análise das demonstrações financeiras da redecard

Análise das Demonstrações

Financeiras da Redecard Disciplina: Administração Financeira e Orçamentária I

Profª: Marilúcia Braga

Turma: Administração 2012.2

Equipe:

Anderson Aragão

Érica Rangel

Inara Matos

Tarcísio Padilha

Vanessa Reis

Tópicos a serem abordados:

Introdução

Análise do Ativo

Notas Explicativas do Ativo

Análise do Passivo

Notas Explicativas do passivo

Análise do Patrimônio Líquido

Análise da Demonstração de Resultados

Análise da Demonstração do Fluxo de Caixa

Análise da Demonstração do Valor Adicionado

Análise da Demonstração das Mutações do Patrimônio Líquido

Análise dos índices financeiros

Conclusão

Análise do ativo da Redecard

Ativo Total

Notas Explicativas - Ativo

Caixa e equivalentes de caixa

Contas a receber/ Outras Contas

Despesas Antecipadas

Imposto de Renda e contribuição

social diferidos ( Nota nº7 a)

Imobilizado (Nota nº 8)

Intangível ( Nota nº9)

ANÁLISE VERTICAL E HORIZONTAL DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO

PASSIVO E DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO 31/12/2010

PASSIVO E DO PATRIMÔNIO LÍQUIDO 31/12/2011

Análise da Demonstração de

Resultados

DEMONSTRAÇÃO DE RESULTADOS

NOTA 2011 AV AH 2010 AV AH

RECEITA OPERACIONAL LÍQUIDA 2.772.506 100% 5,89% 2.618.268 100% 100%

CRÉDITO 1.422.324 51,30% 4,84% 1.356.659 52% 100%

DÉBITO 489.327 17,65% 23,57% 396.004 15% 100%

ALUGUEL DE EQUIPAMENTOS 692.131 24,96% -5,83% 734.966 28% 100%

OUTROS 168.724 6,09% 29,15% 130.639 5% 100%

CUSTO DOS SERVIÇOS PRESTADOS 17 (784.348) -28,29% 22,70% (639.263) -24% 100%

CUSTO DOS SERVIÇOS PRESTADOS (614.301) -22,16% 21,51% (505.558) -19% 100%

DEPRECIAÇÃO E AMORTIZAÇÃO (170.047) -6,13% 27,18% (133.705) -5% 100%

LUCRO BRUTO 1.988.158 71,71% 0,46% 1.979.005 76% 100%

DESPESAS E RECEITAS OPERACIONAIS (545.824) -19,69% 6,86% (510.784) -20% 100%

PESSOAL 18 a (251.174) -9,06% 15,73% (217.042) -8% 100%

ADMINISTRATIVAS 18 b (139.419) -5,03% 4,38% (133.572) -5% 100%

MARKETING (46.808) -1,69% -43,12% (82.292) -3% 100%

PROVISÃO PARA CRÉDITOS DE LIQUIDAÇÃO DUVIDOSA 5.2 c (38.837) -1,40% 16,75% (33.266) -1% 100%

OUTRAS DESPESAS OPERACIONAIS 18 c (69.586) -2,51% 55,98% (44.612) -2% 100%

RESULTADO ANTES DO RESULTADO FINANCEIRO 1.442.334 52,02% -1,76% 1.468.221 56% 100%

RESULTADO FINANCEIRO 19 637.063 22,98% 4,65% 608.784 23% 100%

RECEITAS FINANCEIRAS 956.034 34,48% 3,60% 922.829 35% 100%

DESPESAS FINANCEIRAS (318.971) -11,50% 1,57% (314.045) -12% 100%

RESULTADO OPERACIONAL 2.079.397 75,00% 0,12% 2.077.005 79% 100%

LUCRO ANTES DO IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL 2.079.397 75,00% 0,12% 2.077.005 79% 100%

IMPOSTO DE RENDA E CONTRIBUIÇÃO SOCIAL 20 (674.975) -24,35% -0,31% (677.043) -26% 100%

DIFERIDOS (692.686) -24,98% -0,43% (695.708) -27% 100%

CORRENTES 17.711 0,64% -5,11% 18.665 1% 100%

LUCRO LÍQUIDO DO PERÍODO 1.404.422 50,66% 0,32% 1.399.962 53% 100%

LUCRO LÍQUIDO POR AÇÃO - BÁSICO - (R$) 14 2,0875 0,0001% 0,31% 2,0810 0,0001% 100%

LUCRO LÍQUIDO POR AÇÃO - DILUÍDO - (R$) 14 2,0871 0,0001% 0,27% 2,0814 0,0001% 100%

Notas Explicativas – Demonstração de Resultados

Notas Explicativas – Demonstração de Resultados

Notas Explicativas – Demonstração de Resultados

Demonstração do Fluxo de

Caixa

Distribuição de Caixa líquido em

2010

Distribuição de Caixa Líquido

2011

ANÁLISE DOS ÍNDICES DE

LIQUIDEZ

Os índices calculados abaixo foram utilizados para avaliar a

capacidade de pagamento da empresa Redecard conforme seu

prazo.

Índice de Liquidez Corrente de 2010 e 2011:

O Índice de Liquidez Corrente mensura o quanto a empresa tem no

Ativo Circulante para cada real de dívida a curto prazo. Conforme

os cálculos abaixo, podemos concluir que tanto nos anos 2010 e

2011, para cada R$1,00 de dívida, a Redecard tem R$0,04

sobrando.

LC= AC÷PC

LC10=22.556.582÷21.553.170= 1,04

LC11=28.426.783÷27.286.167= 1,04

Índice de Liquidez Geral de 2010 e

2011

Esse índice mede a capacidade de pagamento da Redecard a longo prazo avaliando o que ela pode converter em dinheiro a curto e longo prazo em relação a tudo o que já foi assumido como dívida. Conforme os cálculos abaixo, para cada R$1,00 de dívida a longo e curto prazo sobra R$0,04, nos anos de 2010 e 2011.

LG= AC+RLP÷PC+PNC

• LG10= 22.556.582+74985÷21.553.170+25521= 1,04

• LG11= 28.426.783+91.871÷27.286.267+30122= 1,04

Índice de Liquidez Imediata de 2010 e

2011

Esse indicador de liquidez mede o quanto a Redecard realmente

dispõe de forma imediata para saldar suas obrigações a curto

prazo, a partir de suas disponibilidades. De acordo com os

cálculos abaixo, evidenciamos que a Redecard nos anos de 2010

e 2011 não possuiu disponibilidade a curto prazo para saldar

suas obrigações.

LI= Disponibilidades÷PC

• LI10= 152.609÷21.553.170 = 0,00 ( não há disponibilidade)

• LI11= 172.081÷27.286.167 = 0,00 ( não há disponibilidade)

Capital Circulante Líquido

O CCL mostra o que sobre na diferença entre o Ativo Circulante e

Passivo Circulante, ou seja, o que resta quando se pagam as

dívidas.

CCL= AC-PC

CCL10= 22.556.582-21.553.170 = 1.003.412

CCL11= 28.426.783-27.286.167 = 1.140.616

De acordo com os resultados obtidos acima, evidenciamos que em

2010 o que restou após o pagamento das dívidas foram

R$1.003.412,00. Já em 2011, teve-se um aumento no CCL, indo

para R$1.140.616.

Redecard X Cielo

(Lucro antes do IRPJ e Contribuição

Social

Redecard X Cielo

(Receita Operacional Líquida)

Referências • http://www.valor.com.br/sites/defaul

t/files/02-02_redecard_c.pdf

• http://www.valor.com.br/sites/defaul

t/files/09-02_cielo_balanco_c.pdf

• http://exame.abril.com.br/marketing

/noticias/redecard-x-cielo-

concorrencia-guiada-pelo-

marketing-586326?page=1