Reunião com Investidores

Resultados 2T10

Porto Alegre, 28 de setembro de 2010

1) A 1) A CompanhiaCompanhia

2) 2) SetorialSetorial

Agenda

3) 3) DestaquesDestaques

4) Resultados 4) Resultados 1S101S10

5) Perspectivas5) Perspectivas

2

Visão

“ SERMOS MUNDIALMENTE RECONHECIDOS COMO O

3

RECONHECIDOS COMO O MELHOR FORNECEDOR DE

NÃOTECIDOS”

Composição Acionária

27,5% das ações da Cia Providência, são negociadas no mercado;

A Cia tem como Market Maker, o BTG Pactual;

Debêntures emitidas e classificadas na categoria “A” pela agência de Rating Standard &

Poor’s.

Estrutura Societária

Composição Acionária

4

Estrutura Organizacional

PresidênciaPresidência

Em junho de 2010:

Total Colaboradores: 644

Pouso Alegre: 61 funcionários; São José dos Pinhais: 580; Estados Unidos (PUSA): 3

15% dos colaboradores na área administrativa e 85% na área operacional

5

PresidênciaPresidência

Diretoria Financeira / RI

Diretoria Financeira / RI

Financeiro

Controladoria

R.I.

T.I.

Jurídico

Financeiro

Controladoria

R.I.

T.I.

Jurídico

Diretoria ComercialDiretoria

Comercial

Vendas

Customer Service

Desenvolvimento Produto

Compras

Vendas

Customer Service

Desenvolvimento Produto

Compras

Diretoria de Operações

Diretoria de Operações

Produção

Manutenção

Engenharia

Logística

Qualidade

Produção

Manutenção

Engenharia

Logística

Qualidade

Diretoria de Engenharia e

Tecnologia

Diretoria de Engenharia e

Tecnologia

Engenharia e

Processos

Engenharia e

Processos

Recursos HumanosRecursos Humanos

Estrutura Física – BrasilCapacidade Instalada: 80 mil t/ano

KAMI 10

Pouso Alegre - MG

1 linha de produção – 10 mil t/ano

25 mil m² de área construída em

terreno de 75 mil m2

6

KAMI 10

Pouso Alegre – MGKAMI 1 a 9

São José dos Pinhais - PR

São José dos Pinhais - PR

9 linhas de produção – 70 mil

t/ano

72 mil m2 de área construída

em terreno de 189 mil m2

6

Estrutura Física – EUACapacidade Instalada: 20 mil t/ano

Statesville – Carolina do Norte - EUA

1 linha de produção – 20 mil t/ano

34 mil m2 de área construída em terreno de 640 mil m2

Previsão de início: 1º semestre de 2011.

Mar/2010

7

Mar/2010

Jun/2010Set/2010

1) A 1) A CompanhiaCompanhia

2) 2) SetorialSetorial

Agenda

3) 3) DestaquesDestaques

4) Resultados 4) Resultados 1S101S10

5) Perspectivas5) Perspectivas

8

O NãoTecido

NãotecidoNãotecido

PapelPapel

9

PlásticoPlástico TecidoTecido

Criado quando as tecnologias do papel, tecido e

plástico foram combinadas para produzir novos

tecidos e produtos com os atributos dos tecidos a

custos significativamente mais baixos

Polipropileno é a principal matéria-prima

�Fabricante #1 de nãotecidos na América Latina

�Market share de 51% no Brasil

NãotecidosNãotecidosPrincipais Principais

UsosUsos

�Fraldas

�Absorventes femininos

�Móveis e colchões

�Produtos médicos

Principais ClientesPrincipais Clientes

Mercado de Atuação

51% no Brasil

�Market share de 35% na América Latina, exceto Brasil

�Produtos médicos descartáveis

Base ativa: 1.000 clientes

Em novembro de 2009, a Providência retomou o projeto de internacionalização, com a

instalação de uma nova planta nos EUA, com capacidade instalada de 20 mil

toneladas/ano. A entrada em operação da linha de produção está prevista para o

primeiro semestre de 2011.

10

Mix Mix de Produtos de Produtos –– 06/201006/2010(% da Receita Bruta de (% da Receita Bruta de NãotecidosNãotecidos))

Segmentação de MercadoSegmentação de Mercado

Margem Operacional

Cresci-mento Esperado

Tamanho do Mercado

Produto de Valor

A Providência está focada em produtos de alto valor agregado e elevado potencial decrescimento (higiene e descartáveis médicos)

Foco em Nãotecidos:Indústrias de bens de consumo

DescartáveisMédicos*

Higiene / Bens de Consumo*

Duráveis

Operacional EsperadoMercado

Dois dígitos

Dois dígitos

Um dígito

Alta

Média

Baixa

Pequeno

Grande

Médio

Valor Agregado

���

��

�

* Também exportados para Estados Unidos e América Latina

Higiênicos79%

Duráveis17%

Médicos4%

11

MarketMarket ShareShare BrasilBrasil(1S10 (1S10 em toneladas)em toneladas)

MarketMarket ShareShare América América Latina, Latina, excluindo Brasil excluindo Brasil (1S10, (1S10, em toneladas)em toneladas)

Providência 51%

Fitesa26%

Outros12% Providência

35%Fitesa15%

Outros17%

Market Share & Mercado de Fraldas

Evolução da Penetração de Fraldas Infantis no BrasilEvolução da Penetração de Fraldas Infantis no Brasil

PGI11%

PGI33%

15%20%

35%42%

1995 2000 2005 2009

12

1) A 1) A CompanhiaCompanhia

2) 2) SetorialSetorial

Agenda

3) 3) DestaquesDestaques

4) Resultados 4) Resultados 1S101S10

5) Perspectivas5) Perspectivas

13

Destaques

Recebimento de R$ 16,5 milhões do Programa Recovery Zone Facility Bond, criadopelo Governo Norte-Americano com o objetivo de financiar projetos de investimentos.Este benefício é destinado para as obras de construção civil da primeira planta daCompanhia no exterior, na Cidade da Carolina do Norte – EUA, com prazo de pagamentode 20 anos;

Ainda durante o 2T10, o CPV foi impactado pelo aumento de nossa principal matériaAinda durante o 2T10, o CPV foi impactado pelo aumento de nossa principal matériaprima, o polipropileno, que subiu cerca de 14%, acumulando alta aproximada de 35% no1º semestre de 2010. Esse aumento no preço do polipropileno é decorrente da restriçãotemporária da oferta do seu principal insumo, propeno, e do atraso na entrada emoperação de novas plantas petroquímicas na Ásia. Ressaltamos que o efeito foiminimizado pelos itens de mão-de-obra direta, manutenção, energia elétrica e outrosinsumos.

14

1) A 1) A CompanhiaCompanhia

2) 2) SetorialSetorial

Agenda

3) 3) DestaquesDestaques

4) Resultados 4) Resultados 1S101S10

5) Perspectivas5) Perspectivas

15

Crescimento de 21,7% no volume

de nãotecidos quando comparado

com o 2T09 e 5,3% em relação ao

1T10.17,8 18,7

1,0

0,9 1,3

16,4

18,7 20,0

VOLUME DE VOLUME DE VENDAS VENDAS ((emem milharesmilhares de de toneladastoneladas))

15,4 17,8 18,7

2T09 1T10 2T10

16

RECEITA LÍQUIDA RECEITA LÍQUIDA DIVISÃO DIVISÃO NÃOTECIDOS NÃOTECIDOS (em milhões de Reais)(em milhões de Reais)

Na comparação com o 2T09,

registramos um aumento de R$ 21,9

milhões, equivalente a 23,6% e 13,2%

quando comparado ao 1T10;

114,8

Os principais fatores para o aumento

na receita líquida são o maior volume de

vendas, realinhamento de preços e

efeito câmbio.

92,9 101,5

114,8

2T09 1T10 2T10

17

O aumento em termos absolutos de

38,9% na comparação com o 2T09 e 14,1%

com o 1T10, se deve, principalmente, ao

maior volume de vendas e aumento do

preço do polipropileno;

CPVCPVDIVISÃO DE NÃOTECIDOSDIVISÃO DE NÃOTECIDOS

55,0

67,0

76,4

R$ 3,58 R$ 3,82

18

O aumento no CPV unitário, se deve ao

reajuste de nossa principal matéria-prima

(Polipropileno), que variou cerca de 35%

durante o 1º semestre de 2010. Contudo, os

demais componentes do CPV (mão-de-obra

direta, manutenção, energia elétrica e outros

insumos), contribuíram positivamente para

que os efeitos fossem minimizados.

R$ 3,36 R$ 3,58

R$ 3,82

2T09 1T10 2T10

CPV (R$ mil) CPV unitário (R$/Kilo)

EBITDA (R$ EBITDA (R$ milhõesmilhões) ) e e MARGEM MARGEM EBITDA (%) EBITDA (%)

O Ebitda de Nãotecidos fechou o

2T10 , com um acréscimo de 9,2% ou

R$ 2,1 milhões em relação ao 1T10 e

uma redução de 0,8 p.p. na margem

27,1

22,8

24,9

29,2%

22,4% 21,7%

EBITDA.

Na comparação com o 2T09, houve

uma redução de R$ 2,2 milhões e 7,5

p.p. na margem EBITDA.

21,7%

2T09 1T10 2T10

Ebitda Margem Ebitda (%)

19

LUCRO LÍQUIDO (LUCRO LÍQUIDO (R$ R$ milhõesmilhões) ) E MARGEM LÍQUIDA E MARGEM LÍQUIDA (%)(%)

O aumento do lucro líquido no

2T10 x 1T10 deve-se ao aumento do

volume de vendas, repasse de custos

e menor despesas financeira.

14,9

7,2 e menor despesas financeira.

Em relação ao 2T09, as principais

diferenças devem-se as despesas não

recorrentes e variação cambial, que

foi favorável no resultado financeiro.

4,5 15,7%

4,3%6,2%

2T09 1T10 2T10

Lucro Líquido Margem Líquida (%)

20

CAIXA E APLICAÇÕES FINANCEIRAS(em milhões de Reais)

O Caixa da Companhia reduziu 14,4% ou

R$ 38,1 milhões, na comparação com o

1T10, principalmente em função de

21

1T10, principalmente em função de

pagamento de principal e juros semestrais

sobre a dívida, além de dividendos.

268,3 264,0 225,8

2T09 1T10 2T10

A Dívida Líquida da Companhia aumentou

5,9%, ou R$ 10,7 milhões, na comparação

com o 2T09, tendo como destaque a

captação dos recursos do programa

Recovery Zone Facility Bond, no montante

DÍVIDA LÍQUIDA(em milhões de Reais)

22

de R$ 16,5 milhões, para financiamento das

obras de construção civil do projeto nos

EUA;

67% do endividamento é baseado em

moeda local e 33% em moeda estrangeira.

181,8 170,5 192,5

2T09 1T10 2T10

R$ (MM) 30/06/2009 30/06/2010Var 2T10 /

2T09

Dívida Total

Financiamento Curto Prazo 56,9 126,7 122,7%

Financiamento Longo Prazo 393,1 291,6 -25,8%

Endividamento / Caixa

Dívida Líquida ConsolidadaDívida Líquida Consolidada

Financiamento Longo Prazo 393,1 291,6 -25,8%

Total 450,0 418,4 -7,0%

Caixa 268,3 225,8 -15,8%

Dívida Líquida 181,7 192,5 6,0%

Dívida Líquida / Ebitda Ajustado 1,5 2,2 46,0%

Patrimônio Líquido 497,0 506,6 1,9%

23

Mercado de Capitais

Data Base Dividendo/AçãoLucro Líquido¹

(R$ MM)

% Lucro

Líquido

Dividendos pagos

(R$ MM)

2007 0,01 4,9 25% 1,2

2008 0,12 38,3 25% 9,6

2009 0,30 48,4 50% 24,2

¹ Já descontado reserva legal (5%)

Pagamento de 50% do Lucro Líquido no

exercício de 2009

PRVI3 x IBOVESPAPRVI3 x IBOVESPA

24

R$ 6,00 R$ 5,65

R$ 7,07

R$ 7,95 R$ 7,90 R$ 7,86

R$ 7,28 R$ 7,00

R$ 6,19 R$ 5,95

R$ 6,92

R$ 7,45 R$ 7,35

PRVI3 (R$)

0%

0% 9%11%

6%8%

14%

10%

2%

-1%

10%6%

11%0%

-6%

18%

33% 32% 31%

21%

17%

3%

-1%

15%

24%23%

set/09 out/09 nov/09 dez/09 jan/10 fev/10 mar/10 abr/10 mai/10 jun/10 jul/10 ago/10 set/10

IBOVESPA PRVI3

PRVI3 x IBOVESPAPRVI3 x IBOVESPA

Reconhecimentos

25

Reconhecimentos

Exame 07/2010

26

2009 Empresa / sede Setor Vendas (em US$ milhões)

Exportações(em US$ milhões)

Empregados Controle Acionário

780 Cia Providência, São José dos Pinhais,PR

Química e Petroquímica

238,1 101,3 711 Brasileiro

Reconhecimentos

Prêmio Preocupação com o Investidor Individual – Edição 2010

27

Prêmio Destaque entre as 100 maiores empresas do Paraná – Edição 2010

Forte expectativa no 2º semestre de 2010 de manutenção da plena capacidade deprodução, corroborada pelos pedidos já existentes para o 3T10;

Ao final deste trimestre já percebemos estabilização nos preços de mercado denossa principal matéria prima, o polipropileno, o que esperamos venha contribuir paramelhoria de margens no próximo trimestre;

O principal projeto de investimento da Companhia neste ano, a planta nos Estados

Perspectivas

O principal projeto de investimento da Companhia neste ano, a planta nos EstadosUnidos, está sendo desenvolvido dentro do cronograma previsto, tanto do ponto devista operacional quanto financeiro. Os equipamentos da fábrica estão em processo demontagem e o início da produção está previsto para o 1T11.

A fábrica nos EUA fornecerá 10 mil toneladas/ano de nãotecidos a clientes atuais,para os quais a companhia exporta do Brasil. Além disso, aproximadamente 5 miltoneladas/ano estão com contratos pré-acordados para o início de operações dasubsidiária.

28

CONTATOSCONTATOS

CEO: Hermínio V. S. de FreitasCFO: Eduardo Feldmann CostaRI : Gizele Rigoniri@providencia.com.br

Tel: +55 (41) 3381-8673 Fax: +55 (41) 3283-5909

PRÓXIMOS EVENTOSPRÓXIMOS EVENTOS

09/11 (18:00h) – Divulgação dos Resultados Fax: +55 (41) 3283-5909São José dos Pinhais – PRwww.providencia.com.br/ri

www.twitter.com/providencia_ri

AsAs palavraspalavras “acredita”,“acredita”, “antecipa”,“antecipa”, “espera”,“espera”, “estima”,“estima”, “irá”,“irá”, “planeja”,“planeja”, “pode”,“pode”, “poderá”,“poderá”, “pretende”,“pretende”, “prevê”,“prevê”, “projeta”,“projeta”, entreentre outrasoutras palavraspalavras comcom significadosignificado semelhante,semelhante, têmtêm porpor objetivoobjetivoidentificaridentificar estimativasestimativas ee projeçõesprojeções.. EstimativasEstimativas ee projeçõesprojeções futurasfuturas envolvemenvolvem incertezas,incertezas, riscosriscos ee premissas,premissas, poispois incluemincluem informaçõesinformações relativasrelativas aosaos nossosnossos resultadosresultados operacionaisoperacionais futurosfuturospossíveispossíveis ouou presumidos,presumidos, estratégiaestratégia dede negócios,negócios, planosplanos dede financiamento,financiamento, posiçãoposição competitivacompetitiva nono mercado,mercado, ambienteambiente setorial,setorial, oportunidadesoportunidades dede crescimentocrescimento potenciais,potenciais, efeitosefeitos dederegulamentaçãoregulamentação futurafutura ee efeitosefeitos dada competiçãocompetição.. DevidoDevido aosaos riscosriscos ee incertezasincertezas descritosdescritos acima,acima, osos eventoseventos estimadosestimados ee futurosfuturos discutidosdiscutidos nestanesta apresentaçãoapresentação podempodem nãonão ocorrerocorrer ee nãonão sãosãogarantiagarantia dede acontecimentoacontecimento futurofuturo.. AA ProvidênciaProvidência nãonão sese obrigaobriga aa atualizaratualizar essaessa apresentaçãoapresentação mediantemediante novasnovas informaçõesinformações e/oue/ou acontecimentosacontecimentos futurosfuturos..

09/11 (18:00h) – Divulgação dos Resultadosdo 3T10 - após o fechamento de mercado

10/11 (10:00h) – Teleconferência dosResultados 3T10

11/11 (17:00h) – Expomoney RJ