 Filiais
• 2.500 Funcionários
Áreas de Atuação - Serviços
33
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
Capacidade de produção de baixo custo;
Ampla carteira de Clientes ;
Capilaridade da Rede de Assistência Técnica ;
Oportunidade de alavancagem no mercado externo;
34
Presença Internacional da Itautec
Miami LisboaMadrid
Buenos Aires
Cidade do México
Quito - Equador
35
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
Capacidade de produção de baixo custo;
Ampla carteira de Clientes ;
Capilaridade da Rede de Assistência Técnica ;
Oportunidade de alavancagem no mercado externo;
Sólida estrutura de capital combinada com gestão detalhada de riscos.
36
Estratégia de Crescimento
Maior foco nos negócios;
Habilidades superiores no desenvolvimento de produtos de maior
valor agregado;
Capacidade de produção de baixo custo;
Ampla carteira de Clientes ;
Capilaridade da Rede de Assistência Técnica ;
Oportunidade de alavancagem no mercado externo;
Sólida estrutura de capital combinada com gestão detalhada de riscos.
Criação de Valor36
Itautecwww.itautec.co
m.br
5ª Reunião APIMEC Itaúsa