Disciplina: Anlise e Gesto de Risco de Crdito

Prof.: Andr Demitroff

Data.: 30/09/2014

MBA em Finanas

Turma 34

Tpicos

Conceito e finalidade do crdito

O conhecimento do cliente e informaes importantes para avaliao

A visita de crdito

Processo de anlise e deciso de crdito

Credit scoring

Rating de crdito

Analise de grupo econmico na deciso de crdito

Provises

Gesto da carteira de crdito

Conceito de Crdito

Confiana

Tempo

Recursos

Crdito, segundo Silva (1998), consiste na entrega

de um valor presente mediante a promessa de

pagamento.

Crdito Para Santos (2012), crdito em finanas definido como a

modalidade de financiamento destinada a possibilitar a realizao de

transaes comerciais entre empresas e seus clientes.

Como esta promessa de pagamento futuro no tem assegurado o

reembolso, devemos ento considerar o risco, que ser mitigado pela

anlise da capacidade financeira do devedor.

Nos bancos onde a principal atividade a intermediao financeira, o

crdito consiste em disponibilizar recursos ao cliente na forma de

emprstimos ou financiamentos que devero ser reembolsados em

data futura.

Agente Econmico

Pessoa Fsica

Pessoa Jurdica

Governos

Despesas

Necessidades de Crdito

Aquisio de Bens

Capital de Giro Investimentos

Custeio Investimentos

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Conceito e Relevncia do Crdito

Emprstimos e financiamentos

Promessa de pagamento

Intermedirio

Financeiro Agentes Econmicos

6

AGENTES ECONMICOS E SUAS POSIES ORAMENTRIAS

Para se estabelecer a intermediao financeira, necessrio:

a. Existncia de moeda (superao do estgio primitivo de escambo);

b. Criao de bases institucionais para funcionamento do mercado de

intermediao financeira;

c. Existncia de agentes econmicos deficitrios e superavitrios. Os

agentes deficitrios so os demandadores de fundos.

Os agentes superavitrios so os ofertadores de fundos.

Os intermedirios financeiros captam recursos de agentes econmicos empresas e pessoas fsicas que possuem sobras de recursos e canalizam estes recursos na forma de emprstimos para agentes econmicos que

precisam deles.

Aplicadores Banco Tomadores

Superavitrios Deficitrios

Depsitos a vista Rotativos (Ch Esp, cartes, CCG)

Depsitos a prazo Emprstimos

Poupana Antecipao de Recebveis

Fundos de investimentos Financiamentos

A funo de intermediao envolve riscos.

Crescimento

Lucratividade

Segurana

Estr

at

gia

Glo

bal d

o

Inte

rmed

iri

o

MENOR RISCO POSSVEL PARA

MINIMIZAR PERDAS

AUMENTAR NMERO DE CLIENTES

E VOLUME DE NEGCIOS

SPREADS MAIORES PARA RISCOS

MAIORES

Definio da Estratgia de Crdito

O que Risco? Risco uma medida de probabilidade de um evento acontecer.

Este evento sempre est relacionado a um fato negativo.

Ele avaliado com base em informaes e evidncias.

O que Incerteza? a impossibilidade de prever a ocorrncia de um evento.

Ela resultado da falta de informaes ou da impossibilidade de

prever o futuro.

No h crdito sem risco. Haver sempre uma certa dose de risco associado ao crdito, maior ou menor, dependendo das condies do crdito.

RISCO DE CRDITO

CONDIES

DO CRDITO

MAIOR

CONFORTO

PREVISIBILIDADE DO RISCO

MENSURABILIDADE DO RISCO

ALTA 0

Exerccio de PREVER e MENSURAR os riscos associados

concesso de crdito (as incertezas do repagamento) e

DETERMINAR as CONDIES em que os riscos se tornam

ACEITVEIS.

Anlise de Crdito

SISTEMA FINANCEIRO NACIONAL

Subsistema normativo

CMN (Conselho Monetrio Nacional)

Bacen (Banco Central do Brasil)

Banco do Brasil

BNDES (Banco Nacional de Desenvolvimento Econmico e Social)

CVM Comisso de Valores Mobilirios.

Subsistema Operativo

Bancos comerciais

Caixas econmicas

Bancos de investimentos

Bancos de desenvolvimento

Sociedades de crdito, financiamento, investimento (Financeiras)

Sociedades corretoras

Sociedades distribuidoras

Sociedades de arrendamento mercantil (leasing)

Sociedades de crdito imobilirio

Bancos Mltiplos

Conhecimento do cliente A matria prima bsica para o crdito a informao.

Obter informaes confiveis e submet-las a um competente processo

resultar na base para a tomada de deciso ou deciso de crdito.

Pessoa Fsica Pessoa Jurdica

Ficha Cadastral Pasta Cadastral

Comprovao de Renda Demonstrativos Contbeis

Comprovao de Patrimnio Anlise Financeira

Documentos Pessoais Grupo Econmico

Estas informaes so obtidas por meio de informaes do cliente, consultas

as agncias especializadas (bureau de crdito), orgos de controle BACEN.

Como conhecer um cliente?

Os Cs do Crdito so um resumo dos pontos importantes que devemos conhecer de cada cliente, possibilitando a anlise do perfil de cada cliente e

a ajudando a avaliar os riscos de crdito.

Segundo Silva, so 6 pontos que devem ser conhecidos:

Carter avalia inteno de pagar e pontualidade

Capital avalia situao financeira do cliente

Capacidade avalia atividade operacional do cliente

Colateral avalia garantias

Condies avalia mercado de atuao do cliente

Conglomerado avalia o conjunto de empresas que participa

Detalhamos a seguir cada um deles.

Carter avalia a inteno de pagar e a pontualidade de um cliente em

honrar suas dvidas.

Pontualidade Tempo na Atividade Facilidade e retido negocial Esforo para honrar compromissos

Capital avalia os riscos de crdito da situao financeira de um cliente.

Conhecer somente a renda ou o faturamento de um cliente no o

suficiente.

Lucratividade Endividamento Liquidez Estrutura de capital

Capacidade habilidade dos scios ou administradores em conduzir os

negcios da empresa de forma adequada para que a empresa tenha

continuidade no mercado de atuao.

Produo Compras Vendas Administrao geral e controles Instalaes

Colateral so as garantias que servem para minimizar os riscos de crdito,

reduzindo o risco de perda.

Alienao Cesso Penhor Hipoteca Aval Fiana

Condies refere-se a riscos externos como aspectos mercadolgicos e

econmicos.

Adaptabilidade Agilidade / Flexibilidade Produtos e concorrncia Programas de Qualidade

Conglomerado que se refere a anlise conjunto do grupo ecnomico a

que pertence.

Sinergia com outras empresas Respaldo do Grupo Administrao Consolidao

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INFORMAES PARA CRDITO

Mtodos para a tomada de deciso

Mtodos quantitativos Simulaes Experincia anterior

Pasta Cadastral

Proposta de negcios e posio de cliente Ficha cadastral Anlises financeiras Grupo econmico, notcias e sinopses Informaes e desabonos Correspondncias com o cliente Balanos, Relatrios e Atas.

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Anlise de crdito

Anlise financeira

- Anlise horizontal e vertical

- ndices financeiros convencionais (Lucratividade, estrutura e liquidez)

- ndices-padro

- Fluxos de caixa e fluxos de recursos

- Investimento operacional em giro

- Capital de giro e capital permanente lquido

- Modelos quantitativos

Anlise setorial

- Caracterizao do segmento (com caractersticas);

- Anlise dos produtos, dos mercados (locais, regionais, nacionais, interna

cionais), das formas de concorrncia e do perfil do pblico consumidor;

- Identificao dos processos de produo das principais empresas do setor;

- Anlise retrospectiva de desempenho do setor diversos mercados; - Anlise da situao atual e prospectiva abrangendo empresas e mercados;

- Posicionamento das principais empresas atuantes no segmento e

um perfil e caractersticas do segmento.

Objetivo da visita Levantamento de dados

Planejamento

Complementao de dados Esclarecimento de dvidas

Realizao

Relatrio de visita Agendamento de compromissos

Acompanhamento

Visita de Crdito e Negcios

Visita de Crdito e Negcios

Administrao, controle e

conglomerado

Aspectos mercadolgicos e

operacionais

Nvel tecnolgico Aspectos

estratgicos e financeiros

Cliente

Administrao, controle e conglomerado:

Identificao e qualificao dos administradores

Funo e perfil tcnico

Composio acionria

Processo decisrio

Participaes da empresa ou scios em outras empresas

Relaes comerciais entre as empresas

Polticas de crescimento e diversificao

Aspectos mercadolgicos e Operacionais:

Identificao dos produtos e pblico alvo

Mercado de atuao e modelo de distribuio

Participao de mercado e concorrncia

Volumes comercializados e forma de recebimento

Volumes de compras e estoques

Fornecedores e prazos de pagamento

Polticas de crdito e inadimplncia

Sazonalidade

Nvel tecnolgico:

Capacidade produtiva e/ou atendimento

Condies gerais de instalaes e equipamentos

Controle de qualidade / certificaes

Poltica de investimentos

Distribuio e logstica

Polticas de terceirizao

Aspectos estratgicos e financeiros:

Anlise financeira e patrimonial

Necessidades e fontes de recursos / financiamentos

Polticas de capitalizao / dividendos

Instituies que mantm relacionamento e modalidades utilizadas

Projetos de investimentos

Anlise Financeira: Anlise Vertical

Anlise Horizontal

Anlise de Lucratividade e desempenho

ndices financeiros

Anlise do Fluxo de Caixa

Anlise de ciclos Operacional e Financeiro

Compra CONTAS A RECEBER

Ciclo Operacional

Ciclo Financeiro FORNECEDORES Salrios Impostos

Contas a pagar

Fontes operacionais

Paga Compra

ESTOQUES Vende Recebe

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DECISO DE CRDITO

Fontes de orientao para fixao dos limites:

1) As necessidades do cliente

2) O risco de crdito que o cliente representa

3) A poltica de crdito do banco

Trs questes bsicas que orientaro a definio do crdito:

Quanto o cliente merece de crdito?

uma varivel que depende da qualidade do risco apresentado, da capacidade e do porte do cliente.

Quanto pode ser oferecido de crdito ao cliente?

uma varivel que decorre da capacidade de quem conceder o crdito.

Quanto deve ser concedido de crdito ao cliente?

uma varivel que decorre da poltica de crdito adotada, com vistas diversificao e pulverizao da carteira de crdito.

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DECISO DE CRDITO

A tomada de deciso pode ser entendida como a escolha entre

alternativas.

O processo decisrio requer uma experincia anterior, conhecimento

sobre o que est sendo decidido, bem como o uso de mtodos, de

instrumentos e de tcnicas que auxiliem na tomada de deciso.

No crdito ao se tomar uma deciso, escolhendo entre as alternativas de

emprestar ou no emprestar, haver um impacto sobre o lucro do

Intermedirio e sobre o relacionamento com o seu cliente.

Uma vez tomada a deciso de conceder o crdito, o gestor no encerrou o

seu processo decisrio, sendo necessrio tomas outras decises, como as

relativas cobrana, por exemplo.

Metodologia de

Avaliao de Risco

Modelo

Estatstico Calcular a probabilidade

estatstica do devedor

se tornar inadimplente

Julgamental

Premissa

Analisar subjetivamente

o risco de crdito

baseada no

conhecimento do cliente

e na experincia dos avaliadores

Padronizao e

agilidade para

pessoas fsicas e

empresas menores

Empresas de maior

porte e

complexidade ou

operaes

especficas

DECISO DE CRDITO

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DECISO DE CRDITO

NVEIS DE RISCO x RETORNOS ESPERADOS

Conforme Solomon e Pringle: ...o objetivo no maximizar as vendas ou minimizar as perdas com devedores incobrveis. Para maximizar as

vendas, a empresa venderia a prazo a qualquer pessoa; para

minimizar as perdas com devedores incobrveis no venderia a

ningum.

LIMITES DE CRDITO

Fixa-se um limite de crdito para um cliente ou para um grupo

conglomerado de empresas com a finalidade de dentro das condies

estabelecidas rea de negcios operar com maior rapidez e sem a

necessidade de anlise caso a caso. Contribui com a agilidade e

uniformidade no atendimento ao cliente.

Normalmente estabelecido por um prazo determinado no superior a

um ano.

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MODELOS QUANTITATIVOS

Alguns estudos realizados no Brasil, com o objetivo de detectar ou prever

casos de insolvncia.

Principal barreira: Relativa escassez de pesquisas desenvolvidas com o

propsito de encontrar parmetros para previso das insolvncias ou para

servirem de guias concesso de crdito.

Tambm no h uma forma eficiente de divulgao de eventuais estudos

no publicados.

A seguir temos um quadro exemplificando a ponderao de fatores na

concesso de crdito.

A partir de uma poltica interna de crdito, definem-se parmetros de

enquadramento, os quais sustentaro a classificao previamente definida

para o cliente.

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ANLISE DISCRIMINANTE

A anlise discriminante uma ferramenta estatstica utilizada para classificar determinado elemento E em dado grupo.

Entre os grupos existentes 1..., 2. Para isso, necessrio que o elemento E a ser classificado pertena realmente a um dos i grupos, e

que sejam conhecidas as caractersticas dos elementos dos dois grupos,

de modo a permitir a comparao entre as caractersticas do elemento

que desejamos classificar com as caractersticas dos elementos dos

diversos grupos. Essas caractersticas so especificadas a partir de um

conjunto de n variveis aleatrias (X1,...., Xn). No processo de

classificao consideram-se os custos decorrentes de eventuais erros de

classificao, bem como probabilidades de que o elemento pertena a

cada um dos grupos.

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Funo discriminante de Fisher

tida como a primeira soluo especfica para o problema da

discriminao. Para as situaes de discriminao entre duas populaes

normais de mesma covarincia, esta funo apresenta timas

propriedades.

Para empresas e ndices financeiros, pode-se dizer que a funo

discriminante uma combinao linear dos ndices de endividamento (X1)

e de retorno (X2), isto Z=aX1 + bX2, onde a e b so determinantes de

forma a maximizar o quociente entre a diferena ao quadrado entre os

valores de Z calculados para as mdias das amostras (1 e 2) e a varincia de Z estimada dentro das amostras.

Credit Scoring

Modelo estatstico parametrizvel para analise massificada de clientes.

Emprega dados cadastrais de forma comparativa, combinados a

variveis quantitativas e qualitativas previamente estabelecidas que

resultam em uma pontuao final.

Esta ferramenta possibilita anlise padronizada de forma rpida para o

crdito massificado .

Importante a definio do ponto de corte.

Valor Risco Qual.

Relativo Classe Pontos Classe Pontos Classe Pontos Classe Pontos timo Classe Pontos Ponderada

Situao financeira 6 Comprometida -2 Aceitvel 4 Boa 7 Muito Boa 10 60 Aceitvel 4 24

Situao econmica 8 Deficiente -2 Regular 4 Boa 7 Muito Boa 10 60 Regular 4 32

Capital mais Muito

colateral 10 Insuficiente -5 Escasso 4 Adequado 7 solvente 10 100 Adequado 7 70

Confiabilidade dos

demonstrativos con-

tbeis como fonte

de informao 3 Pobre -1 Mdia 5 tima 10 30 Mdia 5 15

Grupo econmico 4 Efeito negativo -2 No h grupo 0 Efeito positivo 10 40 No h grupo 0 0

A direo (capaci-

dade) 4 Pobre -1 Mdia 5 Sobressalente 10 40 Mdia 5 20

Conceito na praa 5 Boa 1 Muito boa 10 50 Boa 1 5

Condies do ramo,

e setor de atividade Excep-

de risco de negcio 6 Perigosas -4 Normal 4 Dinmicas 7 cional 10 60 Normal 4 24

A organizao e

controles 4 Deficiente -1 Boa 5 Muito Boa 10 40 Boa 5 20

Antigidade no

ramo (anos) 4 0/2 -2 2/5 3 5/10 7 10 10 40 2/5 3 12

520 222

Risco mximo aceitvelQUALIFICAO PONDERADA

Anlises

Modelo

Comportamental Modelo de

Iniciao

Pblico Clientes com histrico de

relacionamento junto ao Banco Clientes Novos

Dados Comportamentais Demogrficos

Aplicao-chave Otimizar a carteira existente Otimizar a carteira futura

Dinmica Classificao atualizada

com periodicidade

Pontuao calculada s

quando solicitado

Exatido Alta. Muitas informaes Alta/Moderada. Depende da

qualidade das informaes

MODELO

MISTO

Behavioral scoring Credit scoring

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VANTAGENS DOS MODELOS

Atribui segurana deciso por trazer confirmao emprica da validade da amostra;

Eliminao da subjetividade na deciso pelo fato da utilizao de recursos estatsticos conjugados com a atribuio de pesos por meio de

processos de anlise discriminante;

Agilidade ao banco ou a empresa concedente do crdito, j que o modelo proporcionar maior eficcia na informao;

Respostas geis de grandes quantidade para bancos e empresas de anlise de crdito;

A confirmao de que alguns ndices tidos como importantes no so necessariamente significativos na avaliao de uma empresa altamente

relevante.

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LIMITAES DOS MODELOS

O tempo (a poca) uma das principais limitaes, a partir da anlise discriminante;

Os modelos no devem ser entendidos como uma verdade nica; Se os modelos fossem utilizados como parmetros nicos, algum que os conhecesse poderia manipular as informaes dos demonstrativos de

uma empresa em estado de insolvncia;

Pessoas no conhecedoras das anlises, ao se depararem com modelos desse tipo, podero utiliz-los inadequadamente;

Aspectos como regio geogrfica e ramos de atividades peculiares, limitam o uso de um modelo nico.

Normalmente, os modelos, ao serem aplicados a outras empresas do grupo podem perder sua eficcia, dado poca.

O crdito deve ser entendido como coerente com as estratgias de negcios, pelo banco e pelas empresas.

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Amostra e recursos utilizados

A escolha da amostra constitui-se numa das partes mais importantes para

desenvolver um modelo, com vistas classificao de empresas para fins

de concesso de crdito.

As caractersticas regionais, os diversos ramos de atividades, bem

como o porte das empresas so trs fatores a serem considerados.

Duas categorias bsicas compem as amostras, as empresas:

Boas e Insolventes.

Tambm importante dispor de demonstrativos contbeis de pelos menos

trs exerccios sociais.

COMPOSIO DA AMOSTRA

Empresas timas Empresas regulares Empresas insolventes

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Qualidade da amostra

Qual o tamanho adequado da amostra?

Como devemos escolher os elementos da amostra?

A amostra extrada de duas fontes: das contas incobrveis e das contas de comportamento de pagamento aceitvel no passado. Este

mtodo pode apresentar-se deficiente quando:

a) a empresa tiver um pequeno volume de incobrveis, que torne o

perfil histrico pouco confivel;

b) estatisticamente, a empresa normalmente dispe de dados a quem

concede crditos, sem manter um registro adequado sobre as

operaes negadas.

Outro mtodo seria a manuteno de um registro de operaes negadas, com tentativa de correo do vis citado anteriormente.

O terceiro mtodo consistiria em conceder crdito a todos os solicitantes durante certo tempo, a fim de observar o que aconteceria.

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Classificao do risco

Rating para deciso de crdito

O rating uma avaliao de risco. Esta avaliao feita por meio de um cdigo ou classificao que fornece uma graduao do risco em funo da Probabilidade Default esperada.

Agncias internacionais de Rating

Algumas das mais importantes so: a Standard & Poors; a Moodys e a Fitch IBCA.

Histrico e investigao do crdito:

Histrico e Pontualidade Protestos e outros desabonos Convnios e fontes de informao Agncias de informaes Central de Risco Bacen

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CLASSIFICAO DE OPERAES DE CRDITOS IFs TABELA DE CLASSIFICAO Resol. 2682/99 - Bacen

Dias de Atraso

0 a 14

0 a 14

15 a 30

31 a 60

61 a 90

91 a 120

121 a 150

151 a 180

mais que 180

Classif. Mnima

AA

A

B

C

D

E

F

G

H

Proviso Mnima

0,0%

0,5%

1%

3%

10%

30%

50%

70%

100%

42

A classificao das operaes deve considerar, no mnimo,

os seguinte fatores:

Devedor/Garantidor:

Situao econmico-financeira Grau de endividamento Capacidade de gerao de resultado Fluxo de caixa Administrao e qualidade dos controles Pontualidade e atrasos de pagamentos Contingncias Setor de atividade econmica _______________________________________

Operao

Natureza e finalidade Suficincia e liquidez das garantias Valor

Para chegarmos a classificao de um conjunto de operaes de um cliente

junto a um banco, teremos de considerar quatro dimenses: - o risco intrnseco do cliente;

- o risco da operao que esteja sendo analisada;

- o risco de conjunto de operaes do cliente;

- o risco das operaes com o conglomerado (grupo econmico).

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Classificao do risco de crdito:

CRDITO

Emprstimos e financiamentos

Banco Tomador

Promessa de pagamento

RISCO

Carter Capacidade Condies Capital

Conglomerado

Classificao (Rating)

Colateral (Garantias)

Grupo Econmico

CONGLOMERADO ECONMICO E GRUPOS FINANCEIROS

1. Introduo ao Conglomerado

Grupo de sociedades Lei n. 6.404/76 Art. 255 a 277

2. Coligadas e Controladas

So coligadas as sociedades em que uma participa com 10% ou mais do

capital de outra sem control-la. Considera-se controlada a sociedade na

qual a controladora, diretamente ou por meio de outras controladas, titular

de direitos de scio que lhe assegurem de modo permanente,

preponderncia nas deliberaes sociais e o poder de eleger a maioria dos

administradores.

3. Grupo de Sociedades

3.1. Controle de mais de uma empresa por uma pessoa fsica.

45

3.2. Controle de mais de uma empresa por um mesmo grupo de pessoas.

4. Demonstraes financeiras consolidadas.

4.1. Tcnicas de consolidao

Ajustes e eliminaes de valores e operaes existentes entre as empresas

consolidveis (partes relacionadas).

4.2. Efeitos da consolidao sobre os ndices financeiros

5. Anlise do conglomerado e das participaes

Para fins de crdito necessrio ter uma medida de avaliao das

empresas que compem o conglomerado, como tambm, quem detm o

controle acionrio das empresas e, fundamental, saber quais as empresas

que sero analisadas.

Acordo da Basilia I

Em 1988, o Comit da Basilia divulgou o documento conhecido como Acordo de Basilia I. Pelo acordo, o BIS Bank of International Settlements, espcie de Banco Central dos Bancos Centrais, recomenda a seus membros e signatrios do acordo,

uma necessidade mnima de capital para fazer face aos riscos de crdito.

A recomendao de capital mnimo varivel entre 8% e 15% dos ativos ponderados

ao risco.

O Banco Central do Brasil optou por capital mnimo de 11% para os Bancos que

atuam no Brasil.

Exemplo da estrutura mnima dos Balanos de Bancos que atuam no Brasil

Ativos Passivos

Ttulos de Governo Captao e Recursos de Terceiros mximo de 89%

Operaes de Crdito Depsitos a vista

Operaes de cmbio CDB e Poupana

Imobilizados Emprstimos

Recursos Prprios mnimo de 11%

Capital e reservas

Acordo da Basilia II

Em 1999, com objetivo de aperfeioar as regras e ampliar a segurana sistmica,

o BIS iniciou completa reviso do 1 Acordo feito em 1988.

Em junho de 2004 foi divulgado novo Acordo de Capital, conhecido como Basilia II, onde todos os membros e signatrios tiveram que se adequar s novas recomendaes, divididas em trs pilares:

Pilar 1 requerimento de capital mnimo para fazer face a riscos de Crdito, riscos de Mercado e riscos Operacionais.

Pilar 2 conjunto de Princpios e Orientaes para as melhores prticas a serem implementadas pelos Bancos e que devem ser supervisionadas formalmente pelo

Banco Central de cada pas.

Pilar 3 disciplina de mercado, onde cada Banco deve ter controles administrativos e sistemas de informaes sobre as atividades que envolvam

riscos de crdito, de mercado e riscos operacionais, alm da divulgao

transparente de seus Balanos indicando todos os nveis de riscos.

Carteira de Crdito e

Proviso

Bancos de A B % Proviso %

Varejo Ativos Crdito B / A PDD PDD / B

1.280 592 46% 24 4,1%

1.033 353 34% 24 6,8%

910 511 56% 24 4,7%

790 296 37% 20 6,8%

503 194 39% 15 7,7%

167 54 32% 4 6,7%

57 26 46% 1,5 5,8%

Bancos Varejo 4.740 2.026 43% 112 5,5%Fonte: Bacen - 50 maiores - Operaes de Crdito e Provises de Perdas

Maro de 2014 - em R$ bilhes

Carteira de Crdito e

Proviso

Ciclo do negcio de crdito

Perdas

de Crdito

Cobrana Plano de

Negcios

Gesto de

Carteira

Produtos

Sistemas Gerenciais e

de Controle

Estratgia e

Estrutura

Extrado de Silva, JP adaptado do livro de Lawrence, D B O negcio de Crdito para representar a integrao do crdito na

organizao.

51

CONTROLE E ACOMPANHAMENTO DO CRDITO

A poltica de crdito que vai definir os critrios de classificao de

risco, as formas de acompanhamento e reviso de crdito, as aladas de

deciso para transferncias de operaes para crdito em liquidao,

entre outros fatores relevantes.

O banco pode ter normas, estruturas e recursos para controle e

acompanhamento dos crditos, mas isto ser eficaz na medida em que

haja uma cultura e uma conscincia de que o controle e o

acompanhamento do crdito sejam um processo contnuo e de

responsabilidade de todas as pessoas envolvidas com crdito e

negcios.

52

Controle e Acompanhamento de Crdito

Servios de auditoria de crdito

Servios de reviso de crdito

Crditos problemticos

O primeiro passo identificarmos o que um crdito problemtico.

Crditos problemticos podem ser entendidos como aqueles que

apresentam dificuldades de serem recebidos e consequentes perdas

para o credor.

Causas dos crditos problemticos

Decorre da inobservncia das seguintes variveis:

Erros por parte do credor Prticas fracas de negcios Eventos externos adversos

Sinais de Alerta

Provenientes de demonstraes financeiras Provenientes do cliente Provenientes de terceiros

As novas abordagens de gesto do risco de crdito esto intimamente

ligadas aos modelos de carteira.

Um exemplo o Creditmetrics procura identificar o Value-at-Risk (VaR) da

carteira de emprstimos em um horizonte de risco que alm da

probabilidade de inadimplncia inclui valorizaes e desvalorizaes da

qualidade de crdito, as possveis migraes de classificao (Rating).

bibliografia

Silva, Jos Pereira Gesto e Anlise de Risco de Crdito 2013

Matarazzo, Dante C Analise das Demonstraes Financeiras 6 Ed

Saunders, Anthony Medindo o Risco de Crdito 2000

Rudge, Luiz Fernando Dicionrio de Termos Financeiros 2007

Fortuna, Eduardo Mercado Financeiro Produtos e Servios 2005

Securato, Jos R Crdito Anlise e Avaliao do Risco 2012

Manual de Poltica e Processo Decisrio de Crdito

Guilln, Mauro F Building a Global Bank 2008

Santos, Jos Odlio Anlise de Crdito 2012