lps brasil - trimestre/quarter

Conteúdo:

1. Introdução

2. Dados de Resultado, Balanço Patrimonial e Fluxo de Caixa

3. Evolução do Resultado da Companhia

4. Apuração dos indicadores financeiros

1

Desenvolvido por Didaticativa

Conteúdo:

1. Introdução




2


DRE – Demonstração do Resultado do Exercício

3 Desenvolvido por Didaticativa

DEMONSTRAÇÃO DO RESULTADO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

Receita operacional líquida 77.428 71.829 85.000 53.058 58.265 50.907 41.946 39.288 37.549

Custo dos produtos e serviços vendidos -16.808 -16.478 -17.171 -15.453 -15.760 -13.051 -11.803 -8.017 -8.530

Lucro Bruto 60.620 55.351 67.829 37.605 42.505 37.856 30.143 31.271 29.019

Margem bruta (%) 78,3% 77,1% 79,8% 70,9% 73,0% 74,4% 71,9% 79,6% 77,3%

Despesas e receitas operacionais -64.239 -89.501 -80.306 -60.602 -68.360 -47.649 -355.853 -32.287 -40.508

Operações descontinuadas 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Lucro Operacional -3.619 -34.150 -12.477 -22.997 -25.855 -9.793 -325.710 -1.016 -11.489

EBITDA 11.429 -19.161 2.058 -9.299 -12.308 3.068 -314.366 4.984 -5.876

Margem EBITDA (%) 14,8% -26,7% 2,4% -17,5% -21,1% 6,0% -749,5% 12,7% -15,6%

Resultado financeiro 14.428 35.989 8.399 9.080 17.633 16.033 -103.851 1.788 4.766

Resultado antes de impostos 10.809 1.839 -4.078 -13.917 -8.222 6.240 -429.561 772 -6.723

Impostos sobre o lucro -112 -8.963 -9.362 -509 -11.093 -4.248 15.778 171 -1.342

Minoritários -1.536 8.695 65 745 250 1.333 72.065 -1.573 -211

Alíquota efetiva de IR (%) 1,0% 487,4% -229,6% -3,7% -134,9% 68,1% 3,7% -22,2% -20,0%

Lucro líquido do exercício 9.161 1.571 -13.375 -13.681 -19.065 3.325 -341.718 -630 -8.276

Margem líquida (%) 11,8% 2,2% -15,7% -25,8% -32,7% 6,5% -814,7% -1,6% -22,0%

Balanço Patrimonial - Ativo


ATIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

ATIVO CIRCULANTE 249.021 231.882 223.025 192.301 169.100 155.823 118.561 108.400 99.623

Disponibilidades 132.293 122.418 115.735 100.490 81.245 71.228 56.957 42.740 33.413

Clientes 106.955 101.210 100.212 83.708 78.976 75.738 56.150 59.130 57.875

Estoques 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Tributos a recuperar 8.188 7.226 6.653 7.095 8.265 8.561 5.415 5.804 7.580

Outros ativos circulantes 1.585 1.028 425 1.008 614 296 39 726 755

check ativo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

ATIVO NÃO CIRCULANTE 802.041 771.048 756.846 751.373 731.676 730.036 259.581 254.248 244.773

Realizável a longo prazo 126.180 132.964 146.124 150.819 152.486 160.349 25.315 25.274 24.724

Tributos diferidos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Impostos a recuperar 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Contas a receber 7.696 5.410 5.486 6.956 7.332 6.605 6.352 5.883 6.445

Cauções e depósitos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros ativos não circulantes 118.484 127.554 140.638 143.863 145.154 153.744 18.963 19.391 18.279

check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Ativo Permanente 675.861 638.084 610.722 600.554 579.190 569.687 234.266 228.974 220.049

Investimentos 3.972 4.120 4.022 4.786 5.201 5.382 6.754 7.184 7.163

Imobilizado 45.874 45.420 42.465 41.230 37.777 37.235 31.809 29.905 26.017

Intangível 626.015 588.544 564.235 554.538 536.212 527.070 195.703 191.885 186.869

check ativo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

ATIVO TOTAL 1.051.062 1.002.930 979.871 943.674 900.776 885.859 378.142 362.648 344.396

Balanço Patrimonial - Passivo


PASSIVO jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

PASSIVO CIRCULANTE 115.843 111.528 108.950 95.421 76.272 79.587 65.822 57.504 52.152

Fornecedores 6.483 4.945 5.036 4.975 5.805 6.431 12.674 8.006 6.645

Obrigações sociais e trabalhistas 13.841 18.203 18.311 12.942 11.415 10.848 10.645 7.387 7.695

Obrigações fiscais 14.057 12.344 14.364 12.445 9.353 8.936 6.774 6.927 7.150

Empréstimos e Financiamentos 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Dividendos a pagar 22.575 31.192 30.079 27.876 10.127 13.572 9.536 8.728 7.403

Outras obrigações 58.887 44.844 41.160 37.183 39.572 39.800 26.193 26.456 23.259

check passivo circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PASSIVO NÃO CIRCULANTE 225.335 203.269 207.565 205.783 204.796 199.296 165.360 158.422 154.724

Empréstimos e Financiamentos - LP 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Benefício pós emprego 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Provisões 1.243 1.528 3.747 11.587 12.215 11.921 10.480 10.133 9.977

Out. passivos não circulantes 224.092 201.741 203.818 194.196 192.581 187.375 154.880 148.289 144.747

check passivo não circulante 0 0 0 0 0 0 0 0 0

PATRIMÔNIO LÍQUIDO 625.196 627.419 611.039 603.298 587.647 586.613 212.995 209.033 192.420

Capital social 405.430 405.430 405.430 405.430 405.845 405.874 406.022 406.052 199.570

Reserva legal 26.332 26.332 26.513 26.513 26.513 26.513 0 0 0

Dividendo adicional proposto 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Outros resultados abrangentes 1.651 1.651 -1.863 3.617 -8.236 -13.064 7.296 3.491 -5.416

Outras reservas de lucros 191.783 194.006 180.959 167.738 163.525 167.290 -200.323 -200.510 -1.734

check PATRIMÔNIO LÍQUIDO 0 0 0 0 0 0 0 0 0

NÃO CONTROLADORES 84.688 60.714 52.317 39.172 32.061 20.363 -66.035 -62.311 -54.900

PASSIVO TOTAL 1.051.062 1.002.930 979.871 943.674 900.776 885.859 378.142 362.648 344.396

FLUXO DE CAIXA


As atividades operacionais compreendem o principal objetivo da empresa, ou seja, produzir, comprar,

vender e comercializar. Inclui as receitas com vendas, os custos operacionais, as despesas comerciais,

gerais e administrativas, entre outras.

As atividades de investimentos compreendem todas as atividades relacionados com investimentos,

sejam de curto como de longo prazo. Do ponto de vista de caixa, aplicações financeiras são

consideradas como investimento, como é conhecida popularmente os investimentos em renda fixa. Na

maior parte dos casos, as atividades de investimento estão relacionadas a compra de máquinas e

equipamentos, investimento no aumento de capacidade produtiva ou modernização de fábricas ou

linha de produção, além da aquisição de empresas, dentre outros exemplos;

As atividades de financiamento são todos os valores captados e pagos relacionados com

empréstimos, seja de instituições financeiras, seja de sócios ou partes relacionadas (empresas

coligadas ou do mesmo grupo econômico). Em alguns casos, dividendos pagos são considerados

como financiamento pois trata-se de remuneração paga aos sócios, que “emprestam” dinheiro para

financiar as operações da companhia.

jun/14 set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16

FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL 9.768 14.986 10.941 -4.424 -6.464 -1.511 6.546 -9.976 -5.674

FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS -7.091 -18.225 -7.355 -4.521 -4.310 -3.754 -13.867 -1.889 -1.589

FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS -54.356 -6.636 -10.269 -6.300 -8.471 -4.752 -6.950 -2.352 -2.064

-51.679 -9.875 -6.683 -15.245 -19.245 -10.017 -14.271 -14.217 -9.327

Fluxo de caixa

7

Fluxos de caixa – R$ MM


jun-16

-2,1

-1,6 -5,7

mar-16

-2,4

set-14

-6,6 -6,3

dez-14

-7,4

jun-15 set-15

-1,9

6,5

-18,2

mar-15

-10,3

-54,4

-6,5 -7,1

9,8

-4,4

jun-14

-10,0

dez-15

-4,8 -3,8

-1,5

-7,0

-13,9

-8,5 -4,3

-4,5

10,9 15,0

Atividades de financiamento Atividades operacionais Atividades de investimentos

Conteúdo:

1. Introdução




8


Evolução da receita operacional líquida

9

37,539,341,9

50,9

58,3

53,1

85,0

71,8

77,4

set-14 jun-14 mar-15 dez-14 dez-15 set-15 jun-15 mar-16 jun-16

[R$ MM]


8,58,0

11,8

13,1

15,815,5

17,216,516,8

set-15 dez-15 mar-15 dez-14 set-14 jun-15 jun-14 mar-16 jun-16

Evolução dos custos com produção

10

[R$ MM]


29,031,330,1

37,9

42,5

37,6

67,8

55,4

60,6

set-15 dez-15 set-14 mar-15 jun-14 dez-14 jun-15 mar-16 jun-16

E consequente evolução do lucro bruto

11

[R$ MM]


293130

38

43

68

55

61

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

50

55

60

65

70

38

set-14 dez-15 jun-14 jun-15 set-15 mar-15 dez-14 jun-16 mar-16

Lucro Bruto

12

[R$ MM]


-5,9

5,03,1

-12,3

-9,3

2,1

-19,2

11,4

set-14

-314,4

jun-16 set-15 jun-15 mar-15 dez-15 dez-14 mar-16 jun-14

EBITDA (Earnings before Interests, Taxes, Depreciation and Amortization)

13

[R$ MM]


-6-10

7

-2-6-4

111510

-6

5

-314

3

-12-9

2

-19

11

dez-14 dez-15 mar-15 set-14 jun-14 set-15 jun-15 mar-16 jun-16

EBITDA

Fluxo de caixa operacional

EBITDA não é a geração de caixa operacional

14

[R$ mil]


4,81,8

-103,9

16,017,69,18,4

36,0

14,4

mar-15 jun-15 dez-15 set-15 dez-14 jun-14 set-14 mar-16 jun-16

Evolução do resultado financeiro (receitas financeiras menos despesas financeiras

15

[R$ MM]


-6,7

0,8

6,2

-8,2

-13,9

-4,1

1,8

10,8

jun-16 set-15 mar-16 dez-14

-429,6

jun-15 set-14 dez-15 mar-15 jun-14

EBT – Resultado antes de Impostos (Earnings before Taxes)

16

[R$ MM]


-8,3

-0,6

3,3

-19,1

-13,7-13,4

1,6

9,2

mar-16 jun-15 dez-15 set-15 mar-15 set-14 jun-14 dez-14

-341,7

jun-16

Evolução do lucro líquido

17

[R$ MM]


-0,63

3,33

-13,68

1,57

9,16

-20

4

8

-6

-4

10

-10

-8

-2

-18

0

-342

-14

6

-12

2

-16

jun-16

-13,38

jun-15 mar-15 mar-16 set-15 dez-14 jun-14

-8,28

-341,72

set-14 dez-15

-19,07

Evolução do lucro líquido ao longo do ano

18

Lucro líquido (R$ MM)


Conteúdo:

1. Introdução




19


77,2879,5971,8674,3672,9570,88

79,8077,0678,29

-14,68

-2,59

-19,24

80

-20

-780

-40

40

0

60

20

jun-16 jun-14

-30,60

dez-15 jun-15

-4,67

set-14 dez-14

-43,34

-776,50 -47,54 -44,37

mar-16 set-15 mar-15

Margem Bruta Margem Operacional

Margens – 1/2

20

Evolução das diversas margens do resultado (%)


Margens – 2/2

21

Evolução das diversas margens do resultado (%)


12,69

6,03

2,42

14,76

6,53

2,19

10

15

0

-25

-15

5

-20

-5

-815

-10

-30

-22,04

jun-16

-15,65

set-15

-21,12

dez-14

-26,68

-15,74

-814,66

mar-15 set-14 dez-15

-749,45

-17,53

mar-16

-1,60

-25,78

jun-15 jun-14

11,83

-32,72

Margem EBITDA

Margem Líquida

-0,29-0,020,12-0,48

0,05-0,47

0,32

-12

-11

-10

-9

-8

-7

-6

-5

-4

-3

-2

-1

0

1

mar-16 jun-16 dez-15 dez-14 set-14

-0,67

mar-15 jun-15 set-15 jun-14

-11,93

Evolução do lucro por ação

22

LUCRO POR AÇÃO (R$)


1,681,821,86

0,0

0,8

0,4

5,6

5,2

1,0

0,6

1,2

1,6

1,4

0,2

1,8

5,4

jun-16

5,27

mar-16 dez-14

5,12

5,34

5,13

dez-15 jun-15 mar-15

5,49 5,47

jun-14 set-14 set-15

Evolução do valor patrimonial por ação

23

VPA - VALOR PATRIMONIAL POR AÇÃO (R$)


0,64

0,74

0,870,89

1,071,051,10

1,14

1,06

0,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

1,2

jun-14 dez-14 set-14 jun-16 dez-15 set-15 jun-15 mar-15 mar-16

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez imediata o coeficiente que

mensura a disponibilidade em relação ao total de obrigações de curto prazo

24

LIQUIDEZ IMEDIATA


0,0

2,0

1,8

2,4

2,2

set-14

2,05 2,02

dez-14

2,08

jun-14

2,15

2,22

mar-15 jun-16

1,89

jun-15 dez-15 mar-16

1,80

set-15

1,91

1,96

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez corrente a razão entre ativo e

passivo circulante

25

LIQUIDEZ CORRENTE


1,911,891,80

1,96

2,22

2,022,052,082,15

0,0

0,5

1,0

1,5

2,0

2,5

set-15 jun-15 mar-15 dez-14 jun-14 set-14 jun-16 mar-16 dez-15

Índices de liquidez do curto prazo, sendo a liquidez seca a variação entre ativo e passivo

circulante descontando-se o estoque

26

LIQUIDEZ SECA


0,0

1,2

1,0

0,8

0,6

0,62

mar-15 jun-15 set-15

1,14

mar-16 dez-15

1,13

jun-16

1,14

dez-14

0,60 0,62

1,10

1,16

jun-14 set-14

1,17

Índice de liquidez geral mede o montante dos ativos e passivos de curto e longo

(sem considerar os ativos fixos e o patrimônio líquido)

27

LIQUIDEZ GERAL


0,640,74

0,87

1,071,051,101,14

1,911,891,80

1,96

2,22

2,022,052,082,15

1,911,891,80

1,96

2,22

2,022,052,082,15

0,600,62

1,131,141,141,171,161,10

0,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

1,2

1,4

1,6

1,8

2,0

2,2

2,4

mar-16 dez-15 set-15 jun-16

0,62

mar-15 jun-14 set-14

0,89

jun-15 dez-14

1,06

Liquidez Geral Liquidez Corrente

Liquidez Imediata Liquidez Seca

Comparativo entre os índices de liquidez

28

ÍNDICES DE LIQUIDEZ


0,440,430,44

0,260,22

0,35

0,290,29

0,0

0,2

0,4

0,6

mar-16 jun-16

0,23

mar-15 set-15 jun-15 jun-14 dez-15 dez-14 set-14

Giro dos ativos é um indicador que mede a eficiência operacional e é o resultado da

receita líquida (anualizada) dividido pelo ativo total

29

GIRO DOS ATIVOS


000000000

-33-43

-57

-71-81

-100

-116-122

-132

jun-14 dez-14 set-14 jun-15 dez-15 mar-15 set-15 mar-16 jun-16

Dívida líquida Dívida bruta

Evolução da dívida bruta e dívida líquida

30

ENDIVIDAMENTO (R$ milhões)


0,000,000,000,000,000,000,000,000,00

0,0

0,2

0,4

0,6

0,8

1,0

set-14 dez-14 jun-14 jun-16 mar-16 dez-15 set-15 jun-15 mar-15

Estrutura de capital (dívida bruta e capital próprio)

31

DEBT/ EQUITY - %


1,490,61

3,38

-5,69

0

-10

-2

-216

-6

-218

-4

4

2

-8

dez-14 mar-15 set-14 jun-14

-5,40

dez-15 jun-15

-9,36

set-15

-8,27

mar-16

-0,68

jun-16

-216,28

Retorno sobre o ativo total

32

ROA (RETURN ON ASSETS) - %


2,271,00

5,86

-9,07

-16

-12

-14

-6

-4

0

-2

2

4

-8

-642

-18

-10

6

-12,98

mar-15

-641,74

dez-14

-17,20

jun-16 set-15 jun-14

-8,76

set-14 mar-16 jun-15

-1,21

dez-15

Retorno sobre o Patrimônio Líquido

33

ROE (RETURN ON EQUITY) - %


-22,62

-2,05-2,10

-15,09

77,45

40

60

70

50

-310

-300

0

-40

10

-20

20

30

-10

80

-30

mar-16 jun-16 jun-15

-25,18

mar-15 set-15 jun-14

-303,19

-39,64

dez-15

-2,03

dez-14 set-14

ROIC – Retorno sobre o capital investido

34

ROIC (RETURN ON INVESTED CAPITAL) - %


700

650

500

300

450

350

250

400

750

0

600

550

242,72

set-15

594,58

243,68

mar-16

413,93

jun-16 jun-15

612,86

705,52 683,27

631,98

set-14 jun-14 dez-14

653,18

dez-15 mar-15

ROIC – (Capital investido)

35

CAPITAL INVESTIDO


Resumo dos indicadores


RESUMO DOS INDICADORES FINANCEIROS set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 set/16

Composição do Giro dos ativos

Receita operacional líquida anualizada 4.815.212 7.278.200 4.695.788 6.145.604 5.682.420 8.056.980 4.989.476 6.590.320 5.783.316

Ativo total 4.511.948 5.321.540 5.083.749 5.224.002 5.296.100 5.863.719 5.571.244 5.812.619 5.674.332

Giro dos Ativos 1,07 1,37 0,92 1,18 1,07 1,37 0,90 1,13 1,02

Margem Bruta (%) 57,9% 58,8% 59,8% 59,7% 58,0% 59,1% 60,8% 61,3% 58,9%

Margem EBITDA (%) 16,4% 24,4% 16,4% 20,7% 15,8% 23,0% 14,3% 21,2% 14,6%

Margem EBIT (%) 11,8% 21,3% 11,1% 16,5% 11,0% 19,5% 8,5% 16,5% 9,2%

Margem Líquida (%) 6,9% 12,0% 6,2% 10,3% 6,8% 12,5% 5,3% 10,6% 5,9%

EBIT/ Ativo 12,6% 29,1% 10,3% 19,4% 11,8% 26,8% 7,6% 18,7% 9,4%

ROE 20,0% 47,1% 15,1% 31,6% 17,7% 43,5% 11,6% 30,4% 14,4%

ROA 7,5% 17,8% 5,6% 12,3% 7,3% 18,0% 4,6% 12,3% 5,9%

Liquidez imediata 0,43 0,41 0,44 0,38 0,30 0,32 0,40 0,33 0,30

Liquidez corrente 1,93 1,72 1,94 1,78 1,75 1,60 1,63 1,49 1,41

Liquidez seca 1,46 1,42 1,52 1,41 1,35 1,34 1,31 1,19 1,08

Liquidez geral 1,04 1,05 1,08 1,07 1,10 1,10 1,08 1,07 1,09

Dívida bruta 1.831.288 1.955.006 2.007.411 2.056.830 1.925.678 1.903.012 2.013.058 2.081.033 1.890.140

Dívida Bruta/ EBITDA 2,32 1,10 2,61 1,62 2,14 1,03 2,81 1,49 2,23

Dívida líquida 1.204.827 1.120.666 1.259.175 1.360.233 1.366.061 1.165.485 1.185.875 1.296.327 1.172.365

Dívida líquida/ EBITDA 1,53 0,63 1,64 1,07 1,52 0,63 1,66 0,93 1,39

Dívida/ Patrimônio 52,3% 51,3% 50,8% 50,7% 47,0% 45,2% 47,1% 47,5% 44,4%

Fluxo de caixa operacional 38.796 314.151 17.986- 253.507 186.347 350.090 99.060 318.771 142.065

Lucro por ação 2,64 6,87 2,30 4,95 0,60 1,57 0,41 1,09 0,53

Valor patrimonial por ação 13,22 14,56 15,26 15,67 3,40 3,61 3,53 3,58 3,68

Composição do ROIC

EBIT anualizado 567.600 1.548.024 522.300 1.015.496 626.624 1.568.592 422.172 1.089.836 531.580

alíquota efetiva de IR 30,2% 37,9% 28,7% 30,7% 26,0% 31,7% 19,6% 28,8% 20,4%

Capital investido 2.744.617 2.892.327 3.112.211 3.270.007 3.404.117 3.497.859 3.463.547 3.459.165 3.457.402

ROIC 14,4% 33,2% 12,0% 21,5% 13,6% 30,6% 9,8% 22,4% 12,2%

QTDE DE AÇÕES 126.156 127.395 127.395 127.840 639.375 640.041 640.041 642.086 642.853

set/14 dez/14 mar/15 jun/15 set/15 dez/15 mar/16 jun/16 set/16

FLUXO DE CAIXA OPERACIONAL 38.796 314.151 -17.986 253.507 186.347 350.090 99.060 318.771 142.065

FLUXO DE CAIXA DE INVESTIMENTOS -131.468 -176.923 -71.470 -146.600 -166.470 -186.414 -87.544 -123.972 -105.426

FLUXO DE CAIXA DE FINANCIAMENTOS -496 70.651 3.352 -158.546 -156.857 14.234 78.140 -237.276 -103.570

37


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