Apresentação reunião pública 2013 vimpressa vfinal

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<ul><li> 1. Reunio Pblica Com Investidores e Analistas Apresentao Arthur Sindoni Diretor da Pronto! Participaes Caio Pereira Gerente Executivo de Inteligncia de Mercado Cyro Naufel CEO da Itaplan Lucas Penteado Diretor de Unidade de Negcios Pronto! Rodrigo Manso Gerente Executivo de Relaes com Investidores18 de dezembro de 20131</li></ul> <p> 2. Aviso Importante Esta apresentao no constitui uma oferta, convite ou pedido de qualquer forma, para a subscrio ou compra de aes ou qualquer outro instrumento financeiro, nem esta apresentao ou qualquer informao aqui contida formam a base de qualquer tipo de contrato ou compromisso. O material que se segue contm informaes gerais sobre os negcios da LPS Brasil Consultoria de imveis S.A. e controladas (LPS) datadas de 30 de Setembro de 2013. Esta apresentao no deve ser entendida como aconselhamento a potenciais investidores. Estas informaes no se propem estarem completas e esto sob a forma de resumo. Nenhuma confiana deveria ser realizada na exatido das informaes aqui presentes e nenhuma representao ou garantia, expressa ou implcita, feita em relao exatido da informao aqui presente. Esta apresentao contm afirmaes que podem contemplar previses futuras e estas so somente previses, no garantias de desempenho futuro. Os investidores so avisados de que tais previses acerca do futuro esto e sero sujeitas a inmeros riscos, incertezas e fatores relacionados s operaes e aos ambientes de negcios da LPS, tais como: presses concorrenciais, o desempenho da economia brasileira e da indstria, mudanas em condies de mercado, entre outros fatores presentes nos documentos divulgados pela LPS. Tais riscos podem fazer com que os resultados da LPS sejam materialmente diferentes de quaisquer resultados futuros expressos ou implcitos em tais afirmaes acerca do futuro. A LPS acredita que, baseada nas informaes atualmente disponveis para os seus Administradores, as expectativas e hipteses refletidas nas afirmaes acerca do futuro so razoveis. Tambm, a LPS no pode garantir eventos ou resultados futuros, bem como expressamente nega qualquer obrigao de atualizar qualquer previses futuras aqui presentes.2 3. Destaques3 4. Destaques 9M13 Total de intermediaes atingem R$ 14,2 bilhes em 9M13, crescimento de 2% em relao ao 9M12 Intermediaes no mercado primrio atingem R$ 10,6 bilhes em 9M12, 1% acima do 9M12. Intermediaes no mercado secundrio atingem R$ 3,6 bilhes em 9M13 , representando 26% do total de intermediaes Receita Lquida de R$ 365,0 milhes em 9M13. Aumento de 21% na comparao ano-a-ano EBITDA de R$ 153,4 milhes, 40% superior ao 9M12. Margem EBITDA de 42,0% nos 9M13 Lucro Lquido dos Acionistas Controladores Antes do IFRS de R$ 96,8 milhes, aumento de 43% em relao ao 9M12, com margem lquida de 26,5 %. R$ 1.475 milhes em originao de financiamentos pela CrediPronto! Crescimento de 48% da carteira de financiamentos da CrediPronto! em relao ao mesmo perodo em 20124 5. Resultados Operacionais e Financeiros5 6. VGV IntermediadoVGV Intermediado Lanamentos (em R$ milhes)VGV Intermediado Secundrio (em R$ milhes)+1%+7%10.50310.5769M129M133.3769M123.6269M136 7. VGV Intermediado por Regio Mercado Primrio e Secundrio VGV Intermediado Mercado Primrio (%) R$ 10.503 milhesR$ 10.576 milhes9M139M125% 5% 16%6% 6%13%47%4%22%24% So Paulo49%4%Rio de janeiroBrasliaSulNordesteOutrosVGV Intermediado Mercado Secundrio (%) R$ 3.376 milhesR$ 3.625 milhes9M139M12 3% 5% 15%4% 14%4%5%4%12%So Paulo61%Rio de janeiro60%13%BrasliaSulNordesteOutros7 8. Breakdown do VGV Intermediado Incorporadores listados e no-listados Breakdown VGV Intermediado Mercado total 9M13Clientes Incorporadores (em %)(em %)26%47%45%36%33%35%64%67%65%1T132T133T1345%53%55%2011201230%Incorporadores No Listados Incorporadores Listados Mercado secundrio8 9. Concentrao trimestral de Lanamentos Concentrao de Lanamentos (%)4T13E42%4T12 4T11 3T1326%3T122T1325% 18% 23%1T13 1T12 1T11observada no pipeline de lanamentos,22%3T112T11Conforme a sazonalidade15%2T1245% 44% 45%esperamos uma retomada e volume expressivo no 4T1315% 12% 10%9 10. Comisso Lquida por Mercado10 11. Receita Bruta e Lquida Receita brutaReceita lquida(em R$ milhes)(em R$ milhes)+19%+21% 410,2343,442,4365,0 Earn out CrediPronto!+7%301,4367,89M129M1340,8Earn out CrediPronto!+8%324,29M129M1311 12. EBITDA e Lucro Lquido Lucro Lquido Controladores Antes do IFRS2 Margem Lquida (%)EBITDA1 Margem EBITDA (%) (em R$ milhes)(em R$ milhes)+40%+43% 153,4 (42%)109,6 (36%)34,996,8 (27%) No recorrente+8%67,6 (22%)118,5 (37%)9M12 1)2)3)9M1330,3No recorrente66,5 (21%)9M129M13Contempla o resultado de empresas controladas e com controle compartilhado de acordo com o mtodo da equivalncia patrimonial e resultado dos no controladores. Obs.: O EBITDA no uma medida utilizada nas prticas contbeis e tambm no representa o fluxo de caixa para os perodos apresentados, no devendo ser considerado como uma alternativa ao fluxo de caixa na qualidade de indicador de liquidez. O EBITDA da Companhia foi calculado de acordo com a Instruo CVM n 527. Consideramos o Lucro Lquido ajustado por efeitos no caixa com IFRS 3 (Combinao de Negcios) o indicador de Lucro mais apurado para medir a performance da companhia; No recorrentes com reconhecimento parcial do Earn Out da CrediPronto,! despesas relacionadas com o reconhecimento do earn out e despesas com reestruturao.12 13. Mercado Primrio13 14. Inteligncia de Mercado | Anurio do Mercado Imobilirio Brasileiro 2012 Pesquisa realizada pela Lopes retratou que em 2012 foram lanados R$ 80 bilhes no mercado brasileiro. Amostra dos principais mercados brasileiros (86% do VGV total) composta por 1.321 empreendimentos residenciais verticais, conjuntos comerciais, flats e hotis lanados em 72 cidades do pas.Capa de edies especiais das Revistas:Exame - Guia de Imveis 2013; poca Bairros mais Cobiados do Brasil 2013; O Anurio gerou cerca de 100 matrias em 130 veculos de comunicao em todo o pas.14 15. Principais Mercados Brasil | R$ 69 bi distribudos em 17 mercados (86% do total)Fonte: Inteligncia de Mercado Lopes15 16. Lanamentos da Lopes na RMSP Regio Metropolitana de So Paulo (empreendimentos lanados)Market share Grupo LPS 37% em 2013E contra 33% em 2012Fonte: Intelignci a de Mercado LopesMais de 1.400 empreendimentos lanados nos ltimos 17 anos16 17. Evoluo dos Lanamentos do Mercado Imobilirio na RMSP VGV Lanado nominal | Regio Metropolitana de So Paulo1 (em bilhes)64455788101996199719981999200020012002200320042005200620200720086751319692007200825312935162009201020118081201020112012 2013EUnidades Lanadas | RMSP1 (em mil)5970 331996199735403534371998199920002001200220031) Fonte: EMBRAESP. Elaborao: Inteligncia de Mercado Lopes29 200435200680372005596820092012 2013E 17 18. Sazonalidade dos Lanamentos do Mercado Imobilirio na RMSP VGV Lanado por ms | nominal (em bilhes) 6,9 6,06,6 5,04,34,0 3,83,1 2,7 2,0 1,1 0,5 0,4JAN1,9 1,32,6 2,22,33,02,7 1,83,11,93,42,7 2,81,51,11,0FEV2,22,12,53,00,8MARABRMAIJUN 20111 semestre | aprox.: 35%Fonte: EMBRAESP. Elaborao: Inteligncia de Mercado LopesJUL 2012AGOSETOUTNOVDEZ2013E3 trimestre | aprox.: 20%4 trimestre | aprox.: 45%18 19. Apartamentos Lanados e Vendidos RMSP Total de Unidades Residenciais Lanadas x Vendidas (mil) RMSP12,98,47,66,86,1 4,04,84,83,91,4 Out/12Nov/12Dez/12Jan/136,1 4,83,83,3 2,26,2 5,63,04,14,13,82,4 Fev/134,92,1 Mar/13Abr/13Unidades VendidasMai/13Jun/13Jul/13Ago/13Set/13Unidades LanadasAno20102011201209M1209M13%Unidades Vendidas (mil)65,252,850,934,741,419,4%Unidades Lanadas (mil)67,865,354,028,734,018,6%Vendido / Lanado0,960,810,941,211,220,7%Fonte: Painel de Mercado Lopes e Secovi-SP19 20. Estoque de apartamentos | So Paulo (Capital) Estoque sobre Lanamentos nos ltimos 3 anos (residenciais verticais em unidades)Perodo LanamentoN de Empreend.Aptos LanadosAptos VendidosAptos Estoque% EstoquePreo m ltimos 12M Corrigido INCCAbr/05 a Mar/0880176.08758.58717.50023%3.260Out/05 a Set/0883189.50071.60017.90020%3.530Abr/06 a Mar/0981996.31678.01618.30019%3.750Out/06 a Set/0981698.82482.02416.80017%3.510Abr/07 a Mar/10769104.48092.88011.60011%3.710Out/07 a Set/10739105.05294.61810.43410%4.350Abr/08 a Mar/11709102.09392.1079.98610%5.320Out/08 a Set/11729104.01792.91711.10011%6.210Abr/09 a Mar/12769112.17097.17314.99713%6.270Out/09 a Set/12766108.91693.89715.01914%6.590Abr/10 a Mar/13768103.85287.37416.47816%7.260Out/10 a Set/13784103.09485.94017.15417%8.5703 anosO estoque de apartamentos em So Paulo baixo: 17% sobre os Lanamentos dos ltimos 3 anosFonte: Painel de Mercado Lopes20 21. Oportunidades de desenvolvimento imobilirio Futuros Lanamentos localizados a at 1 km de estaes atuais e futuras linhas do Metr2 em cada 3 futuros lanamentos localizam-se a 1 km de uma atual ou futura linha do Metr Fonte: Inteligncia de Mercado Lopes21 22. Mercado Secundrio22 23. Mercado Secundrio 1 Fase2 Fase3 FaseConstruo e DefinioConstituio da PlataformaCrescimento Orgnico com aumento da produtividade2008 - 20092010 - 2013Lojas Prprias12 aquisiesMarca Pronto!Integrao Financeira / OperacionalRede Pronto!(PPAR)2014/2015 Aumento no nmero decompartilhamento do estoque Aumento da produtividade porCrescimento orgnico e busca deIntegraoconhecimentocorretorimplementao das boas prticassecundriodoatravsmercado daoperacionaleMarca nica (Lopes) Atendimento ConsultoriaRedePronto!VGV Intermediado(R$ MM)VGV IntermediadoCAGR: +24%728 31120075993.842Integraocomercialdaplataforma em um ecossistemaCAGR: +90%3482006(R$ MM)nico4.5921.267 2008# Lojas: 2520092010201120122013# Lojas: 69 23 24. Boas PrticasVNCErwin MaackImovel ALocalDucatiProntoMap SystemGesto Open HouseForecast SemanalAcademia De Corretores24 25. Atendimento Consultoria (exemplo de boas prticas)Atendimento usual no mercado Imobilirio Consulta EstoqueClientesImobiliria/Corretor Retorna OpesAtendimento no formato de ConsultoriaConsulta Opes Disponveis no Mercado Map SystemClientesImobiliria/Corretor (LPS)Retorna Opes Disponveis no mercado / Estatsticas de Valor / Opes de Imveis25 26. Onde estamos Integrao Financeira Integrao Operacional Implementao das melhores prticas Gesto de Despesas Gesto de Vendas Gesto de Receita Integrao da Marca Sinergia Comercial26 27. CONTATOS RI Tel. +55 (11) 3067-0520/0312/0242 E-mail: ri@lopes.com.br www.lopes.com.br/ri27 </p>